佳源服务2023中期报告

2023 中期报告 目录 公司资料2 管理层讨论及分析3 企业管治及其他资料16 独立审阅报告22 中期简明合并全面收益表24 中期简明合并财务状况表25 中期简明合并权益变动表27 中期简明合并现金流量表28 中期财务资料附注29 公司资料 董事 执行董事 朱宏戈先生（于2024年7月26日辞任） 庞博先生鲍国军先生 非执行董事 黄福清先生（于2024年8月12日辞任） 独立非执行董事 梁蕴旭女士王惠敏先生王国贤先生 审核委员会 王国贤先生（主席）梁蕴旭女士 王惠敏先生 薪酬委员会 梁蕴旭女士（主席）庞博先生 王惠敏先生 提名委员会 朱宏戈先生（主席）（于2024年7月26日辞任）庞博先生（主席）（于2024年7月26日获委任）梁蕴旭女士 王国贤先生 授权代表 朱宏戈先生（于2024年7月26日辞任）庞博先生（于2024年7月26日获委任）梁君慧女士 核数师 开元信德会计师事务所有限公司 （于2024年9月9日辞任） 罗申美会计师事务所（于2024年9月10日获委任） 法律顾问 香港法律： 礼德齐伯礼律师行有限法律责任合伙 中国法律： 浙江宜景源律师事务所 开曼群岛法律： ConyersDill&Pearman 注册办事处 CricketSquare HutchinsDrive,P.O.Box2681 GrandCayman,KY1-1111CaymanIslands 中国主要营业地点 中国浙江省嘉兴市南湖区望湖路899号罗马都市3楼 总办事处 香港屯门新合里3号汇贤一号隽峰2楼205室 股份过户登记总处 ConyersTrustCompany(Cayman)LimitedCricketSquare HutchinsDrive,P.O.Box2681 GrandCayman,KY1-1111CaymanIslands 香港股份过户登记分处 卓佳证券登记有限公司香港 夏悫道16号 远东金融中心17楼 主要往来银行 中国工商银行中国建设银行中国银行 联席公司秘书 庞博先生梁君慧女士 股份代号 1153 公司网站 http://jy-fw.cn/ 2 佳源服务控股有限公司 管理层讨论及分析 市场回顾 回望过去的2023年上半年度，物业管理行业延续了2022年下半年以来所呈现的理性回归态势。资本市场上，新登陆香港联合交易所有限公司（“联交所”）主板的物业管理企业数量明显减少，物业管理板块走势与地产板块保持着高度的关联性，尽管地产政策面已经企稳回升，但政策传导效应尚未显现，地产的基本面和部分房企的信用风险修复仍需时日，投资者对物业管理板块的成长性保持谨慎态度，以行业头部企业为代表，大多数上市物业管理企业的股价表现持续疲软。并购市场上，整体并购活动趋于理性，整体交易数量和大宗交易数量均进一步减少，相较于过往，企业对于并购带来的潜在财务风险更为关注，对于并购集成的战略协同效应要求更高。 业务回顾 于2023年6月30日，本集团拥有301个物业管理项目，合约建筑面积约为59.4百万平方米，较2022年同期拥有335个物业管理项目，合约建筑面积约为61.9百万平方米分别下降约10.1%及4.0%。于2023年6月30日，本集团拥有在管建筑面积约42.1百万平方米，较2022年同期约38.3百万平方米增加约9.9%。合约建筑面积减少乃由本集团退出了部分缺乏盈利能力的物业项目所致，而在管建筑面积的增加乃由于内生增长及单一项目扩张所致。 本集团截至2023年6月30日止六个月的收入约为人民币442.0百万元，较2022年同期约人民币460.0百万元减少约3.9%。本集团截至2024年6月30日止六个月的毛利约为人民币161.2百万元，较2022年同期约人民币145.4百万元增加约10.9%。本集团截至2023年6月30日止六个月的毛利率约为36.5%，而2022年同期的毛利率则约为31.6%。