金科地产集团通过司法重整计划系统性化解风险，重整投资人品器联合体以26.28亿元对价入股，引入产业投资和资源赋能。重整计划核心要点包括：
一、重整执行进展
- 执行期限8个月（税款债权除外），偿债资源领受期限3年，管理人监督期限8年
- 重整投资人已超额缴纳约14亿元履约保证金，计划提前完成缴纳
- 近期将申请股票转增并向中登公司提交相关资料，启动破产服务信托遴选工作
二、退市风险警示撤销条件
- 目前叠加实施三个风险警示：重整申请、净资产负值、连续三年扣非净利润负值
- 公司将按深交所规定满足撤销条件后及时申请
三、债权人利益保障机制
- 通过设立"1+1"服务信托，非保留项目公司股权置入信托作为偿债资源
- 受托人由管理人遴选，受益人享有知情权、监督权，可转让受益权份额
- 新金科作为管理服务机构，采取分级授权决策、助力资产保值增值等措施
- 项目资产分类管理，坚守法律法规红线，避免经营管理失序
四、2024年经营业绩亏损原因
- 地产销售及结转规模下滑：结算面积405万平米，同比下降53%，结转收入276亿
- 经营性物业公允价值下降约12亿元
- 计提存货跌价准备130亿元
- 财务费用大幅增加至79亿元（较2023年增42亿）
- 被动折价处置资产形成约13亿元损失
五、重整方案要点
- 两不变一强化：项目抵质押优先权、第一还款来源不变，偿债资源强化
- 26.28亿元投资实质：战略投资者入股，提供资金和管理支持，提升公司价值
- 多方共赢：企业重获生机，债权人权益保障，员工就业稳定，社会资源优化配置
六、产业投资人协同赋能
- 上海品器联合体：提供房地产、金融、资本市场领域30年经验，赋能科技创新和运营管理
- 中国长城资产：不良资产处置和特殊资产价值提升专业服务
- 川发证券投资基金：成渝一体化战略协同，股权投资、项目合作等资本运作支持
七、未来业务发展战略
- 三个关键词："重整"（轻装上阵）、"重组"（科技赋能转型升级）、"重构"（业务版图重构）
- 四大业务板块：投资管理、开发服务、运营管理、特殊资产
- 转型路径：汰旧、取新、强链，聚焦核心城市，强化科技创新和运营管理能力
- 上市地位保障：重整投资人将推动业务转型升级，改善持续盈利能力，做好投资者关系管理
