华滋国际海洋中期报告2021

（於開曼群島註冊成立的有限公司）股份代號 : 22582021中期報告 目錄公司資料2管理層討論與分析4權益披露及其他資料10簡明合併中期綜合收益表14簡明合併中期財務狀況表15簡明合併中期權益變動表17簡明合併中期現金流量表18簡明合併中期財務報表附註19釋義59 公司資料2二零二一年中期報告董事執行董事王秀春先生（主席）萬雲女士（行政總裁）王利江先生（兼聯席公司秘書）王利凱先生非執行董事王士忠先生獨立非執行董事王洪衛先生孫大建先生侯思明先生審核委員會孫大建先生（主席）侯思明先生王洪衛先生薪酬委員會侯思明先生（主席）孫大建先生王洪衛先生提名委員會王洪衛先生（主席）孫大建先生侯思明先生聯席公司秘書王利江先生張瀟女士(ACG, ACS)授權代表萬雲女士張瀟女士開曼群島登記地址4th Floor, Harbour Place103 South Church StreetPO Box 10240Grand Cayman, KY1–1002Cayman Islands中國主要營業地點及總部中國上海市寶山區逸仙路2816號17幢5層香港主要營業地點香港灣仔皇后大道東248號大新金融中心40樓核數師羅兵咸永道會計師事務所執業會計師註冊公眾利益實體核數師香港中環太子大廈22樓有關香港法例之法律顧問Dentons Hong Kong LLP香港中環康樂廣場1號怡和大廈3201室 3華滋國際海洋工程有限公司公司資料主要股份登記及過戶處Harneys Fiduciary (Cayman) Limited4th Floor, Harbour Place103 South Church StreetPO Box 10240Grand Cayman, KY1–1002Cayman Islands香港證券登記處香港中央證券登記有限公司香港灣仔皇后大道東183號合和中心17樓1712–1716室主要往來銀行交通銀行上海三門路支行交通銀行股份有限公司香港分行公司網站www.shbt-china.com股份代號02258 管理層討論與分析4二零二一年中期報告本公司是中國領先的港口、航道、海洋工程及市政工程服務提供商，致力於(i)港口基礎設施；(ii)航道工程；(iii)市內公共基礎設施建設；(iv)城市綠化；及(v)建築施工服務。業務回顧二零二一年上半年，本集團穩步發展核心業務的基礎上，根據戰略規劃積極開拓新領域。下表載列本集團於截至二零二一年六月三十日止六個月按分部劃分的收益明細：報告期間 確認的收益（未經審核）（人民幣百萬元） 海洋建設（包括港口基礎設施建設、航道工程及其他服務）476.0市政工程建設（包括市內公共基礎設施建設、城市綠化及建築施工）484.5 總計960.5 未來計劃與前景本集團一如既往積極監察市場狀況，採取適當措施減少不利影響的出現，同時加強集團內部以及各項目成本的控制，優化整合集團資源，在原有業務基礎上開拓新業務領域，最大化提高股東回報率。從國內市場看，我國經濟長期向好，市場空間廣闊，發展韌性強勁。根據「十四五」建設相關規劃，國家將於「十四五」期間統籌推進新基建建設、傳統基建補短板及相關重大項目建設，推動區域協調發展，持續推進生態環保建設。立足我們在中國港口、航道、市政、建築行業的市場領先地位，本集團積極參與海洋基礎設施升級工程、新城鎮化建設工程，延伸開展環境工程業務，發展水環境治理、水流域治理等內容，參與生態與環境治理工程，擴大收入來源。 5華滋國際海洋工程有限公司管理層討論與分析從國際市場看，由於受到新冠疫情和經濟增長難題的交叉影響，國際市場產業鏈、供應鏈均受到極大衝擊，國際環境呈現動盪，不確定風險加大，加之國際貿易大幅萎縮，進一步阻滯了全球經濟的恢復。本集團將密切關注國際市場變化，不時審視現有海外發展格局，結合當前形勢對海外風險管控體系進行再評估、再完善、再升級，立足「穩」字，防控風險，堅決守住高質量發展底線。