市场跟踪日报：内外共振，预期偏弱

内外共振，预期偏弱 市场跟踪日报0926 研究结论 今日A股行情概览 周一，科创50、创业板指数表现相对强势，其他指数比较疲软。上证指数跌-1.20%，报3051点。沪深300、科创50、深证成指、创业板指分别变动-0.50%、 0.09%、-0.40%、0.83%。当日沪深两市共918只个股上涨，3879只下跌，42只持平。其中，116只个股涨超5%，298只个股跌超5%；42只个股涨停，44只个股跌停。涨跌家数比接近0.24：1；涨跌中位数为-2.27%。北向资金全天净买入42.77 亿元，沪股通净买入11.54亿元、深股通净买入31.23亿元。 周一，涨幅前三的板块为美容护理、食品饮料、电力设备，分别上涨了2.02%、1.39%和1.22%，跌幅最多的三大板块是石油石化、国防军工、钢铁，分别下跌- 4.23%、-3.35%和-3.21%。周一，Wind主题行业指数中有17个上涨，50个下跌。其中，餐饮旅游指数、摩托车指数、发电设备指数涨幅居前，分别涨4.11%、3.21%、2.22%；贵金属指数、石油天然气指数、能源设备指数跌幅居前，分别跌- 6.31%、-5.25%、-4.59%。 其他市场行情概览 港股：周一，恒生指数下跌-0.44%，报17855.14点。恒生中国企业指数、恒生科技指数分别上涨0.38%和1.61%。从行业角度来看，Wind香港一级行业指数大部分下跌。涨幅居前的是资讯科技业、非必需性消费、医疗保健业，分别上涨了 2.26%、1.82%、1.41%；表现最差的三个指数为综合企业、原材料业、能源业，依次为跌-5.11%、-4.49%、-4.15%。 美股：上周五，美国三大股指均下跌，道指、纳指、标普500，分别下跌-1.62%、-1.80%、-1.72%。 今日市场点评 今日，A股继续调整、弱势难改。近一段时间以来，除A股市场外，债市、商品、汇率也均出现连续多日调整；除国内股票市场外，主要海外权益市场也出现共振下跌。一方面，国内经济复苏力度偏弱，经济内生动力不强，房地产信用风险仍未完全出清；另外一方面，美联储尽管9月份75个基点加息落地，但依然是一个偏鹰态势，预计到年底仍有较大的加息空间。内外两方面的因素导致目前（9月23日）中美十年期国债利差倒挂100个基点左右，随着美联储未来进一步加息，利差大概率会进一步扩大，人民币仍有进一步贬值的压力，带来两方面的影响，一个是资金外流，另一个预期转弱导致风险偏好降低，叠加国内经济自身内生动力不足，A股市场未来一段时间预计依然是一个偏弱的格局。 风险提示 宏观经济下行超预期 全球新冠疫情再次超预期爆发 投资策略|定期报告 报告发布日期2022年09月27日 张志鹏zhangzhipeng@orientsec.com.cn 执业证书编号：S0860522020002 节前谨慎，布局节后：主题&赛道跟踪周报 2022-09-25 本周A股维持连续低量震荡：——策略日 2022-09-22 报20220922市场依然处于弱势震荡：——策略日报 2022-09-21 20220921赛道反弹，成交额继续下滑：——策略日 2022-09-21 报20220919A股市场缩量调整：——策略日报 2022-09-19 20220919短期调整不改中期买入机会：——策略周 2022-09-18 报0918 有关分析师的申明，见本报告最后部分。其他重要信息披露见分析师申明之后部分，或请与您的投资代表联系。并请阅读本证券研究报告最后一页的免责申明。 