北交所领航计划预实施，骏创科技业绩预告亮眼

2022年08月07日 证券研究报告•市场日评/周评 北交所周报（0801-0805） 北交所领航计划预实施，骏创科技业绩预告亮眼 摘要 行情回顾：本周，北交所整体表现较弱：周五收盘市值1845.2亿元（8月5日），北交所模拟指数较周一开盘市值（8月1日）下跌约2.0%，整体跑输创业板约2.5个百分点（创业板指上涨0.5%）；跑输市场约1.7个百分点（沪 深300下跌0.3%）。 股票：本周北交所104只个股中有12只股票上涨，1只涨幅为0，91只股票下跌，无新股上市。涨幅榜：奥迪威（832491.BJ）、惠丰钻石（839725.BJ）、 科润智控（834062.BJ）、则成电子（837821.BJ）、丰光精密（430510.BJ）分别上涨11.3%、6.9%、5.0%、4.8%、4.8%。跌幅榜：云创数据（835305.BJ）、佳先股份（430489.BJ）、森萱医药（830799.BJ）、艾融软件（830799.BJ）、同惠电子（833509.BJ），分别下跌8.7%、8.2%、6.9%、6.6%、6.5%。 本周北交所无新股上市。 基金：截至2022年8月5日，北交所主题基金共11只。本周，涉及北交所的基金产品整体表现较弱。其中，华夏北交所创新中小企业精选两年定期开放混合型发起式证券投资基金表现相对较好，跌幅约为-0.7%。与整体基金表现 比较（偏股基金指数930950.CSI，3.9%），华夏北交所创新中小企业精选两年定期开放混合型发起式证券投资基金跑输其4.6个百分点。 北交所公司重要公告：五新隧装（835174.BJ）发布2022年半年度报告。在本报告期内，公司实现营业收入3亿元，较上年同期增长-19%；归属于上市公司股东的净利润4450.4万元，较上年同期增长-19.4%。科创新材 （833580.BJ）发布2022年半年度报告。在本报告期内，公司实现营业总收 入5449.1万元，比上年同期增长0.1%；实现归属于上市公司股东的净利润1154.9万元，比上年同期增长-10.4%。 北交所发行上市项目审核动态：本周共有30家企业更新发行上市项目审核动态，1家企业已受理，20家企业已问询，1家被上市委员会议中止，5家企业通过上市委员会议，1家企业报送证监会，2家企业注册。其中，中科美菱于 2022年8月5日通过上市委员会议。据公开资料显示，中科美菱主营业务为 生物医疗低温制冷设备和产品的研发、生产和销售。截至2021年末，公司累 计获得省级以上科技奖励20余项，公司共拥有专利210项，其中发明专利11项。公司主导产品生物医疗领域低温存储专用设备，在国内品牌中的市场占有率排名前三。2021年公司营业收入与归母净利润分别为4.7亿元和6749.4万元。 北交所重要新闻：北交所正在研究实施“领航计划”，旨在实现优质企业挂牌12个月后可以12+1、12+2“直通北交所”，从而帮助优质企业上市预期 “更明确”、上市时间“更快捷”、上市过程“更顺畅”。目前，北交所“领航计划”还在研究推进中，具体细节还有待揭晓。 风险提示：政策风险，流动性风险，企业盈利不达预期风险。 西南证券研究发展中心 分析师：刘言 执业证号：S1250515070002电话：023-67791663 邮箱：liuyan@swsc.com.cn 基础数据 成分股个数104 总市值（亿元）1845.2 公司平均市值（亿元）17.74 板块周交易金额（亿元）23.24 平均周交易金额（亿元）0.22 区间换手率（%）4.60 相关研究 1.北交所周报（0725-0729）：北交所板块活跃度提升，恒进感应利润实现高增长(2022-08-01) 2.北交所周报（0718-0722）：惠丰钻石上市表现强劲，科润智控业绩预告超预期(2022-07-25) 3.北交所周报（0711-0715）：贝特瑞中报预告业绩亮眼，连城数控拟定增募资13.6亿元(2022-07-18) 4.