非银金融行业日报：沪指再上3200点 易会满发声建设中国特色现代资本市场

沪指再上3200点易会满发声建设中国特色现代资本市场 证券研究报告—行业日报 5.00 4.00 3.00 2.00 1.00 0.00 -1.00 4.36 3.45 1.961.76 0.92 -0.26 12月05日主要指数表现（%） 2022.12.05 （预计发布时间：2022.12.06） 分析师：闫晓伟 执业证书编号：S0770519080001电话：18535125736 E—mail：yanxw@dtsbc.com.cn 地址：山西太原长治路111号山西世贸中心A座 F12、F13 网址:http://www.dtsbc.com.cn 数据来源：同花顺iFinD大同证券研究发展部 核心观点 行情回顾 周一（12月05日），三大指数早盘高开，之后走势分化，沪指全天震荡上行，涨幅逾1.5%，自9月15日之后再度站上3200点，创业板指震荡下行，午后持续走弱，尾盘上行，跌幅收窄，但仍未翻红。两市量能再上万亿，北向资金连续五个交易日净流入，场内交投情绪火热，市场正在脱离底部区域，但仍需警惕短期内市过热带来的回调。 市场方面，证监会主席易会满发声，要建设中国特色现代资本市场。建设中国特色化资本市场体系或将成为未来金融行业发展主要方向之一，这能够进一步完善我国资本市场功能，增强金融服务实体能力。 行业方面，券商前三季度经营数据公布，经纪业务反超自营业务成为营收第一来源，投行业务营收占比提升。经纪、自营业务仍是行业主要营收来源。但随着我国资本市场不断完善，投行等业务营收占比有望提高，行业或将迎来多元化展业格局。 风险提示：热点板块轮动过快 周一（12月05日），三大指数早盘高开，之后走势分化，沪指全天震荡上行，涨幅逾1.5%，自9月15日之后再度站上3200点，创业板指震荡下行，午后持续走弱，尾盘上行，跌幅收窄，但仍未翻红。截至收盘，上证指数（+1.76%）收报3211.81点，深证成指（+0.92%）收报11323.35点，创业板指（-0.26%）收报2377.11点。两市成交额再破万亿，北向资金净 流入58.93亿元，连续五个交易日呈净流入状态。申万Ⅰ级行业多数上涨，仅电力设备下跌，建筑装饰、非银金融、建筑装饰领涨。证券Ⅱ上涨3.45%，44家上市券商集体上涨，国联证券、广发证券、中信建投领涨。 要闻关注 证监会主席易会满发声，要建设中国特色现代资本市场； 券商前三季度经营数据公布，经纪业务反超自营业务成为营收第一来源，投行业务营收占比提升。 正文目录 一、行情回顾4 二、券商行情5 三、重大事项7 图表目录 图表1申万I级行业日涨跌幅（%）4 图表2热门行业涨跌幅（%）5 图表3沪深两市涨跌家数统计（家）5 图表4申万Ⅰ级行业日资金净流入规模（亿元）5 图表5上市券商日涨跌幅（%）6 图表6上市券商日资金净流入规模（亿元）7 图表7上市券商日换手率（%）7 一、行情回顾 板块表现 周一（12月05日），三大指数早盘高开，之后走势分化，沪指全天震荡上行，涨幅逾1.5%，自9月15日之后再度站上3200点，创业板指震荡下行，午后持续走弱，尾盘上行，跌幅收窄，但仍未翻红。截至收盘，上证指数（+1.76%）收报3211.81点，深证成指（+0.92%）收报11323.35点，创业板指（-0.26%） 收报2377.11点，沪深300（+1.96%）收报3946.88点。 今日沪深两市上涨股票为3391家，占总体股票比重68.37%，横盘101家， 下跌1468家。资金流方面，上证指数今日成交额为4792亿元，深证成指今日 成交额为5759亿元，两市成交额10551亿元，创业板指成交额1858亿元，沪 深300成交额2966亿元。 当天申万Ⅰ级31个行业多数上涨，仅电力设备（申万）（-1.42%）1个行业下跌；另外，涨幅最大的三个行业分别是，建筑装饰（申万）（+4.76%）、非银金融（申万）（+4.36%）、建筑材料（申万）（+3.40%）；。 