財務概覽收入於二零二一年上半年，本集團合併收入為人民幣960.5百萬元，與上個財年同期的收入人民幣602.8百萬元同比增加約59.3%。主營業務收入在本年分為海洋建設分部及市政工程建設分部，收入分別為人民幣476.0百萬元和人民幣484.5百萬元。其中二零二一年上半年國內與東南亞的收入分別為人民幣849.2百萬元及人民幣111.3百萬元。二零二一年上半年的收入增加主要歸因於（其中包括）本集團市政工程建設分部收入保持穩步增長，海洋建設分部收入較去年同期有較大的增長，從而整體收入增長明顯。銷售成本及主營業務利潤二零二一年上半年合併銷售成本為人民幣872.1百萬元，較二零二零年上半年人民幣528.8百萬元上漲64.9%。二零二一年上半年海洋建設分部及市政工程建設分部的成本分別為人民幣435.6百萬元及人民幣436.5百萬元，其中在二零二一年上半年國內與東南亞的成本分別為人民幣768.4百萬元及人民幣103.7百萬元。銷售成本主要包括我們使用的原材料及消耗品及分包成本。二零二一年上半年所用原材料及消耗品的成本及分包成本分別為人民幣433.7百萬元及人民幣356.9百萬元，分別較二零二零年上半年上漲45.8%及99.0%，主要是由於今年本集團海洋建設分部收入較去年同期有大幅增長，相應的材料及分包成本也隨之增加。本集團主營業務利潤很大程度上取決於項目的地區和組成，於二零二一年上半年，本集團主營業務的合併利潤為人民幣88.4百萬元，較二零二零年上半年的人民幣74.0百萬元增加19.5%。二零二一年上半年海洋建設分部及市政工程建設分部的毛利分別為人民幣40.4百萬元及人民幣48.0百萬元，其中國內與東南亞的毛利分別為人民幣80.8百萬元及人民幣7.6百萬元。二零二一年上半年的經營利潤為人民幣37.5百萬元，較二零二零年上半年的人民幣30.7百萬元增加22.0%，主要是得益於本集團今年業務的拓展和收入的提升。 6二零二一年中期報告管理層討論與分析行政開支二零二一年上半年的行政開支為人民幣47.7百萬元，與二零二零年上半年的人民幣40.7百萬元相比增長17.3%，主要是因為新業務拓展令員工成本、辦公費及經營開支增加。所得稅開支本集團二零二一年上半年的所得稅開支為人民幣5.6百萬元，較二零二零年上半年的人民幣3.1百萬元增加83.8%，主要是今年收入和稅前利潤提高所導致。貿易及其他應收款項截至二零二一年六月三十日，本集團的貿易及其他應收款項淨額下降至人民幣1,416.4百萬元（截至二零二零年十二月三十一日：人民幣1,525.8百萬元），其主要包括項目的應收進度款，項目竣、交、結的應收款項及已完工項目的應收質保金。貿易及其他應收款項於二零二一年上半年的減少主要是由於若干項目竣工及收回到期款項。本集團已評估預期信貸虧損並已就減值虧損作出適當撥備。本集團的合同資產淨額由二零二零年十二月三十一日的人民幣1,161.8百萬元增加人民幣52.6百萬元至二零二一年六月三十日的人民幣1,214.4百萬元。貿易及其他應付款項截至二零二一年六月三十日，本集團的貿易及其他應付款項下降至人民幣2,421.6百萬元（截至二零二零年十二月三十一日：人民幣2,577.7百萬元），主要是其中部分根據付款條約進行支付及其他隨著項目的開展採購及分包項目尚未到付款期所導致。流動資產、資本結構及資產負債比率本集團的流動資金狀況維持健康，於二零二一年六月三十日的流動資產淨值及現金及現金等價物分別約為人民幣200.8百萬元（截至二零二零年十二月三十一日：人民幣216.1百萬元）及人民幣346.0百萬元（截至二零二零年十二月三十一日：人民幣423.7百萬元）。本集團於二零二一年六月三十日的資產負債比率（將負債總額除以資產總額計算）為79.4%（截至二零二零年十二月三十一日：80.7%）。本集團於二零二一年六月三十日的銀行借款為人民幣81.8百萬元（截至二零二零年十二月三十一日：人民幣54.0百萬元），該等銀行借款均以人民幣計值，採用固定利率。資產抵押截至二零二一年六月三十日，本集團概無任何資產抵押。 