税收改革对收入影响的跨国证据（英）

关于税收改革对收入影响的跨国证据 DavidAmaglobeli,ValerioCrispolti,andXuguangSimonSheng WP/22/199 国际货币基金组织的工作文件描述了作者正在进行的研究，发表这些文件是为了征求意见和鼓励辩论。 国际货币基金组织工作文件中表达的观点是作者的观点，不一定代表国际货币基金组织、其执行董事会或国际货币基金组织管理层的观点。 2022 9月 ©2022年国际货币基金组织(imf)wp/22/199 国际货币基金组织的工作论文 财务部门 税收改革对收入影响的跨国证据DavidAmaglobeli,ValerioCrispolti,andXuguangSimonSheng编写1 授权詹姆斯-丹尼尔2022年9月分发 国际货币基金组织的工作文件描述了作者正在进行的研究，发表这些文件是为了征求意见和鼓励辩论。国际货币基金组织工作文件中表达的观点是作者的观点，不一定代表国际货币基金组织、其执行董事会或国际货币基金组织管理层的观点。 文摘:许多国家面临着在不损害经济增长的情况下提高额外税收的挑战。因此，关于税收政策变化对收入影响的全面的跨国信息可以支持关于可行的改革的知情决策。我们利用国际货币基金组织税收政策改革数据库4.0版的细化信息，以21个发达和新兴市场经济体为样本，评估各种税收政策变化可能产生的收入影响。我们的研究结果表明，税收政策变化的收入收益因所采用的税收工具（如增值税或个人所得税）和变化的性质（即税率、税基）而有很大不同。例如，在我们的样本中，个人和公司所得税以及消费税和财产税的税基扩大变化，通常比税率变化更显著和持久的收入收益。相比之下，在增值税和社会保障缴款的情况下，税率的变化似乎对收入的影响相对更显著。我们还观察到，当控制税收变化的方向时，大多数税收政策措施的收入影响是不对称的（即，其重要性取决于税收的增加或减少）。虽然我们的结果是基于税收政策变化的定性信息（即虚拟变量），但税率措施的收入收益率与使用变化规模的定量信息所得到的收益率没有实质性的区别。 冻胶分类数字:约,H24H25 企业所得税、个人所得税、增值税、社会保障缴款、消费税、财产税、税收改革、收入产 关键词:出作者的电子邮件地址: 1DavidAmaglobeli,ValerioCrispolti:IMF;XuguangSimonSheng:美国大学。 工作底稿 关于税收改革对收入影响的跨国证据 编写人：DavidAmaglobeli,ValerioCrispolti,andXuguangSimonSheng2 2我们感谢李隆基和任洁敏的出色研究协助，感谢PapaNiang（国际货币基金组织）为开发一个方便用户的网络平台以查阅和下载TPRD（www.tprdportal.org）所做的杰出工作。我们感谢丹尼尔-沙维罗（讨论者）和第113届全国税务协会年会的与会者，感谢国际货币基金组织税收政策改革数据库咨询委员会的成员（维多利亚-佩里、伊万娜-弗拉德科娃-霍拉尔、伊拉-达布拉-诺里斯、阿尔帕-沙阿、汤姆-费里斯、圣地亚哥-阿科斯塔 -奥尔马谢亚、特里斯坦-沃克和柯帕-乔汉）的许多有益评论和建议。我们也感谢KatherineBaer,RuudDeMooij,VitorGaspar,SanjeevGupta,PaoloMauro,HamidDavoodi,HassanAdan,ManabuNose,DoraBenedek,Jean-FrancoisWen,CarloPizzinelli,MahmoudHarb,以及所有参加财政事务部和IMF-Spark研讨会的人提出的有用意见和建议。SimonSheng感谢IMF创新实验室部门的资金支持。作者还要感谢VonAllena提供的出色的制作协助。 内容 附录b23 数据 1.对重大税收政策变化进行编码的说明6 2.编码的主要税收政策改革的分布情况8 3.