金融板块今日集体上涨，其中非银金融（申万）今日上涨了4.36%，证券Ⅱ（申万）今日上涨了3.45%，保险Ⅱ（申万）今日上涨了5.96%，多元金融 （申万）今日上涨了5.89%。 6.00 5.00 4.76 4.00 3.00 2.00 1.00 0.00 -1.00 -2.00-1.42 建非建交银钢综通家食传商有计煤石轻纺房机公农基环汽国医社电美电筑银筑通行铁合信用品媒贸色算炭油工织地械用林础保车防药会子容力装金材运电饮零金机石制服产设事牧化军生服护设饰融料输器料售属化造饰备业渔工工物务理备 图表1申万I级行业日涨跌幅（%） 数据来源：同花顺iFinD大同证券研究发展部 图表2热门行业涨跌幅（%）图表3沪深两市涨跌家数统计 名称 涨跌幅（%） 前五 建筑装饰 4.76 非银金融 4.36 建筑材料 3.40 交通运输 3.18 银行 2.88 后五 电力设备 -1.42 美容护理 0.02 电子 0.26 社会服务 0.30 医药生物 0.40 日期 涨跌家数 12月5日 上涨家数 3391 平盘家数 101 下跌家数 1468 涨停家数 71 跌停家数 5 12月2日 上涨家数 3004 平盘家数 181 下跌家数 1777 涨停家数 78 跌停家数 10 数据来源：同花顺iFinD大同证券研究发展部数据来源：同花顺iFinD大同证券研究发展部 资金表现 今日申万Ⅰ级行业有15个行业呈现主力资金净流入状态，净流入主力资 金最多的三个行业分别是，非银金融(申万)主力资金净流入59.57亿元，建筑 装饰(申万)主力资金净流入37.06亿元，银行(申万)主力资金净流入18.89亿元。净流出主力资金最多的三个行业分别是，电力设备(申万)主力资金净流出 56.65亿元，医药生物(申万)主力资金净流出21.25亿元，电子(申万)主力资金净流出9.51亿元。 图表4申万Ⅰ级行业日资金净流入规模（亿元） 80.00 60.00 40.00 20.00 0.00 -20.00 -40.00 -60.00 -80.00 非建银交食有计建通钢商煤美石农国综机家轻环社传房公纺基汽电医电银筑行通品色算筑信铁贸炭容油林防合械用工保会媒地用织础车子药力金装运饮金机材零护石牧军设电制服产事服化生设融饰输料属料售理化渔工备器造务业饰工物备 数据来源：同花顺iFinD大同证券研究发展部 二、券商行情 个股表现 44家上市券商集体上涨，其中，国联证券封住涨停，广发证券（+5.49%）、中信建投（+5.19%）分列涨幅榜第二、三位；另外，涨幅最小的三家券商分别是，西部证券（+1.56%）、山西证券（+1.80%）、华西证券（+1.82%）。 资金流向 资金流方面，今日44家上市券商有41家呈主力资金净流入状态，仅三 家券商主力资金呈净流出状态，分别是，华西证券主力资金净流出0.53亿元， 华创阳安主力资金净流出0.41亿元，中泰证券证券主力资金净流出0.01亿元；另外，净流入主力资金最多的三家券商分别是，东方财富主力资金净流入 10.00亿元，中信证券主力资金净流入6.39亿元，国联证券主力资金净流入 3.25亿元. 换手率 换手率方面，今日活跃度最高的3家上市券商分别是，国联证券（12.55%）、 湘财股份（5.81%）、财达证券（5.15%）；活跃度最低的3家上市券商分别是，国信证券（0.26%）、招商证券（0.32%）、申万宏源（0.41%）。 