北交所周报（0704-0708）：恒进感应、则成电子上市，汽车改装件企业过会(2022-07-10) 5.北交所周报（0627-0701）：华为防盗器供应商过会，北交所上市项目审核提速(2022-07-03) 6.北交所周报（0620-0624）：优机股份成功登陆，北交所上市公司数量破百(2022-06-27) 请务必阅读正文后的重要声明部分 目录 1北证A股与各板块对比1 2本周行情回顾1 3北交所新上市股票4 4北交所相关基金4 5北交所公司重要公告4 6北交所发行上市项目审核动态7 7北交所重要新闻8 8风险提示8 图目录 图1：本周行情回顾1 图2：本周北交所股票涨幅前五2 图3：本周北交所股票跌幅前五2 图4：本周北交所各行业涨跌幅中位数，%2 图5：本周北交所各行业市盈率TTM中位数，倍2 表目录 表1：北证A股与各板块对比（截至2022/8/5）1 表2：涨跌幅前五股票基本信息3 表3：涨跌幅前五股票市场数据3 表4：北交所主题基金周涨跌幅4 表5：本周发行上市项目审核动态7 1北证A股与各板块对比 截至2022年8月5日，北证A股成分股个数共104个，公司平均市值17.7亿元，同 期创业板个股平均市值为105.7亿元，科创板平均市值为141.4亿元；从成交量上来看，本 周“2022年8月1日（周一）-2022年8月5日（周五）”北交所板块周交易金额为23.3亿元，平均周交易金额为0.22亿元，区间换手率为4.6%，北交所板块活跃度相较于上周有所下降。 表1：北证A股与各板块对比（截至2022/8/5） 成分股个数 公司平均市值(亿元） 板块周交易金额（亿元） 平均周交易金额（亿元） 区间换手率（%） 北证A股（上周） 104 18.15 29.26 0.28 8.08 北证A股（本周） 104 17.74 23.24 0.22 4.60 科创板 445 141.35 3,485.37 7.83 21.54 创业板 1,164 105.73 10,875.35 9.34 22.58 上证A股 2,102 250.22 21,145.88 10.06 13.22 深证A股 2,647 133.22 30,681.45 11.59 19.80 数据来源：同花顺iFind，西南证券整理 2本周行情回顾 分析周期为2022年8月1日（周一）-2022年8月5日（周五）。 本周，北交所整体表现较弱：周五收盘市值1845.2亿元（8月5日），北交所模拟指 数较周一开盘市值（8月1日）下跌约2.0%，整体跑输创业板约2.5个百分点（创业板指上涨0.5%）；跑输市场约1.7个百分点（沪深300下跌0.3%）。 图1：本周行情回顾 道琼斯工业指数 纳斯达克指数 标普500恒生指数科创50创业板指沪深300深证成指上证指数 北交所指数 -1.98% -0.13% -0.32% -0.81% 0.36% 0.23% 0.49% 0.02% 2.15% 6.28% -3%-2%-1%0%1%2%3%4%5%6%7% 数据来源：同花顺iFind，西南证券整理 本周北交所104只个股中有12只股票上涨，1只涨幅为0，91只股票下跌，无新股上市。 涨幅榜：奥迪威（832491.BJ）、惠丰钻石（839725.BJ）、科润智控（834062.BJ）、则成电子（837821.BJ）、丰光精密（430510.BJ）分别上涨11.3%、6.9%、5.0%、4.8%、4.8%。 跌幅榜：云创数据（835305.BJ）、佳先股份（430489.BJ）、森萱医药（830799.BJ）、艾融软件（830799.BJ）、同惠电子（833509.BJ），分别下跌8.7%、8.2%、6.9%、6.6%、6.5%。 