浙商AI战队国产算力不仅仅看美股映射更要看自自主路线八个方向全面布局

2026-07-14 未知机构还是郁闷闷啊

核心观点：国产算力发展需关注自主路线，而非仅依赖美股映射，应从八大方向全面布局。

国产大模型
主要参与者：阿里巴巴、腾讯、字节、美团、DeepSeek、阶跃星辰、智谱、MiniMax。
云服务
- 互联网云：阿里巴巴、腾讯、字节。
- 国有云：三大运营商、地方数据中心。
算力芯片
- 业绩逐步兑现，7nm产能提升（CoWoS释放+HBM产能）。
- CPU：海光信息（海光确定性最强）、鲲鹏。
- GPU：华为昇腾、摩尔线程、寒武纪、壁仞、沐曦、燧原。
国产存储
- 两存上市，自主可控。
- 长鑫存储（DRAM配套产业链）、长江存储（NAND配套产业链）。
先进制程
- 未来上千万张GPU卡国内流片，需求极大。
- 中芯国际、华虹宏力、燕东微。
先进封装
- 长期行情，技术路线确定，十年投资方向。
- 盛合晶微、长电科技、通富微电、汇成股份、华天科技、甬矽电子。
设备
- 补足短板，需自主制造。
- 北方华创、中微公司、拓荆科技、新凯来。
超节点 + 光芯片
- 超节点是必走方案。
- 交换机：盛科通信、锐捷网络、紫光股份、澜起科技、曦智科技。
- 光芯片：源杰科技、光迅科技、长光华芯、东山精密、中际旭创。