目录 今日A股行情概览4 A股主要指数4 北上资金动态4 A股板块表现5 A股主题概念表现6 其他市场行情概览7 港股主要指数7 港股板块表现7 美股主要指数表现7 美股板块表现8 今日市场点评8 风险提示9 图表目录 图1：近一个月北上资金净流入情况（单位：亿元）5 图2：申万一级行业当日涨跌幅（单位：%）5 图3：申万一级行业当日成交额（单位：亿元）5 图4：Wind香港一级行业今日涨跌幅（单位：%）7 表1：A股主要指数涨跌幅和收盘价，%，点4 表2：全A当日表现4 表3：北上资金今日动态（单位：亿元）4 表4：申万一级行业指数当日表现（涨幅单位：%）6 表5：Wind主题行业指数当日表现（涨幅单位：%）6 表6：港股主要指数市场表现（单位：%）7 表7：美股指数市场表现（单位：%）7 表8：美股重点公司市场表现（单位：%）8 表9：美股科技板块涨跌幅情况（单位：%）8 今日A股行情概览 A股主要指数 周一，科创50、创业板指数表现相对强势，其他指数比较疲软。上证指数跌-1.20%，报3051点。沪深300、科创50、深证成指、创业板指分别变动-0.50%、0.09%、-0.40%、0.83%。 表1：A股主要指数涨跌幅和收盘价，%，点 代码 简称 收盘价 涨跌幅 000001.SH 上证指数 3051 -1.20 000300.SH 沪深300 3837 -0.50 000688.SH 科创50 962 0.09 399001.SZ 深证成指 10963 -0.40 399006.SZ 创业板指 2323 0.83 数据来源：Wind，东方证券研究所 当日沪深两市共918只个股上涨，3879只下跌，42只持平。其中，116只个股涨超5%，298只个股跌超5%；42只个股涨停，44只个股跌停。涨跌家数比接近0.24：1；涨跌中位数为-2.27%。 表2：全A当日表现 上涨家数 下跌家数 持平家数 涨幅超过5% 跌幅超过5% 涨跌家数 比 涨跌中位数（%） 918 3879 42 116 298 0.24 -2.27 数据来源：Wind，东方证券研究所 北上资金动态 北向资金全天净买入42.77亿元，沪股通净买入11.54亿元、深股通净买入31.23亿元。 表3：北上资金今日动态（单位：亿元） 沪股通净买入 11.54 深股通净买入 31.23 日内净买入 42.77 数据来源：Wind，东方证券研究所 图1：近一个月北上资金净流入情况（单位：亿元） 数据来源：Wind，东方证券研究所 A股板块表现 周一，涨幅前三的板块为美容护理、食品饮料、电力设备，分别上涨了2.02%、1.39%和1.22%，跌幅最多的三大板块是石油石化、国防军工、钢铁，分别下跌-4.23%、-3.35%和-3.21%。 图2：申万一级行业当日涨跌幅（单位：%）图3：申万一级行业当日成交额（单位：亿元） 数据来源：Wind，东方证券研究所数据来源：Wind，东方证券研究所 表4：申万一级行业指数当日表现（涨幅单位：%） 上涨板块数 7 下跌板块数 24 涨幅前3板块 排序 代码 简称 涨幅 1 801980.SI 美容护理(申万) 2.02 2 801120.SI 食品饮料(申万) 1.39 3 801730.SI 电力设备(申万) 1.22 跌幅前3板块 排序 代码 简称 涨幅 1 801960.SI 石油石化(申万) -4.23 2 801740.SI 国防军工(申万) -3.35 3 801040.SI 钢铁(申万) -3.21 数据来源：Wind，东方证券研究所 A股主题概念表现 周一，Wind主题行业指数中有17个上涨，50个下跌。其中，餐饮旅游指数、摩托车指数、发电设备指数涨幅居前，分别涨4.11%、3.21%、2.22%；贵金属指数、石油天然气指数、能源设备指数跌幅居前，分别跌-6.31%、-5.25%、-4.59%。 表5：Wind主题行业指数当日表现（涨幅单位：%） 上涨板块数 17 下跌板块数 50 涨幅前3板块 排序 代码 简称 涨幅 1 886039.WI 餐饮旅游指数 4.11 2 886034.WI 摩托车指数 3.21 3 886018.WI 发电设备指数 2.22 跌幅前3板块 排序 代码 简称 涨幅 1 886011.WI 贵金属指数 -6.31 2 886002.WI 石油天然气指数 -5.25 3 886001.WI 能源设备指数 -4.59 数据来源：Wind，东方证券研究所 其他市场行情概览 港股主要指数 周一，恒生指数下跌-0.44%，报17855.14点。