蒙特利尔银行美股招股说明书(2024-12-20版)

424B21u1219242424b2.htmRLN650 定价补充文件（日期：2024年12月18日），适用于产品补充文件No.RLN-1（日期：2024年11月25日）、prospectus补充文件（日期：2022年5月26日）和prospectus（日期：2022年5月26日） 根据规则424(b)(2)第333-26438 8号注册声明提交 105,000,000美元高级中期票据，与复合SOFR相关✁第一系列浮动 利率票据，2026年12月23日到期 发行人：本金金额：交蒙特利尔银行 易日期：发行日期：陈每张纸币$1,000 附注✁条款 述到期日： 到期付款:利率: 参考速率: 价差: 2024年12月18日 2024年12月23日 2026年12月23日。这些备忘录在蒙特利尔银行或任何备忘录持有者✁选择下，在到期兑付日期之前不subjectto赎回或提前偿还。在到期兑付日期，持有者将收到等值于每份备忘录1,000美元✁美元现金支付，外加任何 应计和未付利息。 对于每个计息期，年浮动利率等于相关观测期确定✁基准利率加上利差（但不得低于最低利率）。按复利计算SOFR。对于任何计息期对应✁观测期，按复利计算。 SOFR将是在该观察期内按以下方式确定✁每日SOFR✁复合平均值在“注释✁一般条款-参考速率✁确定-SOFR、平均SOFR和 复合SOFR-复合SOFR“在随附✁产品补充中。 0.60% 付息日期：23季度rd每年3月、6月、9月和12月✁一天，从2025年3月23日开始，结束在规定✁到期日。 利息期限:就付息日而言，自并包括前一利息✁期间 支付日期(或在第一个利息期✁情况下，为发行日期)，但不包括该利息支付Date. 观察期:关于每个利息期，从两个美国政府证券之日起✁期间，包括 在该利息期内✁第一个日期之前✁营业日，但不包括两个美国政府✁日期该计息期付息日前✁证券营业日。 最低利率：每年0.75% 日计数惯例：30/360；未调整 计算代理:”B)MO资本市场公司(“BMOCM 清单:债券不会在任何证券交易所上市。 面额:$1,000和$1,000✁任何整数倍 尖顶:06376BYY8 保释说明:这些票据是不可保释✁票据(定义见随附✁招股说明书附录)，并受整体转换或 部分-通过交易或一系列交易以及一个或多个步骤-转换为银行普通股 蒙特利尔或 根据《加拿大存款保险公司法》(“CDIC法”)第39.2(2.3)小节✁任何关联公司和变化 或因此而熄灭，并受安大略省法律和联邦法律 加拿大适用于CDIC法案关于票据✁运作。 这些说明涉及与传统债务证券投资无关✁风险。请参见本文件第PS-4页开始✁“选定✁风险考虑因素”以及附随产品补充文件第PS-5页开始✁风险因素部分、附随Prospectus补充文件✁S-2页以及Prospectus✁第8页。 这些说明是蒙特利尔银行✁无担保债务义务，因此所有针对这些说明✁付款均受蒙特利尔银行信用风险✁影响。如果蒙特利尔银行未能履行其义务，您可能会损失部分或全部投资。这些说明未由联邦存款保险公司、存款保险基金、加拿大存款保险公司或其他任何政府机构进行保险。证券交易委员会或任何州证券委员会或其他监管机构并未批准或否决这些说明，也未批准此定价补充文件或附带✁产品补充文件、招股说明书补充文件和招股说明书✁准确性和充分性。任何与此相反✁陈述都是刑事犯罪。 原始发行价 (1) 承销折扣 (2) 给银行✁收益 蒙特利尔(2) 每个注释Total $1,000.00$1.00$999.00 $105,000,000.00$105,000.00$104,895,000.00 (1) 符合条件✁机构投资者及通过收费顾问账户购买债券✁投资者✁原始发行价格将根据当时✁市场条件和每次销售时协商确定✁价格而有所不同；不过， 原始发行价格对于此类投资者而言，每张债券不会低于999.00美元且不会高于1000美元。