互联网传媒行业周报：五部门联合印发虚拟现实VR五年规划，多地发布跨境电商支持政策

互联网传媒 行业研究/行业周报 五部门联合印发虚拟现实VR五年规划，多地发布跨境电商支持政策 报告日期：2022-11-06 行业评级：增持 行业指数与沪深300走势比较 沪深300传媒(中信) 40% 20% 0% -20% -40% 分析师：金荣 执业证书号：S0010521080002邮箱：jinrong@hazq.com 相关报告 ·公司点评:分众传媒（002027.SZ）22Q3点评：同比承压环比改善，公司基本盘依旧稳健2022-11-02 ·行业点评:国家五部门发布虚拟现实相关行动计划，VR全产业链有望持续受益政策红利2022-11-02 ·公司点评:鸿合科技（002955.SZ）22Q3点评：国内收入短期承压，盈利能力显著改善2022-11-01 ·公司点评：腾讯控股(0700.HK)22Q3前瞻：游戏业务短期承压，广告业务环比有所恢复2022-10-29 ·公司点评：新东方在线(1797.HK):东方甄选美丽生活崛起，新东方在线直播业务确定性有所增强2022-10- 27 ·公司点评：微盟集团（2013.HK）视频号业务战绩领先，大客、生态战略扎实向前2022-10-27 主要观点： 本周行情回顾（2022-10-31至2022-11-04） 从指数表现来看，本周(2022-10-31至2022-11-04),上证指数周涨跌幅为5.31%,创业板指周涨跌幅为8.92%,沪深300周涨跌 幅为6.38%,恒生指数周涨跌幅为8.73%,恒生科技周涨跌幅为 15.63%,道琼斯工业指数周涨跌幅为-1.4%,纳斯达克指数周涨跌幅为-5.65%。互联网传媒个股中：微盟集团(+48.33%),猫眼娱乐(+36.65%),阿里影业(+32.2%)；叮咚买菜(+31.91%),BOSS直聘(+30.35%),名创优品(+28.41%)；风语筑(+28.8%),万达电影(+20.79%),中公教育(+20.71%)涨幅居前。 工信部等五部门联合印发虚拟现实VR五年规划，2026年产业规模要达到3500亿元 工信部网站发布由工业和信息化部、教育部、文化和旅游部、国家广播电视总局、国家体育总局联合编制的《虚拟现实与行业应用融合发展行动计划（2022-2026年）》（以下简称《行动计划》）。按照《行动计划》发展目标，到2026年，虚拟现实在经济社会重要行业领域实现规模化应用，我国虚拟现实产业总体规模（含相关硬件、软件、应用等）超过3500亿元，虚拟现实终端销量超过2500万台。 深圳、温州相继发布支持跨境电商高质量发展相关政策 深圳市商务局发布《深圳市推动跨境电子商务高质量发展行动方案（2022-2025）》，指出到2025年深圳力争跨境电商进出口额超 千亿元，年出口额超亿元跨境电商品牌不少于50个，企业建设运营 海外仓面积超350万平方米，实现新增5-10家跨境电商上市企业、 5家以上国家级电子商务示范企业、1个以上国家级电子商务示范基地、10个以上省级公共海外仓。 温州市印发《温州市跨境电商高质量发展三年行动计划（2022-2024年）》，指出到2024年全市跨境电商年交易额争取突破950亿元，年均增长40%以上（高于全省平均增速10%以上），其中海关跨境电商管理平台跨境电商进出口额达200亿元；打造15家省级跨境 电商知名品牌，培育40家跨境电商知名企业。 投资建议 元宇宙：国家五部门发布《虚拟现实与行业应用融合发展行动计划（2022-2026）》，计划指出26年VR产业国内规模超3500亿，VR销售超过2500万台，未来VR将落地更多应用场景，包括工业生产、文化旅游、融合媒体等10大不同领域。索尼新VR眼镜PSVR2将于23年2月22日推出，售价550美元，支持VR游戏。建议关注：创维数字，恺英网络，风语筑，中文在线。 