美国合众银行美股招股说明书(2025-04-28版)

核心观点与关键数据

• 发行人：美国银行公司（U.S. Bancorp）
• 票据类型：可赎回固定利率债券，到期日为2045年4月30日
• CUSIP：91159XBX2
• 发行价：100%本金，$1,000及$1,000的整倍数
• 最低面值：$1,000
• 发行规模：$5,000,000
• 利率：年利率6.00%
• 利息支付日期：每年4月30日，自2026年4月30日起至到期日止
• 赎回日期：每年1月30日、4月30日、7月30日和10月30日，起始2027年4月30日至2045年1月30日
• 赎回价格：本金100%加应计未付利息
• 原始发行日期：2025年4月30日（T+2）
• 定价日期：2025年4月28日
• 到期日：2045年4月30日

主要条款

• 到期付款：在到期日支付本金加应计未付利息
• 赎回功能：发行人有权在指定日期全部赎回票据，赎回价格为本金加应计未付利息
• 利息累积规则：采用30/360计息法，利息按期支付
• 业务日约定：除星期六或星期日及法定假日外，其他工作日为业务日
• 未调整记录日期：每个利息支付日前15日

风险因素

• 信用风险：投资受发行人信用风险影响
• 提前赎回风险：发行人可能提前赎回票据，导致投资者无法获得后续利息
• 再投资风险：提前赎回或到期后，投资者可能无法以可比回报再投资
• 二级市场风险：无二级市场保证，买家数量有限，可能影响出售价格
• 利益冲突：发行人及其附属机构在票据发行和交易中扮演多重角色，可能存在利益冲突

税务考量

• 美国联邦所得税：相关税务影响在招股说明书补编中有详细说明，投资者应咨询税务顾问

其他重要信息

• 上市情况：票据不在任何证券交易所上市
• 做市安排：发行人及其附属机构可能参与二级市场做市，但无义务必须做市
• 分销计划：USBI作为发行代理人，可能支付部分销售佣金给其他经销商
• 法律意见：票据构成发行人具有契约利益的有效且具有法律约束力的义务，但可能受特定法律限制