天能动力二零二二年中期报告

中期报告 目录 页次 公司资料2 管理层讨论及分析4 企业管治36 简明综合财务报表审阅报告37 简明综合损益及其他全面收益表39 简明综合财务状况表42 简明综合权益变动表45 简明综合现金流量表46 简明综合财务报表附注48 其他资料76 01 天能动力国际有限公司 二零二二年中期报告 公司资料 执行董事 张天任博士（主席）张敖根先生 史伯荣先生张开红先生周建中先生 独立非执行董事 黄董良先生夏永姚先生 （于二零二二年三月十五日辞任）张涌先生 肖钢先生 （于二零二二年三月十五日获委任） 审核委员会成员黄董良先生（主席）夏永姚先生 （于二零二二年三月十五日辞任）张涌先生 肖钢先生 （于二零二二年三月十五日获委任） 薪酬委员会成员 夏永姚先生（主席） （于二零二二年三月十五日辞任）肖钢先生（主席） （于二零二二年三月十五日获委任）黄董良先生 张敖根先生 提名委员会成员张天任博士（主席）黄董良先生 夏永姚先生 （于二零二二年三月十五日辞任）肖钢先生 （于二零二二年三月十五日获委任） 公司秘书 许惠敏女士 核数师 中汇安达会计师事务所有限公司香港九龙 九龙湾宏照道38号企业广场五期2座23楼 （于二零二二年七月五日辞任） 德勤•关黄陈方会计师行香港金钟道88号 太古广场1座35楼 （于二零二二年七月八日获委任） 公关顾问 博达浩华国际财经传讯集团香港中环 云咸街60号中央广场23楼2301室 02 天能动力国际有限公司 二零二二年中期报告 公司资料 法定地址CricketSquareHutchinsDrive P.O.Box2681GrandCaymanKY1-1111CaymanIslands 香港主要营业地点 香港湾仔 港湾道18号 中环广场32楼3202室 公司网站 www.tianneng.com.hk 主要股份过户登记处 ConyersTrustCompany(Cayman)LimitedCricketSquare,HutchinsDrive P.O.Box2681,GrandCaymanKY1-1111,CaymanIslands 香港股份过户登记分处卓佳证券登记有限公司香港 夏悫道16号 远东金融中心17楼 上市资料 香港联合交易所有限公司股份代号：00819 03 天能动力国际有限公司 二零二二年中期报告 管理层讨论及分析 公司介绍 天能动力国际有限公司（“天能”或“本公司”）及其附属公司（“本集团”）是中华人民共和国（“中国”）新能源电池行业的领军企业，创始于一九八六年。天能于二零零七年在香港联合交易所有限公司（“联交所”）主板上市（证券代码00819.HK）。经过三十多年的发展，本集团现已成为以电动轻型车动力电池制造与服务为主，集 新能源动力电池、汽车起动启停电池、储能电池等多品类电池的研发、生产、销售，及废旧电池回收和可再生资源循环利用、绿色智能制造产业园、智慧物流平台等为一体的新能源集团。 2022年上半年，全球疫情形势反覆，中央经济工作会议指出，经济发展面临需求收缩、供给冲击、预期转弱三重压力。天能通过坚定实施“实业、科技、资本”发展战略，快速、科学调整各业务板块运营策略，在行业疲惫期跑出“逆势上扬曲线”。 依靠深耕行业三十多年形成的核心竞争力，完善的产品研发、生产、销售体系，以及深厚的品牌底蕴，天能在2022上半年抵御住外部环境的冲击，持续夯实发展之基。天能入选多项榜单，《财富》中国500强榜单第160位、全国科技创新企业500强第208位、2022浙商全国500强第10位、浙江省创造力百强企业榜单第46位，彰显出天能的高质量发展态势。 04 天能动力国际有限公司 二零二二年中期报告 管理层讨论及分析 一、报告期内从事主要业务及产品应用 本集团主要产品包括高端环保电池、新能源电池和可再生新材料。 （一）高端环保电池 高端环保电池是天能依托研发与工艺创新打造的密封型免维护铅蓄电池系列产品，具备性价比高、安全稳定、回收率高等优势。