恒生中国企业指数、恒生科技指数分别上涨0.38% 和1.61%。 表6：港股主要指数市场表现（单位：%） 代码 简称 收盘价 涨跌幅 H50069.CSI 港股通 2545.56 -0.38 HSCEI.HI 恒生中国企业指数 6137.78 0.38 HSHKI.HI 恒生港股通 2604.53 -0.55 HSI.HI 恒生指数 17855.14 -0.44 HSTECH.HI 恒生科技 3647.39 1.61 数据来源：Wind，东方证券研究所 港股板块表现 从行业角度来看，Wind香港一级行业指数大部分下跌。涨幅居前的是资讯科技业、非必需性消费、医疗保健业，分别上涨了2.26%、1.82%、1.41%；表现最差的三个指数为综合企业、原材料业、能源业，依次为跌-5.11%、-4.49%、-4.15%。 图4：Wind香港一级行业今日涨跌幅（单位：%） 数据来源：Wind，东方证券研究所 美股主要指数表现 9月23日，美国三大股指均下跌，道指、纳指、标普500，分别下跌-1.62%、-1.80%、-1.72%。 表7：美股指数市场表现（单位：%） 代码 简称 收盘价 涨跌幅 DJI.GI 道琼斯工业指数 29590.41 -1.62 IXIC.GI 纳斯达克指数 10867.93 -1.80 SPX.GI 标普500 3693.23 -1.72 数据来源：Wind，东方证券研究所 美股板块表现 表8：美股重点公司市场表现（单位：%） 代码 简称 涨跌幅 AAPL.O 苹果(APPLE) -1.51 AMZN.O 亚马逊(AMAZON) -3.01 BAC.N 美国银行(BANKOFAMERICA) -2.37 C.N 花旗集团(CITIGROUP) -2.90 COP.N 康菲石油(CONOCOPHILLIPS) -8.60 GOOGL.O 谷歌(ALPHABET)-A -1.40 GS.N 高盛集团(GOLDMANSACHS) -3.50 JPM.N 摩根大通(JPMORGANCHASE) -1.86 MS.N 摩根士丹利(MORGANSTANLEY) -3.85 MSFT.O 微软(MICROSOFT) -1.27 NFLX.O 奈飞(NETFLIX) -4.49 OXY.N 西方石油(OCCIDENTAL) -5.09 SLB.N 斯伦贝谢(SCHLUMBERGER) -8.45 WFC.N 富国银行(WELLSFARGO) -2.67 数据来源：Wind，东方证券研究所 表9：美股科技板块涨跌幅情况（单位：%） 美股科技涨幅前5 排序 代码 名称 涨跌幅 1 TRT.A TRIO-TECHINTERNATIONAL 19.61 2 MSGM.O MOTORSPORTGAMING 14.78 3 AMPX.N AMPRIUSTECHNOLOGIES 12.13 4 QBTS.N D-WAVEQUANTUM 11.25 5 MFH.O MERCURITYFINTECH 11.20 美股科技跌幅前5 排序 代码 名称 涨跌幅 1 CCNC.O 码链新大陆 -20.72 2 CAMP.O CALAMP -16.84 3 DRTT.O DIRTTENVIRONMENTALSOLUTIONS -16.69 4 SONM.O SONIMTECHNOLOGIES -16.64 5 APDN.O APPLIEDDNASCIENCES -15.63 数据来源：Wind，东方证券研究所 今日市场点评 今日，A股继续调整、弱势难改。近一段时间以来，除A股市场外，债市、商品、汇率也均出现连续多日调整；除国内股票