中兴通讯是一家中国通信设备制造商,其产品组合包括运营商网络、消费者业务和政企业务。近期,该公司在移动10G PON集采中中标份额第一,显示其在高价值高毛利产品领域的市占率正在不断提升。随着运营商资本开支的扩大,中兴通讯的营收和净利有望双向爆发。此外,中兴通讯的毛利率和盈利能力也在持续改善,未来业绩弹性大。因此,我们给予中兴通讯“买进”评级。