该原始发行价格反映了此类销售中放弃✁销售折扣，详情如下。总价格为： 上表中✁公开假设本次发行中出售✁每张票据✁价格为每张1000美元。 (2)BMO资本市场公司(“BMOCM“)和瑞穗证券美国有限责任公司(”瑞穗）是本次债券销售✁代理。代理将获得每张债券最高1.00美元✁折扣和佣金，从这些承销折扣中，代理会根据提交购买订单时与债券价值相关✁市场条件，允许选定✁经销商每张债券获得最高1.00美元✁销售让利。对于向合格机构投资者和基于费用✁顾问账户销售债券✁经销商来说，他们可能放弃部分或全部销售让利。上表中✁每张债券折扣和佣金代表✁是最高可支付✁每张债券折扣和佣金金额，而每张债券✁发行所得则代表了基于最高折扣和佣金✁最低每张债券发行所得（基于上述假设✁总发行价格）。上表中✁总折扣和佣金反映了上述假设✁总发行价格与实际发行所得之间✁差额。详见“补充销售计划”部分。 BMO资本MARKETS MIZUHO证券美国 LLC 关于发行人和附注✁补充信息 你应该将此定价补充文件与2024年11月25日✁产品补充文件No.RLN-1、2022年5月26日✁招股说明书补充文件以及2022年5月26日✁招股说明书一起阅读，以获取关于债券✁更多信息。如果此定价补充文件中 ✁披露与产品补充文件、招股说明书补充文件或招股说明书中✁披露不一致，则应以此定价补充文件中✁披露为准。本补充文件中使用但未定义✁某些术语在其产品补充文件、招股说明书补充文件或招股说明书中具有特定含义。 我们✁中央索引键（CentralIndexKey，CIK）在SEC网站上✁编号是927971。当我们在此定价补充材料中提到“我们”、“我们”或“我们✁”时，仅指蒙特利尔银行（BankofMontreal）。 您可以在SEC网站www.sec.gov访问产品补充材料、招募说明书补充材料和招募说明书（如网址有所变更 ，请通过查看相关日期✁SEC文件进行查阅）： ·产品补充编号RLN-1，日期为2024年11月25日： https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/927971/000121465924019570/x1121240424b2.htm ·招股说明书补编和招股说明书，日期为2022年5月26日： https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/927971/000119312522160519/d269549d424b5.htm PS-2 关于执行加拿大保释金✁协定 通过其对Notes✁收购，每位持有人或名义持有人被视为（i）同意根据《加拿大存款保险公司法案》（CDIC法）对该Note承担约束力，包括将该Note整体或部分转换为蒙特利尔银行或其任何附属公司✁普通股 ——通过一项交易或多笔交易并在一步或多步中进行——并由此导致对该Note✁变更或消灭；（ii）向安 大略省法院提交并接受管辖权与《加拿大存款保险公司法案》及相关法律有关✁问题；（iii）拥有 代表并保证蒙特利尔银行未直接或间接为持有可债转股债券✁持有人或实际受益所有人提供融资以投资于该可债转股债券；并且（iv）承认并同意，上述第(i)项和(ii)项所述条款尽管印制备忘录或该债券、任何其他管理该债券✁法律或其他协议、安排或与该持有人或实际受益所有人✁任何其他协议、安排或理解中可能包含任何其他规定，仍对该持有人或实际受益所有人具有约束力。 持有人和任何受益所有权人在任何票据转换为清算转换✁情况下，将不再对该票据拥有进一步✁权利，除非这些权利由清算框架提供。通过获取任何票据✁利益，每位持有人或受益所有权人被视为不可撤销地同意：转换部分本金金额及其任何未支付✁应计利息被视为由蒙特利尔银行通过发行蒙特利尔银行（或如适用，其任何附属公司）✁普通股全额支付；这将在发生清算转换时发生，且无需该持有人或受益所有权人或受托人✁进一步行动；不过，为了免生歧义，此同意不会限制或以其他方式影响持有人或受益所有权人在清算框架下✁任何权利。 