本集团截至2023年6月30日止六个月的净利润约为人民币66.4百万元，较2022年同期约人民币68.7百万元减少约3.3%。 3 2023中期报告 4 管理层讨论及分析 就物业管理服务业务而言，截至2023年6月30日止六个月，本集团的物业管理服务收入约为人民币386.6百万元，较2022年同期增加约5.0%，物业管理服务业务的收入占本集团总收入约87.5%。物业管理服务收入增涨主要由于在管建筑面积增加所致。 就物业开发商增值服务而言，截至2023年6月30日止六个月，本集团来自物业开发商增值服务的收入约为人民币16.8百万元，较2022年同期下降约69.6%。物业开发商增值服务收入占本集团总收入约3.8%，较2022年同期的约15.0%下降约11.2个百分点。物业开发商增值服务收入的大幅下降乃主要由于受地产行业影响，本集团为房地产商提供的案场服务大幅减少。 就社区增值服务而言，截至2023年6月30日止六个月，社区增值服务的收入约为人民币38.6百万元，较2022年同期增加约5.1%。截至2023年6月30日止六个月，社区增值服务业务的总收入占本集团总收入约8.7%，并自2022年同期略有下降约0.7个百分点。社区增值服务的收入增加乃主要由于本集团提供社区增值服务的居民数目随着在管建筑面积的增加而增加，以及在管面积增加后的公共区域广告收入的增加。 佳源服务控股有限公司 管理层讨论及分析 未来计划及前景 守得云开见月明，静待花开终有时。 本集团将以实现机制深化革新、赢得客户高度满意、保证公司持续经营为管理目标，施行投资必须有回报、发展必须有保障、信任必须有依赖、运转必须有效率、麻烦必须有解决的管理策略，不惧外部风雨，增强战略定力，坚持走出一条独具自身特色的高质量发展之路。一是努力尽快完成公司复牌工作，完善公司治理和严守合规经营，为充分维护投资者的权益担职履责；二是全面修订公司管理制度，组织定位调整为高度市场化运作的综合服务提供商，明确公司的发展方向和成长路径，让员工更加专业、高效与规范地为客户提供服务；三是创建健全服务质量管理体系，站在客户的视角，确保项目物业服务的结果得以完美呈现；四是引导和督促下属各个分公司、项目强化盈利意识，做好开源节流的举措，保证经营性现金流量的充沛；五是不忘发展初心，继续以直拓方式大力深耕目标区域市场，同时守护好每一个在管项目，确保公司管理规模的稳定，为持续经营奠定坚实基础；六是做好关联方欠付账款最大程度的回收，通过债务重组、法律追偿等方式实现债权，维护公司利益，减少公司损失；七是加强公司风险防控，维护企业良好的商业信用，避免不必要的经济损失，包括依法合规经营、保障客户和员工人身财产安全、友善对待合作供应商等。我们奉行着长期主义真诚地服务于客户，矢志不渝、踔厉奋发，有着足够的信心迎接更好的明天。 5 2023中期报告 6 管理层讨论及分析 财务回顾 收入 本集团的收入来自以下三个服务类型：(i)物业管理服务；(ii)物业开发商增值服务；及(iii)社区增值服务。本集团收入由截至2022年6月30日止六个月的约人民币460.1百万元减少约3.9%至截至2023年6月30日止六个月的约人民币442.0百万元。 下表载列本集团于所示期间的收入（按服务类型划分）详情： 2023年 截至6月30日止六个月 2022年变动 人民币千元 % 人民币千元 % 人民币千元 % 物业管理服务 386,613 87.5 368,212 80.0 18,401 5.0 物业开发商增值服务 16,786 3.8 55,154 12.0 (38,368) (69.6) 社区增值服务 38,608 8.7 36,726 8.0 1,882 5.1 442,007 100 460,092 100.0 (18,085) (3.9) 物业管理服务 物业管理服务收入由截至2022年6月30日止六个月的约人民币368.2百万元增加约5%至截至2023年6月30日止六个月的约人民币386.6百万元，主要由于通过有机增长实现收费业务扩张，使得收费业主户数及在管建筑面积增加。 