行业投资策略：可选消费从防御到反攻：业绩将见底，估值可提升

本报告主要对轻工制造、可选消费、家电、纺织服装和轻工制造等行业进行了投资策略分析。报告指出，可选消费行业从防御转向反攻，业绩将见底，估值可提升。家电板块推荐美的集团、海尔智家、老板电器等白电与厨电龙头，以及石头科技、科沃斯、极米科技等家电成长股。轻工行业推荐顾家家居、欧派家居、索菲亚等家居板块，以及思摩尔国际等优秀代工标的。纺织服装行业建议关注特步国际、李宁、滔搏、安踏体育等优质龙头标的，以及华利集团、申洲国际等业绩稳健的优秀代工标的。报告提醒投资者注意地产回暖不及预期、原材料价格上涨、海运运价快速反弹等风险。