研报总结
固态招标订单落地
- 头部企业之前的固态电池招标订单近期落地,设备公司陆续收到相关订单,固态设备板块(如先导智能上涨15.96%)表现活跃。
- 市场对固态电池进展的悲观情绪已充分释放,可继续关注固态上车测试和二轮招标的催化作用。
锂电行业景气度依旧
- 亿纬锂能发布半年报预告:2026H1归母净利率31.3%-33.7%,同比增长95%-110%;26Q2归母净利润16.84-19.24亿元,环比提升16%-33%。
- 锂电行业景气度得到充分验证,考虑到业绩期将近,看好锂电池产业链。
- SNEC 2026展会上,储能赛道集中签约超92.7GWh,储能行业景气度提升。
- 海外方面,LG等企业追加14亿美元投资美国储能产能,海外乐观情绪或带动全球产能扩充。核心设备公司Q1新增订单增速超50%,行业高景气有望持续至明年。
建议重点关注
- 产业链调研显示:
- 新扩周期中最受益和固态核心环节的设备公司:先导、联赢、骄成、华自等。
- 新技术弹性机会:杭可、先惠、利元亨、纳科等。