图表5上市券商日涨跌幅（%） 12 10.04 10 8 6 4 2 1.56 0 国广中中东东中中光财浙长海华华中兴东中国湘华太东国第申红中方国东南国招国西华长天财华山西联发信信方方国金大达商城通泰安泰业北银金财创平兴信一万塔原正泰吴京海商元南林江风通西西部证证建证财证银公证证证证证证证证证证证证股阳洋证证创宏证证证君证证证证证证证证证证证证证券券投券富券河司券券券券券券券券券券券券份安券券业源券券券安券券券券券券券券券券券券券 数据来源：同花顺iFinD大同证券研究发展部 图表6上市券商日资金净流入规模（亿元） 12 10.00 10 8 6 4 2 0 -0.53 -2 东中国东广华兴海中申光浙湘中国财天南第国中国太东中长国方东西华长山中西财华国招东红中华华方信联方发泰业通信万大商财国金达风京一元金泰平吴银江海正北南安城西原部通林信商兴塔泰创西财证证证证证证证建宏证证股银证证证证创证公君洋证证证证证证证证证证证证证证证证证证证阳证富券券券券券券券投源券券份河券券券券业券司安券券券券券券券券券券券券券券券券券券券安券 数据来源：同花顺iFinD大同证券研究发展部 图表7上市券商日换手率（%） 14 12.55 12 10 8 6 4 2 0.26 0 国湘财中东光华国华东广国第天中华浙中长中兴南太中财华中东东海东红国西中西山国长华方申招国联财达银方大西元创方发金一风信安商金城泰业京平原通泰信北兴通吴塔海部国南西泰江林正万商信证股证证财证证证阳证证证创证证证证公证证证证洋证证证建证证证证证证证银证证君证证证宏证证券份券券富券券券安券券券业券券券券司券券券券券券券投券券券券券券券河券券安券券券源券券 数据来源：同花顺iFinD大同证券研究发展部 三、重大事项 证监会主席易会满：进一步健全资本市场功能 健全资本市场功能，更好服务实体经济和投资者是一项系统性工程。要建设中国特色现代资本市场，进一步健全资本市场功能，更好服务构建新发展格局、推动高质量发展 资料来源：https://finance.eastmoney.com/a/202212052578440414.html 科创板做市标的股扩容至60只券商做市业务发展空间可期 12月2日晚，中信建投、中信证券、华泰证券、银河证券等4家做市商在 上交所网站发布公告，选择对23只科创板股票开展做市交易业务。其中，申 联生物、杭可科技、药康生物、晶晨股份、天奈科技等5只股票已有做市商， 因此，此次新增做市标的股18只。加上此前首批42只标的股，至此，科创板 做市标的股扩容至60只。 资料来源：http://www.zqrb.cn/jrjg/quanshang/2022-12-05/A1670171790688.html 券商经纪业务反超自营夺回营收占比第一 日前，中证协发布的券商2022年前三季度经营数据显示，140家券商实现营业收入3042.42亿元，实现净利润1167.63亿元，分别下滑16.95%及18.90%。 各主营业务收入中，仅证券承销与保荐业务净收入与投资咨询业务净收入保持正增长。从收入结构来看，经纪业务重回营收第一来源，投资收益则退居第二，投行业务营收占比也有所提高。 资料来源：http://www.zqrb.cn/jrjg/quanshang/2022-12-05/A1670193966677.html 大同证券投资评级的类别、级别定义： 类别 级别 定义 股票评级 强烈推荐 预计未来6~12个月内，股价表现优于市场基准指数20％以上 谨慎推荐 预计未来6~12个月内，股价表现优于市场基准指数10％~20％ 中性 预计未来6~12个月内，股价波动相对市场基准指数-10％~+10％ 回避 预计未来6~12个月内，股价表现弱于市场基准指数10％以上 “＋”表示市场表现好于基准，“－”表示市场表现落后基准 类别 级别 定义 行业评级 看好 预计未来6~12个月内，行业指数表现强于市场基准指数 中性 预计未来6~12个月内，行业指数表现跟随市场基准指数 看淡 预计未来6~12个月内，行业指数表现弱于市场基准指数 注1：公司所处行业以交易所公告信息为准注2：行业指数以交易所发布的行业指数为主注3：基准指数为沪深300指数 分析师声明: 作者具有中国证券业协会授予的证券投资咨询执业资格并注册为注册分析师，本报告准确客观反映了作者本人的研究观点，结论不受第三方授意或影