端侧AI硬件密集发布坚定看好存储产业链1AI硬件发布潮拉开存

1. AI硬件发布潮拉开存储需求扩容序幕

   • AI眼镜方面：阿里巴巴夸克AI眼镜计划12月初发货，瀑布科技、Lenskart等计划12月发布，联想、小度等11月集中上市。
   • AI手机方面：荣耀Magic8系列预计11月下旬亮相，ZJ品牌AI手机计划12月初发布，内置端侧智能体，OPPO、vivo等厂商推出端侧大模型机型。

2. 端侧AI技术路径明确，存储规格跃迁已成定局

   • 本地化模型催生高容量需求：端侧大模型需本地存储参数库，推动DRAM向16GB+普及，闪存向1TB升级。例如，AI手机存储需求从256GB升至512GB。
   • 实时交互要求低延迟高带宽：AI眼镜的实时翻译、导航等功能依赖高速内存响应，LPDDR5/X渗透率快速提升；多传感器数据并发处理需更高带宽支持。

3. 趋势展望：存储成为端侧AI“关键基础设施”

   • 端侧AI竞争本质是数据处理效率竞争，AIAgent逐步获得更高应用操作权限，对存储的寿命、稳定性及安全性提出更高要求。
   • AI眼镜、手机、平板等终端加速融合端云协同架构，存储芯片将向高带宽、低功耗、高耐久方向迭代，相关产业链企业有望持续受益。

相关标的：

• 端侧：中兴通讯、乐鑫科技、福立旺
• 原厂：美光、海力士、铠侠
• 存储模组：闪迪、德明利、香农芯创、时空科技、线上线下、国科微、开普云（金泰克）
• 存储芯片：兆易创新、普冉股份、帝科股份
• SSD企业级解决方案：同有科技
• 上游&设备：雅克科技、神工股份、拓荆科技、中微公司