视涯科技股份有限公司科创板IPO招股说明书(上会稿)

公司概况

视涯科技是一家全球领先的微显示整体解决方案提供商，核心产品为硅基OLED微型显示屏，并为客户提供包括战略产品开发、光学系统和XR整体解决方案等增值服务。公司处于微显示产业链中上游，在产业链中占据重要位置，并已实现对客户一、客户二、客户三、客户四、字节跳动、影石创新、雷鸟、联想等全球一线终端厂商的出货。

行业与竞争格局

公司所处微显示行业长期被日本索尼、美国eMagin与法国MICROOLED等境外公司垄断。视涯科技凭借先进的技术实力与领先的工艺生产能力打破了索尼在热成像、夜视仪等传统专业市场的垄断，并快速抢占全球XR市场份额。公司已成为全球第二、境内第一的微显示整体解决方案提供商。

核心技术

公司核心产品为硅基OLED微型显示屏，并创新性地研发了包括硅基OLED强微腔技术、硅基OLED串扰截断技术、硅基高光效叠层OLED全彩技术、低温滤光彩膜工艺技术等一系列核心技术，在产品关键性能、产能规模及可靠性等方面已达到或超越索尼。

财务状况

报告期内，公司营业收入持续增长，但尚未实现盈利，存在累计未弥补亏损。公司2025年1-9月经营状况良好，营业收入较上年同期增长54.67%，亏损幅度收窄10.25%。

募投项目

本次募集资金将投资于公司超高分辨率硅基OLED微型显示器件生产线扩建项目与研发中心建设项目，有助于公司实现产能扩张，优化产品种类，增强技术实力。

未来发展规划

公司未来将抓住AI时代硅基OLED市场的发展机遇，在进一步快速渗透XR市场的同时，不断提升自身在传统专业市场的市场份额，力争在未来成为全球第一的微显示整体解决方案提供商。