专题研究：基金经理分析-鹏华基金之梁浩

专题研究：基金经理分析——鹏华基金之梁浩 一、 基本简介 梁浩先生:国籍中国,经济学博士,7年证券从业经验。曾任职于信息产业部电信研究院,从事产业政策研究工作;2008年5月加盟鹏华基金管理有限公司,从事研究分析工作,担任研究部高级研究员、基金经理助理,2011年7月起担任鹏华新兴产业混合型证券投资基金基金经理,2014年3月起兼任鹏华环保产业股票型证券投资基金基金经理,2014年11月起兼任鹏华先进制造股票型证券投资基金基金经理,2015年7月起兼任鹏华动力增长混合型证券投资基金(LOF)基金经理,现同时担任研究部总经理、投资决策委员会成员。梁浩先生具备基金从业资格。 图1：经理简介 数据来源：东方财富Choice数据、天天基金研究中心，截止日期：2016-02-24 二、 管理过基金及收益表现 图2：管理过基金一览 数据来源：东方财富Choice数据、天天基金研究中心，截止日期：2016-02-24 图3：现任基金业绩与排名详情 数据来源：东方财富Choice数据、天天基金研究中心，截止日期：2016-02-24 鹏华动力增长（160610）： 梁浩自2015年7月29日开始任职，截至2016年2月25日，任职时间为210天，折合来看7个月左右，所以我们无法从长期角度来分析梁浩的基金管理能力。短期来看，截至2016年2月25日，近6月累计收益率低于沪深300指数和上证指数，近1月涨幅2.31%，高于同类1.82%的均值，同类中处于中上的位置。资产配置上，3季度接手以来，逐步寻找合适时机，对组合进行调仓。在4季度，这种调仓基本完成。目前组合以稳健成长类公司为主，同时，考虑到政策力度加大，我们在季度末适度配置了部分周期股。2015年三季报和四季报显示，股票配置在70%左右，集中配置制造业个股。 鹏华新兴产业混合（206009）： 外部评价：2015年10月30日，海通评价五星；2011年6月15日该基金成立以来仅在2015年6月2日分红一次，每份派现金0.21元；鹏华基金管理公司，1998年成立，截至2015年12月31日，基金管理规模为1776.26亿元。 内部评价：截至2016年2月24日，累计收益走势高于沪深300指数和上证指数，近1年、近2年、近3年收益表现相对同类而言，优秀；基金经理任职相对稳定，良好在2011年7月份任职基金经理；规模上，截至2015-12-31，鹏华新兴产业混合,期末净资产9.66亿元，比上期增加18.66%；投资策略上，2015年4季度，我们对市场持相对谨慎乐观态度，适度提高了组合的仓位,并调整了组合的结构。但是，组合保持多年的稳健特征并没有太大变化，这使得基金在大涨的创业板面前显得弹性不足。 图4：现任基金收益率走势 数据来源：东方财富Choice数据、天天基金研究中心，截止日期：2016-02-24 三、 基金重仓股 基 金 类型 基金名称 重仓基金 2015年4季度 2015年3季度 2015年2季度 2015年1季度 混合型 鹏华动力增长 迪安诊断 索菲亚 金宇集团 金宇集团 广电运通 神农大丰 神农大丰 鹏博士 北京文化 泰格医药 东方国信 兴业银行 康得新 北京文化 索菲亚 丽珠集团 省广股份 金宇集团 腾邦国际 东江环保 慈文传媒 广电运通 泰格医药 东方国信 生物股份 鹏博士 三泰控股 泰禾集团 中炬高新 泰禾集团 泰禾集团 索菲亚 联化科技 省广股份 芭田股份 华测检测 河北钢铁 中炬高新 鹏博士 腾邦国际 混合型 鹏华新兴产业混合 迪安诊断 迪安诊断 北京文化 迪安诊断 北京文化 北京文化 迪安诊断 长青集团 慈文传媒 广电运通 美的集团 中国平安 康得新 长青集团 省广股份 美的集团 广电运通 碧水源 碧水源 丽珠集团 老板电器 索菲亚 众合科技 北京文化 众合科技 欣旺达 泰格医药 碧水源 凯利泰 联化科技 劲胜精密 青岛海尔 联化科技 老板电器 联化科技 联化科技 省广股份 凯利泰 神雾环保 航天信息 数据来源：东方财富Choice数据、天天基金研究中心 免责声明： 本报告是天天基金网基于公开信息研究发布，不构成投资建议。投资者据此操作，风险自担。市场有风险，投资需谨慎。