基线结果--税收与GDP之比对税率（基数）一步步增加（扩大）的反应11 4.税收与GDP之比对税率（基数）一步步增加（扩大）的反应。主要和次要税种变化12 5.税收与GDP之比对税率（基数）一步步增加（扩大）的反应。使用实施一年13 6.税收与GDP之比对不同方向的单步税收变化的反应15 7.税收与GDP之比对广义(EM)或广义(Intensive)税率提高一个标准差的反应保证金(IM)17 表 1.TPRDv.4.0中税收政策变化的分布5 2.税收变化指标所代表的税收政策变化热图7 3.编码的税收政策变化的平均值和标准差16 国际货币基金2 介绍 本文利用税收政策改革数据库（TPRD）--一个基于措施的新型数据库（Amaglobeli等人，2018）3，调查了不同税收政策变化的潜在收入影响。收入对税收政策变化的反应取决于许多因素，如现有的税收制度的类型，机构能力和经济状况。然而，最重要的因素之一是税收政策变化本身的性质。例如，虽然削减税率会直接降低收入，但它也可以鼓励更多的经济活动，从而扩大税基。因此，估计税收政策变化的收入反应，需要关于这一变化性质的细化信息，包括所使用的税收工具（如增值税或个人所得税）、所采用的变化类型 （如税基、税率），以及其时间和规模。 TPRD系统地记录了六种不同税种--个人所得税（PIT）、企业所得税（CIT）、增值税和销售税（VAT）、消费税（EXE）、社会保障费（SSC）和财产税（PRO）的税收政策变化的主要特征。这些特征，除其他外，包括关于变化类型（即基数、税率变化）、时间（即确切的公告和实施日期）及其重要性（即主要或次要的变化，可能的话，税率变化的规模）的信息。该数据库涵盖了过去四十年间23个先进和新兴市场经济体。 利用TPRD提供的细化信息，我们为21个国家构建了1990-2018年期间税收政策冲击的新措施。5在考虑主要和次要税收政策变化的同时，我们重点关注主要冲击的影响，因为这些冲击占数据库中所有记录的税收变化的80%左右。 我们使用Jordà（2005）的本地预测方法评估税收政策变化对税收收入的影响。我们的基线结果是基于税制变化宣布当年确定的税收冲击。6我们的主要实证研究结果表明，税收政策变化的收入收益在不同的税种和变化类型之间有很大差异，对于大多数税种来说，税率变化通常比税基变化具有更短暂的收入影响。具体来说，PIT、CIT、EXE和PRO的税基扩大变化对税收的影响平均比税率变化更显著和持久。同时，在增值税和SSC措施中，税率的提高对税收的影响相对更明显。如果我们在分析中包括小的税收政策变化 ，或者利用实施年而不是公告年来确定税收冲击，我们的结果大致上是成立的。然而，税收措施对收入的影响是不对称的，因为其统计意义的变化取决于所考虑的税收变化的方向（即税收责任的增加/减少）。最后，我们的分析表明，如果我们不使用税收冲击的定性信息（即广义边际），而使用宣布的税率变化的规模（即密集边际），税收收入对宣布的税率变化的反应并没有实质性的变化。 我们的基线结果需要注意一些问题，应谨慎解释。也就是说，我们的研究结果是基于从定性指标中得出的税收政策冲击的衡量标准，这些指标记录了税收变化的存在（即广泛的边际），但没有记录其幅度（见第4.5节的税收衡量标准）。 3TPRDv.4.0可在www.tprdportal.org公开访问。该门户网站由PapaNiang开发，得到了国际货币基金组织创新与变革办公室的财政支持。 4包括的国家有澳大利亚、奥地利、巴西、加拿大、中国、捷克共和国、丹麦、法国、希腊、德国、印度、爱尔兰、意大利、日本、韩国、卢森堡、墨西哥、波兰、葡萄牙、西班牙、土耳其、英国和美国。 5将分析限制在1990-2018年期间，可以使用关于税收措施时间的更精确信息--即确切的日期、月份和年份（更多信息，见Amaglobeli和其他人， 2018）。由于数据的限制，我们还将中国和印度排除在分析之外。 