Hycroft Mining Holding Corp-美国股市盈率说明书（2025年6月11日版）

本初步招股说明书补充信息不完整，可能有所变更。本初步招股说明书补充及随附的基础招股说明书是依据1933年证券法（经修订）向美国证券交易委员会提交的有效注册申报书的一部分。本初步招股说明书补充及随附的基础招股说明书不构成出售这些证券的报价，也不在任何禁止报价或出售证券的州或地区征求购买这些证券的报价。 待完成，日期为2025年6月11日 预备概要补充 （至2024年5月31日招股说明书） HYCROFT MINING HOLDING CORPORATION海克罗夫特矿业控股有限公司 单位 每个单位包含一股A级普通股和一股购买一股A级普通股（以及权证所代表的一股A级普通股）的半数认股权 根据本增发说明书及所附基础说明书，我们提供股份单位（“单位”）以每股$的公开发行价出售，总额累计毛收入为$。每个单位由一股我们每股面值0.0001美元的A类普通股票（我们的“普通股票”）和一份购买一股普通股票的半份认股权证（每整份认股权证，称为“认股权证”）组成。这些单位不会发放或颁发证书。普通股票和认股权证可以立即分开，并将分别发放。每个认股权证可以在此发行关闭日后三年的期间内行使购买一股普通股票（“认股权证股份”）的权利，每股行使价为每个认股权证股份的$，并根据“”中描述的内容进行调整。描述证券——本发行中将发行的认股权证这份与附随说明书补充说明有关的说明书，涉及单位的发行，包括组成单位的普通股和认股权证，以及行使认股权证时发行的认股权证股份。 我们的普通股在纳斯达克股票市场有限责任公司（“纳斯达克”）上市，交易代码为“HYMC”。截至2025年6月11日的最后一份普通股出售价格为每股4.28美元。认股权证尚未建立公开交易市场，我们也不期望形成市场。此外，我们无意申请在任何一个国家级证券交易所或其他全国性公认的交易系统中上市认股权证。由于缺乏活跃的交易市场，我们预计认股权证的流动性将受到限制。 本说明书补充文件及附带的基准说明书应整体阅读。如果本说明书补充文件与附带的基准说明书中的信息有任何不一致之处，您应依赖本说明书补充文件中的更新信息。 我们已同意报销本次发行中产生的某些费用。详见“承保从本招股说明书补充说明的第S-19页开始，了解更多关于总承销费用的信息。 (2) 本发行中的授权签发不得行使。 投资单元存在风险。请参阅标题为“风险因素从本招股说明书补充资料的S-5页以及随附的基干招股说明书第7页开始，以及我们在美国证券交易委员会（以下简称“SEC”）的文件中描述的风险因素，这些因素在本文件及彼处被引用，以了解在投资单位之前应考虑的因素。 我们已授予包销商一项选择权，该选择权可在整体或部分范围内，随时由包销商自行决定，在任何时间点，自本增补招股说明书之日起至30天内，购买最多额外的单元 承销商预计将于2025年6月或该月左右，通过存托信托公司的簿记设施交付普通股和认股权证，前提是符合常规的交割条件。 美国证券交易委员会或任何州证券委员会均未批准或否决这些证券，也未评估本增发说明书或附带的基准说明书的充分性或准确性。对此相反的任何陈述都是一项刑事犯罪。 联合图书-运行经理 范例资本公司 本说明书补充文件的日期为2025年6月。 目录 招股说明书 关于本招股说明书补充 本招股说明书补充文件是我们向美国证券交易委员会（SEC）提交的注册声明的一部分，采用“存档”注册程序，并涉及我们证券的发行。在购买我们提供的任何单位之前，我们强烈建议您仔细阅读本招股说明书补充文件、相关的基本招股说明书以及本文件和其中所引用的所有信息，以及标题下所述的附加信息。在哪里可以找到更多信息；参考合并在这份增补 prospectus 和附带的 base prospectus中。这些文件包含了您在做出投资决策时应考虑的重要信息。 This document consists of two parts. The first part is this supplement to the prospectus, which describes the specific details regardingthis offer and the Units provided here, and supplements and updates the information contained in the basic prospectus accompanyingthe documents and the materials incorporated by reference therein. The second part is the basic prospectus accompanying the materials, which provides more general information, some of which may not apply to this offer. In general, when referring to this \"prospectus,\" we are referring to both documents collectively. If the information in this supplement to the prospectus is inconsistent with the information contained in the accompanying prospectus, you should refer to the information listed in this supplement to the prospectus. If anystatement in one of these documents is inconsistent with a statement in another document with a later date—for example, a documentincorporated by reference in this supplement to the prospectus—the statement in the document with the later date modifies or revokesthe earlier statement. 