昨晚几个变化再更新1电子箔CCL厂三菱瓦斯发布涨价函表

2026-03-03 未知机构大表哥

CCL产品涨价：三菱瓦斯发布涨价函，因上游材料（铜箔、电子布、树脂）价格暴涨，对其CCL产品涨价30%，自4月1日起执行。此说明铜箔等涨价传导顺畅，涨幅超预期（此前预期10%起步），若涨幅上修至30%，铜冠等估值或降至20倍左右。
涨价链及关注标的：目前涨价链涉及铜冠铜箔、江南新材、振华股份等。同时关注铬金属（因缺电和军工驱动，振华股份每涨1k，多3亿利润）及后续涨价方向电容+电感（江海、海星、铂科、龙磁）。
缺电影响：北美缺电链波动加大（因市场博弈3月4日电力成本承诺），A股表现或受影响，关注潍柴动力（16倍aidc估值）。
SAF&UCO：非电领域脱碳带来超额收益潜力；春节以来SAF售价累计涨幅9%，需求前置+政策刚性+能源成本共振导致。欧洲fob 2350美金，uco采购价945美金（均不含税），单吨净利4500元RMB，已较可观。预计年内高价位持续时间将显著长于去年，单吨净利或更乐观（37-38万吨出货*60%持股比例=10亿利润）。
GTC关注点：临近GTC，重点关注电源&液冷变化及投资机会。