电商：即时零售维持高景气度，今年618，京东到家、京东小时购为全国超15万家全品类实体门店提供“全品类小时达”的即时零售服务；直至双11，已链接超过20万家全品类实体门店。 敬请参阅末页重要声明及评级说明证券研究报告 战报显示，10月31日晚8点至11月1日，京东累积售出商品 5.5亿件，即时零售带来较大业务增量，推动同时段亚洲一号智能产业园大规模处理量同比增加40%。随着京东零售进行新一轮组织架构调整，技术中台有望提升京东对即时零售消费者的消费理解力，提升用户消费体验；从李佳琦回归，到罗永浩、俞敏洪入驻，再到刘畊宏夫妇现身直播间，淘宝直播正逐步调整流量矩阵策略，通过吸引其他平台的热门主播，有望打造合理流量矩阵，提升业务持续性。建议关注：京东集团-SW，阿里巴巴-SW，美团 -W。 产业互联网：微盟集团披露22Q3业务数据，公司SaaS(不含海鼎)订单同比增长30%，广告毛收入28.7亿元(qoq+30%)，累计毛收入首度超过去年同期。我们认为公司业绩“三短三长”逻辑清晰，预计充分享受企业数字化转型红利。建议关注：微盟集团，国联股份。 跨境电商：Temu正准备上线“砍一刀”功能，页面显示，用户能够通过WhatsApp、Messenger、Facebook向朋友分享链接并获得奖励。拼多多通过“砍一刀”模式，通过微信社交网络成功地实现用户裂变，在2021年一度成为拥有最高年活跃消费者的国内电商平台。自进入美国市场后，曾登顶AppStore购物应用榜单第一名，超越AmazonShopping，通过上线“砍一刀”功能，有望在美复制成功经验。建议关注：拼多多，安克创新。 短视频及直播电商：10月29日东方甄选直播间举办山东专场，东方甄选主账号GMV1.2亿元，美丽生活账号GMV1887.6万元，东方甄选矩阵号日GMV高达1.40亿，为历史最高；快手进行人员调整，将主站负责人王剑伟转岗商业化，彰显快手对商业化业务的重视程度；星期六拟更名为“遥望科技”，将集中资源推动互联网营销业务，并切入非标商品业务、整合服装类的供应链以及工厂资源，利用SaaS平台提供供应链管理；10.31视频号开启“11.11狂欢节”，给予主播、达人多种激励措施鼓励其开播。建议关注新东方在线、快手-W、星期六。 游戏：网易在日本成立新的游戏工作室，GPTRACK50，由前《生化危机》、《鬼泣》系列制作人小林裕幸负责。三七互娱披露22Q3季报，归母净利润同比增长31.1%达到22.6亿元，前三季度收入同比下降3.6%，达到116.8亿元，国内游戏流水有一定程度下滑，海外代理产品收入占到公司整体收入比重提高。Tiktok举办全球游戏峰会GamingSummit，网易游戏、2K、EA等分享了营销领域的实战经验。建议关注：腾讯控股，网易-S，三七互娱，吉比特。 广告：CTR数据显示，9月广告花费环比上涨3.3%，呈复苏态势，再叠加Q4电商旺季，广告主投放意愿将有所提升，建议关 注梯媒龙头分众传媒。 风险提示 疫情反复带来的不确定性风险；地缘政治冲突加剧；行业竞争格局剧变风险 正文目录 1本周行情回顾6 2行业一周要闻12 2.1政策12 2.2本地生活12 2.3教育12 2.4零售电商13 2.5跨境电商14 2.6视频14 2.7社交15 2.8游戏15 2.9元宇宙17 2.10音乐18 3公司重点公告18 4行业数据跟踪19 4.1电商20 4.2游戏20 4.3视频21 4.4社交22 4.5影视23 风险提示24 图表目录 图表1上证综指及沪深300走势6 图表2恒生指数及恒生科技指数走势6 图表3道琼斯工业指数走势6 图表4纳斯达克指数走势6 图表5中信传媒指数走势7 图表6中信电商及服务指数走势7 图表7中信教育指数走势7 图表8恒生互联网科技业走势7 图表9港股重点个股本周行情表现（2022-10-31至2022-11-04）8 图表10美股重点个股本周行情表现（2022-10-31至2022-11-04）9 图表11A股重点个股本周行情表现（2022-10-31至2022-11-04）10 