物业开发商增值服务 物业开发商增值服务收入由截至2022年6月30日止六个月的约人民币55.2百万元减少约69.6%至截至2023年6月30日止六个月的约人民币16.8百万元，主要由于新增案场服务项目数量的减少。 社区增值服务 社区增值服务收入由截至2022年6月30日止六个月的约人民币36.7百万元增加约5.1%至截至2023年6月30日止六个月的约人民币38.6百万元，主要由于(i)通过有机增长，增加了在管建筑面积以及本集团提供社区增值服务的居民数目，导致家居服务（家居保养服务及装修配套服务）收入及杂货销量增长；及(ii)协助业主出租公共区域及公共区域广告收入增加致使公共区域增值服务收入增长。 佳源服务控股有限公司 管理层讨论及分析 服务及销售成本 服务及销售成本包括(i)雇员福利开支；(ii)维护开支；(iii)公用事业开支；(iv)清洁及安保开支；(v)绿化和园艺开支；(vi)税费及附加费；(vii)办公及通讯开支；及(viii)其他开支，例如折旧及摊销。 服务及销售成本由截至2022年6月30日止六个月的约人民币314.7百万元减少约10.8%至截至2023年6月30日止六个月的约人民币280.8百万元，主要由于通过机构优化，使雇员人数减少而导致雇员工资福利开支减少。 毛利及毛利率 本集团毛利由截至2022年6月30日止六个月的约人民币145.4百万元增加约10.9%至截至2023年6月30日止六个月的约人民币161.2百万元，主要由于优化业务规模减少盈利能力较差的项目所致。 本集团毛利率由截至2022年6月30日止六个月的约31.6%增加至截至2023年6月30日止六个月的约36.5%。该等增长主要由于(i)营业收入的持续扩张摊薄了固定成本；及(ii)业务流程的改进导致持续实施成本控制措施所致。 下表载列本集团于所示期间的毛利及毛利率（按服务类型划分）详情： 截至6月30日止六个月 2023年 毛利 人民币千元 毛利率 % 2022年 毛利 人民币千元 毛利率 % 物业管理服务 138,561 35.9 110,495 30.0 物业开发商增值服务 4,909 29.2 18,027 32.7 社区增值服务 17,745 46.0 16,909 46.0 161,215 36.5 145,431 31.6 物业管理服务 物业管理服务的毛利率于截至2022年6月30日止六个月的约30%增加至截至2023年6月30日止六个月的约35.9%，主要由于人员配置优化、降本增效所致。 7 2023中期报告 8 管理层讨论及分析 物业开发商增值服务 物业开发商增值服务的毛利率由截至2022年6月30日止六个月的约32.7%减少至截至2023年6月30日止六个月的约29.2%，主要由于物业开发商增值服务人工成本增加所致。 社区增值服务 截至2023年6月30日止六个月，社区增值服务的毛利率与截至2022年6月30日止六个月基本一致，维持在毛利率46%，主要由于(i)本集团为项目提供增值服务及于社区向其提供服务的居民人数变化不大；及(ii)本集团的多元化服务一如既往、平稳运行。 其他收入及支出净额 本集团其他收入及支出净额由截至2022年6月30日止六个月的约人民币6.4百万元减少约43.8%至截至2023 年6月30日止六个月的约人民币3.6百万元，主要由于银行定期理财利息收入大幅减少所致。 销售及营销开支 销售及营销开支由截至2022年6月30日止六个月的约人民币6.5百万元减少至截至2023年6月30日止六个月的约人民币3.1百万元，减少约52.3%，主要由于营销活动开支及雇员福利开支有所减少，与本集团的业务策略调整有关。 行政开支 行政开支由截至2022年6月30日止六个月的约人民币38.9百万元减少至截至2023年6月30日止六个月的约人民币19.7百万元，降幅约