2026年1月21日,光器件公司腾景科技披露获二维准直器阵列产品订单,订单总金额1280万美元(约8915万元人民币),该产品可满足下游OCS光交换机厂商的定制化需求。同日,国内封测龙头长电科技宣布在CPO领域取得重要进展,基于XDFOI®多维异质异构先进封装工艺平台开发的硅光引擎产品已完成客户样品交付并顺利通过客户端测试验证。
一、OCS、CPO等光互联技术在产业端持续演进,公司有望受益相关设备的稀缺卡位。此前公司已披露获第二条全自动OCS封装整线订单,同时根据公司2025年中报,公司子公司ficonTEC是全球极少数能够为800G以上硅光电子、CPO光模块提供全自动封装耦合设备的企业。
二、持续推荐:综上,我们继续对后续公司硅光、OCS、CPO设备等订单放量保持积极乐观。
风险提示:硅光、CPO/OCS渗透率不及预期,光伏行业增长不及预期,商誉减值风险。