按照应用领域划分，铅酸电池主要可分为动力电池、起动启停电池、储能电池及备用电池等。 铅酸动力电池 铅酸动力电池作为车辆动力来源，主要应用于电动轻型车、电动特种车等车辆。 其中，电动轻型车包括电动二轮车、电动三轮车、电动轻便摩托车及电动摩托车。作为中国百姓日常出行、物流快递等重要的消费品，电动轻型车市场规模庞大，且需求刚性。铅酸电池具有安全稳定、高性价比等特性，作为主配电池广泛用于电动轻型车的动力系统。 电动特种车包括仓储搬运设备、叉车、牵引车、电动游览车、井下矿用摩托车等设备。铅酸电池可作为直流动力电源提供动力系统。集团的电动叉车用管式电池应用于电动叉车、电动堆高车、电动升降车等货运设备，PzB、PzS系列，型号齐全，满足不同设备需求；电动游览车用铅酸电池是为高尔夫球车、电动观光车、电动游览车、电动警车、电动休闲车等配套的动力直流电源，亦可作为其他方面的直流电源。 05 天能动力国际有限公司 二零二二年中期报告 管理层讨论及分析 起动启停电池 起动电池为车辆、船舶、内燃摩托车等的瞬间起动、点火、照明供电需求而设计。适用于各种恶劣环境下燃油汽车、重型卡车、农用车、发动机组的起动；摩托车、全地形车、雪地摩托车等户外动力设备的起动；船艇的起动和深循环充放电；以及内燃摩托车、电力摩托车、铁道客车照明、应急电源及辅助用电设备等。 启停电池用于汽车启停系统，节能降耗。天能EFB启停电池产品适用于部分荷电状态下运行的应用，支持发动机更频繁的起动，并延长了怠速时间。AGM蓄电池应用于配有启停系统的汽车，与传统内燃机汽车相比，可节省近5%以上的燃油。 铅炭储能及备用电池 储能电池能够为全球通信、数据中心、应急电源、铁路、船舶、广播电视、UPS、数码和消费类产品等提供有效的电力保障。铅炭电池无易燃物，成本相对较低，在规模储能的应用中具有高安全性、效益高的优势。天能TNC铅炭储能产品可应用于太阳能发电设备、风力发电设备及其他电力设备。 06 天能动力国际有限公司 二零二二年中期报告 管理层讨论及分析 （二）新能源电池 新能源电池以锂离子电池为主，亦包括氢燃料电池等下一代电池产品的生产和研发。锂离子电池应用领域主要分为动力类领域和非动力类领域。锂离子电池的动力类领域包括电动轻型车、电动乘用车以及电动商用车等；非动力类锂电池应用领域包括储能领域和消费类电子产品等。 锂离子动力电池 集团锂离子动力电池主要应用于电动自行车、电动轿车、电动客车、微型电动车、物流车、环卫车、工业特种车等。公司产品涵盖圆柱电池、软包电池、方形电池以及锂离子电池系统，拥有多项国家专利技术，是安全、环保、轻便、长寿命的动力型锂离子电池。 其中，集团的工业动力锂电池根据客户使用场景及实际需求，可为叉车、高空作业平台、AGV等提供定制化、安全、可靠、耐久的产品解决方案，服务于全球工程机械50强企业，不断推进工程机械领域电动化进程。 集团还拥有小动力锂离子电池、高倍率电动工具电池等品类的丰富产品线，可应用于电动工具、小型家用电器等，以满足新型市场及海外市场需求。 07 天能动力国际有限公司 二零二二年中期报告 管理层讨论及分析 锂离子储能及备用电池 与集团铅炭储能电池一样，锂离子储能产品能够为多种应用场景提供有效的电力保障。锂离子储能具有能量密度大、转换效率高、循环寿命长等优势，主要应用于发电侧、电网侧、用户侧等领域。 燃料电池 燃料电池作为一种通过化学反应将化学能转换为电能的发电装置，能够不间断的提供电力，直至燃料耗尽。相比原电池和化石燃料发电，燃料电池是一种绿色环保电池。 集团可根据特定应用场景，个性化提供氢燃料电池系统解决方案 （包含系统和电堆）。适用于交通、航天及储能等各种领域，具体包含无人机、二轮车、备用电源、观光车、叉车、主流大型公交车、重卡、物流车及各类储能站。此外，在电解水制氢领域，集团也可个性化定制配套电解水MEA、电解堆、电解槽及氢气发生器。 （三）可再生新材料 在可再生新材料版块，公司围绕电池主业，基于生产者责任延伸制度，开展废旧铅酸电池及锂离子电池回收利用业务，构建电池全生命周期价值链；同时，公司也积极开拓包括固废、危废处置在内的其他绿色循环业务，延伸了上下游产业链，扩大了细分领域的影响力。 08 天能动力国际有限公司 二零二二年中期报告 管理层讨论及分析 铅酸电池回收业务 集团废旧铅蓄电池回收业务始于2009年，废旧电池包括动力电池、起动启停电池、储能及备用电池，废旧电池金属回收率可达99%以上，塑料回收率达99%，残酸回收率达100%。回收产出产品主要为铅锭、硫酸、塑壳等。 锂离子电池回收业务 废旧锂离子电池是宝贵的“城市矿山”，退役动力电池绿色再生和材料修复技术是保障报废动力电池材料高效回收与循环利用的重要基础。受锂离子电池原材料短缺影响，废旧锂离子电池回收行业颇受重视。集团于2018年开始布局锂离子电池回收业务，如今新能源用锂离子动力电池也将迎来第一波报废高峰期。锂离子电池回收以动力电池、3C消费类电池、储能电池等为主，产出品主要为硫酸钴、硫酸镍、硫酸锰、碳酸锂等。 二、行业发展与经营状况 报告期内，本集团实现制造业业务营业额约人民币174.10亿元，较上年同期增长8.10%，及本公司拥有人应占溢利约人民币7.60亿元，较上年同期增长14.96%。 集团制造业业务所处行业以及经营状况如下： 09 天能动力国际有限公司 二零二二年中期报告 管理层讨论及分析 （一）高端环保电池 报告期内，高端环保电池的营业收入约人民币142.13亿元，较上年同期增长8.34%。作为本集团主营业务，高端环保电池业务保持高质量可持续发展的势头。 铅酸动力电池 近年来，新经济的蓬勃发展，带动短途配送及快递行业对电动二三轮车的需求，同时，新冠疫情之下，终端消费者“一人一车”出行成趋势。根据研究机构EVTank发布的《中国电动二轮车行业发展白皮书（2022）》，2021年中国电动二轮车总体产量为5,443万辆，同比增长约12.6%，2022年累计保有量达到约3.5亿辆，即大约每4个中国人就拥有一辆。依据个人消费者日常通勤使用频率，铅酸电池每 0.5至3年需要更换一次，撬动更为广阔的电池替换市场。 经过多年的发展和积累，本公司已创建覆盖32个省市、自治区、直辖市超过3,000家经销商及其40多万家终端门店的营销及售后一体化网络。与此同时，数字化工具“泰博云（TabCloud）”帮助经销商及时瞭解市场供需情况，掌握市场增量点，提升经销商的精细化运营能力。公司过去三年的市场占有率逐年提升，目前电动轻型车铅蓄动力电池市场占有率已超过45%。 10 天能动力国际有限公司 二零二二年中期报告 管理层讨论及分析 天能在产品技术研发方面积极探索。报告期内，天能正式发布三代 “长跑王”与三代“长寿王”电池产品。3.0版本的“两王”铅蓄电池搭载了第二代帕欧达耐用核心技术系统，并应用了全新石墨烯技术工艺，无论是动力、循环使用寿命、续行里程还是耐低温性和充电速率等方面，相较二代电池都有了跨越式提升。 集团还与绿源电动车联合发布了搭载3.0版电池的超级新品–液冷超续航电动车。为满足2019年发布的《电动自行车安全技术规范GB17761-2018》（新国标）下两轮电动车用户换购需求，公司还发布适配绿源新款电动自行车的天能聚能电池。系列新品的推出涵盖了电动自行车、电动轻便摩托车、电动摩托车等车型，为用户出行提供了多元化产品选择。 11 天能动力国际有限公司 二零二二年中期报告 管理层讨论及分析 此外，集团发布了运用衡科技，采用高能量石墨烯复合改性材料和全球领先的智能化锻造技术的超跑石墨烯电池，旨在解决电池不耐用、寿命短等难题。 电动三轮车市场每年保有量正在逐年增长，其中乡镇、农村市场增长迅速。为促进电动三轮车电池行业规范、有序发展，充分满足三轮车用户需求，报告期内，天能在持续夯实电动车电池行业领导地位的基础上，重磅推出“天聚电池”品