6虽然TPRD提供了一些类型的税收变化（即旨在促进投资的企业所得税变化）的动机信息，如表A.1和表A.2所示，但这种信息在不同时间和国家的OECD报告中并不一致，因此不能在税收冲击的识别策略中一致使用。 政策冲击是基于宣布的税率变化规模的数字信息）。因此，我们的基线结果没有提供税收乘数的估计，也没有提供不同税种的相对差异。然而，我们的结果确实提供了证据，说明一个特定的税收变化是否对税收有统计上的重大影响。 我们的工作与估计税收政策变化的宏观经济影响的研究密切相关。Mertens和Ravn（2012）表明，非预期和预期的税收冲击具有明显的宏观经济影响，因为如果事先知道这些，纳税人很可能在税收措施实施之前调整他们的行为。Gechert和Groß（2019）的结论是，扩大税基的措施对经济增长的危害比增税要小。Dabla-Norris和Lima（2018）发现，在财政整顿期间，与提高税率的措施相比，扩大税基的措施导致的产出和就业下降较小。然而，与这些研究不同的是，我们的分析侧重于税收政策变化对收入的影响，同时考虑到预期效应并控制同期的税收变化。我们把对TPRDv.4.0中记录的税收政策变化的宏观经济影响的研究留给未来的研究。 税收政策变化的收入收益一直是许多研究的重点。例如，Mertens和Ravn（2013）发现，在美国，增加个人所得税对提高税收收入最为有效，但增加企业所得税对收入影响不大。Kawano和Slemrod（2016）记录了经合组织国家的企业所得税税基变化抵消企业所得税税率变化的收入影响的趋势。早期关于企业所得税的研究，如Clausing（2007）和Devereux（2007），获得了类似的结果。然而，由于缺乏关于不同税收政策变化的全面的跨国信息，大大限制了对估计收入效应的比较和对可行的改革提出知情建议。 本文的结构如下。第2节简要介绍了更新版TPRD的主要特点，并讨论了获得每类税种的年度税收政策变化指标的策略。第3节描述了计量经济学策略，以得出各种税收改革的收入收益。第4节讨论了我们的实证结果，并进行了一些稳健性检验。第5节提供了一些结论性意见。 7在这方面，我们的方法与IMF（2016）所遵循的方法没有区别。 税收政策改革的数据库 数据库简而言之 我们使用的数据来自可在www.tprdportal.org.8上访问的TPRD的更新版本。与早期版本相比（Amaglobeli和其他人，2018），TPRDv.4.0包括几个新特点。首先，大多数国家的时间覆盖面已从2014年扩展到2019年。第二，税率和税基变化的分类已扩展到所有税种 。9第三，数据库中的大多数税率措施包括宣布的税率变化规模的信息，一般以百分比表示。 TPRDv.4.0记录了3,462项税收政策措施，相当于每个国家每年平均有4.7项税收措施（表1）。大多数措施都是税基变化（约占已确定措施总数的60%），其中大部分是税收负债的减少（约占所有税基变化的⅔）。相比之下，税率变化的构成似乎在税率增加和减少之间更加平衡。在所有确定的税收措施中，80%以上被定义为"重大"税收变化或单年改革，其中大多数是作为一揽子计划的一部分推出的。10在重大改革中，最常见的变化是作为单年一揽子政策的一部分推出的税基减少（占所有确定的税收措施的近20%），其次是一揽子政策中的单年税基增加（占所有确定措施的12%）。作为一揽子政策的一部分，在单一年份推出的主要税率增加占所有确定的税率措施的11%。数据库中大约80%的税率措施包含了关于宣布的变化规模的信息（表A.2）。 表1.TPRDv.4.0中税收政策变化的分布情况 主要 小 总计 基准利率 总计 基地 率 总计 12月公司总12月公司总12月公司总12月公司总 不包 245143388108105213601472370 305282 152753 包 6724281100335380715181510375178721692414192234 总计 91757114884434859282