2024中国供应链金融生态调研报告

中国供应链金融生态调研报告2024

核心观点： 中国供应链金融市场规模持续扩大，产品和服务不断创新，为实体经济提供有力支持。但同时也面临挑战，如信息不对称、产业链供应链韧性不足、金融科技应用场景复杂等。

关键数据：

• 2023年，商业汇票承兑发生额31.3万亿元，贴现发生额23.8万亿元。
• 2023年，签发票据的中小微企业21.3万家，占全部签票企业的93.1%。
• 2023年前三季度，中国中小企业现金循环周期平均为144.95天，应收账款周转天数平均为107.58天，存货周转天数平均为249.93天，应付账款周转天数平均为155.28天。
• 受调研企业中，26.25%为商业银行，14.38%为非银金融机构，52.50%为助贷机构。
• 约31%的被调研企业2023年服务企业数量超过1万家。
• 融资企业资金回笼能力、与核心企业的交易年限和稳定性、所处产业链供应链的生态健康性是最重要的三个还款能力指标。

研究结论：

• 供应链金融普惠面预期出现大幅扩展，利率预期向着有利于中小企业的方向继续。
• 供应链票据、保险+融资和信用证三大业务受到较大关注，数据和金融协作将在中小企业融资服务中发挥更加不可代替的作用。
• 传统模式仍具有较高采纳度，新兴技术应用效果不及预期，金融科技应用面临场景复杂、数据互联和隐私保护三大挑战。
• 数字技术赋能、产业互联网和数字信用成为三大可行途径。
• 供应链金融制度环境与政策供给仍需提质增效，政府在促进当地“专精特新”企业融资、促进当地中小企业普惠融资、出台正式制度促使公司与龙头企业共享数据等方面力度较大。
• 重塑数字信用、主体信用和物的信用，在场景、流程和要素层面进行创新，以数字赋能产业，以产业促进金融。