计算机行业周报：DeepSeek带来云服务需求增长，AI+医疗成为新风向标

DeepSeek通过底层优化和软硬件协同优化大幅提升算力利用效率，降低训练与推理成本，突破强化学习壁垒，引领大模型推理新纪元。国产算力环境下，国产AI硬件性能大幅提升，推动国产AI生态发展。DeepSeek的本地部署需求持续升温，京东云、中国电信等厂商纷纷推出DeepSeek大模型一体机，支持国产AI芯片，为企业提供安全可控的AI计算环境。DeepSeek作为当前AI领域的焦点，已与多家云服务平台达成合作，推动了企业级AI应用落地。DeepSeek云服务平台的开发解决了模型部署的技术瓶颈，更通过成本优化和生态整合，加速了AI在金融、制造、教育等领域的应用落地。多家A股云计算服务公司布局DeepSeek, 目前云计算厂商如腾讯云、优刻得、青云科技等，对于DeepSeek-R1主要采用限时免费的策略，后续仍将收费。对于蒸馏后的参数量较小模型，由于推理成本较低，不排除长期免费作为引流手段。

AI医疗最网红的公司之一——Tempus AI 的股价已飙升近 99%，震撼全球资本市场，实力诠释AI医疗行业火热的发展态势。Tempus专注于利用AI推动精准医疗的发展，产品和服务分为三大产品线：基因组学、数据与服务以及人工智能应用。在中国市场，近年来，AI医疗市场规模持续扩大。DeepSeek使得AI技术下游应用场景不断拓展，加速渗透到各行各业。在医疗健康领域，AI 广泛应用于辅助诊断、个性化治疗、药物研发等方面，提升诊断的精准度和治疗效果。为资金不充裕的医疗公司提供了接入AI的可能性，尤其是慢病管理、医疗信息化及医疗数据积累丰富的公司，在开源情况下具有先发优势。

受益标的：AI+医疗：（润达医疗、爱威科技、祥生医疗、久远银海、卫宁健康、嘉和美康、国新健康、创业慧康、万达信息、医渡科技等），云服务：（梦网科技、青云科技—U、每日互动等），算力：（拓维信息、神州数码、浪潮信息等）。 风险提示：市场系统性风险、科技创新政策落地不及预期、中美博弈突发事件。