基金股票持仓测算
- 整体仓位：本周主动股票及偏股混合型基金整体测算股票仓位上升0.24%，至87.45%，较季报下降0.77%。主动股票型基金仓位上升0.31%，至89.55%；偏股混合型基金仓位上升0.23%，至86.96%。
- 仓位分布：本周测算整体加减仓幅度最多集中在[0%, 1%)，数量766只；其次为[-1%, 0%)，数量171只。20亿以下、20-50亿、50-80亿规模基金小幅加仓，其余规模基金小幅减仓。
- 风格变化：成长股占比更高，价值股小幅减仓，成长股小幅加仓；小盘股占比相对较高，大盘股、中盘股小幅加仓，小盘股小幅减仓。
- 行业配置：前五大行业为电子（13.65%）、电力设备（8.70%）、医药生物（7.16%）、汽车（6.54%）、机械设备（5.37%）。加仓前三大行业为通信(+0.36%)、建筑材料(+0.20%)、有色金属(+0.12%)；减仓前三大行业为综合(-0.21%)、国防军工(-0.19%)、医药生物(-0.15%)。
债券基金久期测算
- 中长期纯债：中债10年期国开债到期收益率上行3bps，中长期纯债整体测算久期中位数上升0.26年，至3.31年，位于近5年99.40%分位数。近4周平均久期中位数为3.26年，久期分歧度上升，标准差至1.69年。短期纯债久期中位数上升0.30年，至1.16年。
- 信用债基：久期中位数上升0.21年，至2.89年，位于近5年100.00%分位数。近4周平均久期中位数为2.78年，久期分歧度上升，标准差至1.25年。久期集中在[2.5, 3)和[3, 3.5)。
- 利率债基：久期中位数上升0.28年，至4.87年，位于近5年99.20%分位数。近4周平均久期中位数为5.00年，久期分歧度上升，标准差至1.84年。久期集中在[5,)和[4.5, 5)。
- 操作风格：信用债基中，操作积极基金占比6.62%，保守基金占比24.39%；利率债基中，操作积极基金占比55.17%，保守基金占比4.02%。
- 短期纯债：中债1年期国开债到期收益率上行5bps，短期纯债久期中位数上升0.30年，至1.16年，位于近5年99.70%分位数。久期分歧度上升，标准差至0.48年。
- 被动型政策性银行债券基金：整体测算久期下降0.12年，至3.65年。
风险提示
- 测算模型失效风险；2. 重仓股补全与实际差异较大风险；3. 基金持仓、久期大幅度偏离的风险。
- 基金相关信息及数据仅作为基金研究使用，不作为募集材料或者宣传材料。
- 本文涉及所有基金历史业绩均不代表未来表现。