除非上下文另有说明，本计划中提及的“Hycroft”、“公司”、“我们”、“我们公司”和“我们的”均指Hycroft Mining Holding Corporation，一家特拉华州公司及其合并子公司。 您应仅依赖本招股说明书补充文件包含或引用的信息、随附的基本招股说明书以及我们可能授权用于与此项发行相关的任何自由编写招股说明书。我们或任何承销商均未授权任何人向您提供不同信息。如果有人向您提供不同或矛盾的信息，您不应依赖这些信息。我们或任何承销商均未在任何不允许提供或销售证券的司法管辖区提出出售这些证券的提议，或在提议人或邀请人不符合资格的司法管辖区或对接受提议或邀请不合法的人提出提议或邀请。您应假定，本招股说明书补充文件、随附的基本招股说明书、本文件引用的文件以及我们已授权用于与此项发行相关的任何自由编写招股说明书中的信息，仅自相关文件日期准确无误，无论本招股说明书补充文件和随附的基本招股说明书交付的时间或我们证券销售的任何时间如何。自那些日期以来，我们的业务、财务状况、经营成果和前景可能已发生变化。在做出投资决定之前，您应完整阅读本招股说明书补充文件、随附的基本招股说明书、本文件引用的文件以及我们已授权用于与此项发行相关的任何自由编写招股说明书。 关于前瞻性声明的注意事项 这份增补招股说明书、附带的基线招股说明书以及本招股说明书中提到的相关文件包含符合《1933年证券法》修订版第27A节、《1934年证券交易法》修订版第21E节和《1995年私人证券诉讼改革法》定义的前瞻性陈述（以下简称“证券法”、“交易所法”和“PSLRA”），并可能随时进行修订。本招股说明书中所含或通过引用包含的历史事实以外的所有陈述，均涉及我们预计或预期将来可能或将会发生的行为、事件或发展，均为前瞻性陈述。以下词语“相信”、“可能”、“应该”、“预计”、“计划”、“期望”、“估计”、“打算”、“可能”、“将会”或其否定形式，以及类似的表达方式，旨在识别前瞻性陈述。这些警示性陈述是根据证券法、交易所法和PSLRA作出的，旨在获得相关法律的“安全港”条款的好处。 这些前瞻性声明基于我们当前的预期、假设和信念，并受到众多风险和不确定因素的影响，可能导致实际结果与前瞻性声明中描述的结果有实质性差异。这些风险和不确定因素包括但不限于： 与我们Hycroft矿作业变化相关的风险包括： ● 有关Hycroft矿停采矿作业的风险；● 关于矿产资源估算的不确定性；● 缺乏完成的前期可行性研究或可行性研究的风险；● 与我们融资和建立商业上可行的采矿作业能力相关的风险。 行业相关风险，包括： ● 黄金和银价波动；● 矿业行业内对矿产资源、员工、承包商和顾问的激烈竞争；● 我们勘探和开发活动的商业成功及相关风险；● 依赖承包商和顾问所带来的不确定性和风险；● 设备、供应、能源或商品的可获得性和成本；● 矿业活动固有的危险性，包括安全和环境风险；● 美国联邦和州政府法规的潜在影响，包括环境法规和许可要求；● 获得保留或更新政府监管机构批准和许可的不确定性；● 遵守当前和未来政府法规，包括环境法规的成本；● 我们矿产资源所有权可能面临的挑战；● 我公司业务相关风险的不充分保险，或无法覆盖资产更换成本，或某些风险可能无法获得保险；● 内华达州潜在立法可能显著增加我们未专利采矿权开发成本的风险；● 与气候变化相关的法规和待议立法可能导致成本增加，可能对我公司业务产生重大不利影响；● 气候变化和关于气候变化的法规变化。 与企业相关的风险，包括： ● 我们以有利条件或根本无法筹集资本的潜在风险；● 关键人员流失或我们未能吸引和留住人员；● 与我们巨额负债相关的风险，包括现有负债下的运营和财务限制、交叉加速以及我们产生足够的现金以偿还负债的能力；● 与我们土地开发要求相关的成本；● 未来诉讼或类似的司法程序可能对我们业务和运营成果产生重大不利影响；● 与信息和运营技术系统、新技术及安全漏洞相关的风险；● 以及主要股东将能够对提交股东审议的事项施加重大影响的风险。 与我们的普通股票和认股权证相关的风险，包括： 1. 我们的普通股票和认股权证的波动；2. 与未来股权发行可能导致的稀释相关的风险；3. 与因需求突然增加而导致短期“挤压”的普通股票风险；4. 与第三方关于我们的不可靠或不准确信息发布相关的风险；5. 与利率变化相关的风险；6. 我们普通股票价格的波动可能会使我们面临证券诉讼；7. 我们目前不支付股息的计划相关的风险；8. 未来高级债务或股权证券发行相关的风险；9. 未遵守纳斯达克上市要求以及可能被纳斯达克除牌相关的风险；10. 反收购条款可能使得第三方收购我们变得困难；11. 由于我们选择利用小型报告公司授予的披露要求豁免，我们金融信息访问受限的风险。 您还应仔细阅读本招股说明书补充文件中“风险因素”部分、随附的母招股说明书，以及参考本补充文件内的我们截至2024年12月31日的10-K年报中的内容，以更好地理解我们业务中固有的风险和不确定性，以及任何前瞻性声明背后的内容。由于这些因素，我们无法保证本补充文件或随附的母招股说明书中包含或被引用的前瞻性声明将会准确无误。此外，如果我们的前瞻性声明被证明不准确，这种不准确可能具有重要意义。鉴于这些前瞻性声明中存在的重大不确定性，您不应将这些声明视为我们或任何其他人对我们在任何指定时间内或无论如何实现我们的目标和计划所作出的陈述或保证。 鉴于这些假设、风险和不确定性，提醒您不要过度依赖前瞻性陈述，这些陈述仅反映含有这些陈述的