7華滋國際海洋工程有限公司管理層討論與分析外匯本集團之業務主要以人民幣、港元、汶萊元、美元及印尼盾進行。本集團並無採納任何對沖政策，董事認為，通過使用主要貨幣(i)作為本集團、其客戶以及彼等之間訂立之合約之主要貨幣；及(ii)結算應付供應商的款項及經營開支（如可能），可降低外匯風險。倘本集團客戶以主要貨幣以外之貨幣結算款項，有關貨幣將只會在需要時保留作為支付經營開支之用，其餘外幣將盡速兌換為港元或美元。資本開支及承擔本集團一般以營運所得現金流量撥付其資本開支，上市所得款項淨額提供了額外的資金來源，以應付本集團之資本開支計劃。截至二零二一年六月三十日，本集團並無重大資本承擔。或然負債截至二零二一年六月三十日，本集團並無或然負債。附屬公司、聯營公司及合營企業之重大收購及出售於截至二零二一年六月三十日止六個月期間，本集團並無附屬公司、聯營公司及合營企業之重大收購及出售。所持有之重大投資截至二零二一年六月三十日，本集團並無重大投資。 8二零二一年中期報告管理層討論與分析所得款項用途本集團的上市所得款項淨額約為202.9百萬港元。截至二零二一年六月三十日，本集團自上市籌得所得款項淨額的使用如下：（單位：百萬港元）招股章程所述所得款項淨額的初始分配所得款項淨額的經修訂分配直至二零二一年六月三十日已使用直至二零二一年六月三十日未使用使用未動用所得款項淨額的預期時間（附註1） 為我們在中國及東南亞的現有項目的資金需求及現金流量提供資金65.521.321.3——購買新船隊及施工設備35.724.524.5——為本集團的港口、航道及海洋工程項目的資金需求及現金流量提供資金（附註2）—44.244.2——購買新船隊及施工設備以及船隊及施工設備維修及維護（附註2）—11.23.87.4二零二二年 十二月或之前招聘人才13.013.09.73.3二零二二年 十二月或之前戰略股權投資68.868.8—68.8二零二二年 十二月或之前一般營運資金19.919.919.9—— 202.9202.9123.479.5 附註：1. 動用餘下所得款項的預期時間是根據本集團就未來市場情況的最佳估計而作出。有關時間將視乎市場情況的現時及未來發展而更改。2. 於二零二零年十二月十七日，董事會決議(i)更改仍未動用之用於撥資現有中國及東南亞項目的資金需求及現金流的所得款項淨額用途，並批准該筆約44.2百萬港元的款項應重新分配用於為本集團港口、航道及海洋工程項目的資金需求及現金流提供資金；及(ii)更改購買新船隊及施工設備所用所得款項淨額用途，並批准該筆約11.2百萬港元的款項應擴展用於購買新船隊及施工設備，以及修理及維護船舶及施工設備。有關詳情請參閱本公司日期為二零二零年十二月十七日之公告。 9華滋國際海洋工程有限公司管理層討論與分析於截至二零二一年六月三十日止六個月，本公司上市所得款項乃根據本公司之前所披露之計劃已獲動用或擬動用。中期股息本公司已制定一項股息政策，據此董事會保留於適當時向本公司股東宣派及派發股息之權利。在考慮是否宣派股息時，董事會亦應考慮經營業績、現金流量、財務狀況、法定及監管限制、未來發展、業務策略及董事會可能認為相關的任何其他因素。經考慮上述因素，尤其為日常業務及擴張需要保持足夠的現金流量，董事會決議不就截至二零二一年六月三十日止六個月宣派任何股息。僱員及薪酬政策於二零二一年六月三十日，本集團共有597名僱員。其中，三航奔騰海洋的僱員人數合共為184名，印尼奔騰的僱員人數合共為116名（ 包 括27名由三航奔騰海洋指派的中國僱員，彼等已與三航奔騰海洋訂立僱傭合同，且在中國及印尼兩地均已購買相關保險），上海三航奔騰環境科技有限公司的僱員人數為20名，上海華滋奔騰市政工程有限公司及其附屬公司的僱員總人數為277名。我們的僱員薪酬已根據中國及印尼的有關法律及法規支付。本公司經參考實際工作情況支付適當薪金和花紅。其他相應福利包括退休金、醫療保險、失業保險及房屋津貼等。本集團於報告期內