图2：本周北交所股票涨幅前五图3：本周北交所股票跌幅前五 12.00% 10.00% 8.00% 6.00% 4.00% 2.00% 0.00% 11.39% 6.90% 4.97%4.81% 4.80% 奥迪威惠丰钻石科润智控则成电子丰光精密 0.00% -1.00% -2.00% -3.00% -4.00% -5.00% -6.00% -7.00% -8.00% -9.00% -10.00% 云创数据佳先股份森萱医药艾融软件同惠电子 -6.88% -6.57% -6.47% -8.66% -8.20% 数据来源：同花顺iFind，西南证券整理数据来源：同花顺iFind，西南证券整理 行业层面，从本周涨跌幅的情况来看，国防军工行业涨跌幅中位数为0.5%，行业表现相对较好；建筑材料周涨跌幅中位数为-6.2%，行业表现相对较差。从本周市盈率TTM情况 来看，环保市盈率TTM中位数为31.7倍，行业股票估值相对较高；社会服务行业市盈率TTM 中位数为10.9倍，行业股票估值相对较低。 医药生物通信 食品饮料社会服务轻工制造汽车 农林牧渔机械设备计算机基础化工家用电器建筑装饰建筑材料环保 国防军工公用事业电子 电力设备 传媒 图4：本周北交所各行业涨跌幅中位数，%图5：本周北交所各行业市盈率TTM中位数，倍 0.60 -0.40 -1.40 -1.7-23.02 -3.34 -1.66 -2.1-21.15 -3.0-39.0-33.19 -2.71-27.84 -3.0 -4.19 -4.14 -3.79-4.16 -5.13 -6.15 0.50 35.00 30.00 25.00 20.00 26.66 21.1221.65 23.08 17.82 19.19 17.2117.38 31.70 28.55 17.39 15.83 18.1378.71 -2.40 -3.40 -4.40 -5.40 -6.40 -7.40 15.00 10.00 5.00 0.00 10.92 13.1346.24 12.19 13.17 医药生物 通信食品饮料社会服务轻工制造 汽车农林牧渔机械设备计算机基础化工家用电器建筑装饰建筑材料 环保国防军工公用事业 电子电力设备 传媒 数据来源：Wind，西南证券整理数据来源：Wind，西南证券整理 个股层面，从本周涨跌幅的情况来看，本周周涨幅前五的股票分别属于三个不同的行业。从本周市盈率TTM情况来看，本周上涨的12只股票市盈率估值（TTM）有所分化，其中有5只股票市盈率估值（TTM）超过30倍。另外，国源科技本周下跌1.8%，市盈率（TTM） 为179.9倍；诺思兰德本周上涨4.2%，市盈率（TTM）为-51.0倍。 表2：涨跌幅前五股票基本信息 代码 股票 所属行业 主营业务 涨幅前五 832491.BJ 奥迪威 机械设备 从事智能传感器和执行器及相关应用的研究、设计、生产和销售。 839725.BJ 惠丰钻石 机械设备 人造单晶金刚石粉体的研发,生产和销售。 834062.BJ 科润智控 电力设备 高低压成套设备、变压器的研发、制造和销售 837821.BJ 则成电子 电子 FPC(柔性印制电路板)及FPC产业链的延伸-FPC组件产品的研发、生产与销售 430510.BJ 丰光精密 机械设备 研发、生产和销售精密机械加工件和压铸件 跌幅前五 835305.BJ 云创数据 计算机 大数据信息智能存储处理基础技术产品与应用系统的开发、运营、销售以及相关技术服务。 430489.BJ 佳先股份 基础化工 二苯甲酰甲烷、硬脂酰苯甲酰甲烷的生产、销售，自营上述产品的出口业务。 830946.BJ 森萱医药 医药生物 医药中间体、化工中间体的研发、生产及销售 830799.BJ 艾融软件 计算机 信息科技、计算机软硬件技术领域内的技术开发、技术转让、技术咨询和技术服务,计算机系统集成,计算机软硬件及外围设备的销售,商务咨询,投资咨询、管理 833509.BJ 同惠电子 机械设备 电子测试与测量仪器的设计、研发、生产、销售和技术服务 数据来源：同花顺iFind