图表12重点公司本周重要公告（2022-10-31至2022-11-04）19 图表13快手带货达人榜TOP10（2022-10-24至2022-10-30）20 图表14抖音带货能力榜（2022-10-24至2022-10-30）20 图表15IOS游戏畅销榜本周排名（2022-10-31至2022-11-6）21 图表16IOS游戏畅销榜上周排名（2022-10-23至2022-10-30）21 图表17本周电视剧播映指数TOP10（2022-10-31至2022-11-06）22 图表18本周综艺播映指数TOP10（2022-10-31至2022-11-06）22 图表19本周微信小程序总榜TOP10（2022-10-31至2022-11-06）23 图表20本周微信小程序成长榜TOP10（2022-10-31至2022-11-06）23 图表21本周电影票房排名TOP10（2022-10-31至2022-11-06）24 1本周行情回顾 从指数表现来看，本周(2022-10-31至2022-11-04),上证指数周涨跌幅为 5.31%,创业板指周涨跌幅为8.92%,沪深300周涨跌幅为6.38%,恒生指数周涨 跌幅为8.73%,恒生科技周涨跌幅为15.63%,道琼斯工业指数周涨跌幅为-1.4%,纳斯达克指数周涨跌幅为-5.65%;从板块表现来看，传媒(中信)周涨跌幅为7.78%,电商及服务Ⅱ(中信)周涨跌幅为2.8%,教育(中信)周涨跌幅为6.17%, 恒生互联网科技业周涨跌幅为16.31%,中证海外中国互联网50指数周涨跌幅为 18.72%。 本周,上证指数(+5.31%)转涨，报收3070.8点；创业板指(+8.92%)转涨，报收2451.2点；沪深300(+6.38%）涨幅小于中证1000(+7.53%）,整体上,中小市值股票表现优于大市值股票。本周,道琼斯工业指数(-1.4%)转跌，报收32403.2点； 纳斯达克指数(-5.65%)转跌，报收10475.3点。 图表1上证综指及沪深300走势图表2恒生指数及恒生科技指数走势 上证指数沪深300恒生指数恒生科技 5500 5000 4500 4000 3500 3000 2500 2000 30,000.00 25,000.00 20,000.00 15,000.00 10,000.00 5,000.00 0.00 资料来源：Wind，华安证券研究所资料来源：Wind，华安证券研究所 图表3道琼斯工业指数走势图表4纳斯达克指数走势 39000 37000 35000 33000 31000 29000 27000 25000 道琼斯工业指数 17000 16000 15000 14000 13000 12000 11000 10000 9000 纳斯达克指数 资料来源：Wind，华安证券研究所资料来源：Wind，华安证券研究所 图表5中信传媒指数走势图表6中信电商及服务指数走势 3,100.00 2,900.00 2,700.00 2,500.00 2,300.00 2,100.00 1,900.00 1,700.00 1,500.00 传媒(中信) 1,000.00 900.00 800.00 700.00 600.00 500.00 400.00 300.00 200.00 电商及服务Ⅱ(中信) 资料来源：Wind，华安证券研究所资料来源：Wind，华安证券研究所 图表7中信教育指数走势图表8恒生互联网科技业走势 1,400.00 1,200.00 1,000.00 800.00 600.00 400.00 200.00 教育(中信) 4,800.00 4,300.00 3,800.00 3,300.00 2,800.00 2,300.00 1,800.00 恒生互联网科技业 资料来源：Wind，华安证券研究所资料来源：Wind，华安证券研究所 从20