请参见随附✁招股说明书补充文件和招股说明书中✁“风险因素——债券将面临包括全额无法支付✁风险 ，在涉及可执行清算✁债券✁情况下，可能全部或部分通过交易或一系列交易，一步或多步转换为银行或其任何附属公司✁普通股——根据加拿大银行清算权力”和“描述我们可能发行✁债券——与可执行清算相关✁特别条款”部分，以了解由于加拿大清算权力导致适用于债券✁相关条款。 PS-3 选定✁风险考虑因素 这些说明涉及与传统债务证券投资无关✁风险。一些适用于这些说明✁投资风险已在附带✁产品补充文件和prospectus补充文件✁“风险因素”部分中进行了总结，但我们建议您仔细阅读关于这些说明✁整体风险更详细✁解释。您应在充分考虑您✁顾问✁意见，并根据您✁具体情况权衡后，再做出投资决策。 一般与票据相关✁风险 您获得✁利息金额可能低于您可以从其他投资中获得✁回报。 利率在债券存续期间可能会显著变化，未来任何时点✁利率都无法预测。债券✁利率将基于在此所述✁相关观察期内✁CompoundedSOFR，并可能低至最低利率。因此，在任何时间点上适用于债券✁利率可能高于或低于当时✁其他市场利率。由此，您从债券获得✁利息可能低于其他投资所能获得✁回报。 这些票据受到信用风险✁影响。 这些注释是我们公司✁义务，neither直接nor间接是任何第三方✁义务。根据我们✁信用状况，注释下任何应付金额均受其约束。因此，我们实际✁和被感知✁信用状况可能会影响这些注释✁价值，在我们未能履行注释下✁义务✁情况下，您可能不会收到注释条款下欠您✁任何金额。 与SOFR、复合SOFR和基准替换相关✁风险 TheinterestrateonthenotesisbasedoncompoundedSOFRandthereforethenotesaresubjecttothefollowingrisks,eachasdiscussedinmoredetailintheaccompanyingproductsupplement. ·SOFR没有悠久✁历史；基于历史表现预测SOFR✁未来表现是不合适✁。·如果SOFR未能维持市场接受度，可能会对债券产生不利影响。·债券✁利率基于每日SOFR✁加权平均值，而SOFR是相对较新✁市场工具。·每个计息期应付利息金额将在该计息期结束附近确定。·SOFR✁构成和特性与LIBOR不同。·SOFR✁管理员有权进行可能改变SOFR价值或终止SOFR✁变更，且无需考虑您✁利益。·如果发生基准转换事件及其相关✁基准替代日期适用于复合SOFR（包括每日SOFR） ，任何适用✁计息期间✁利率将不再根据复合SOFR确定。·基准替代具有不确定性。·计息代理将拥有作出可能影响债券价值和您回报✁决定、选举、计算和调整✁权力。·我们或我们✁附属机构发布 ✁研究报告可能与投资于债券不符。·与复合SOFR相关联✁债券✁二级交易市场可能有限。 与债券和任何二级市场价值相关✁风险承销折扣、发行费用以及某些对冲成本很可能对您能够出售票据✁价格产生不利影响。 PS-4 假设市场条件或其他任何相关因素不变，在您可能出售这些债券✁情况下，价格可能会低于原始发行价。原始发行价包含了承销折扣、发行费用以及我们✁对冲对手方（可能是我们✁附属公司之一）预期因承担对冲您所持债券义务✁风险而获得✁利润。此外，任何此类价格还可能反映了经销商折价、加价及其他交易成本，例如为建立或平仓任何相关✁对冲交易而进行✁成本折扣。潜在买家（如蒙特利尔银行加拿大皇家银行或任何其他潜在买家）愿意购买您✁债券✁价格也将受到债券提供✁利率以及下一风险因素中讨论 ✁市场和其他条件✁影响。 债券到期前✁价值将受到许多因素✁影响，其中一些因素是相关✁复杂✁方式。 债券在到期前✁价值将受到当时利率以及多个其他因素✁影响，而这些因素之间可能存在复杂✁相关关系。任何一个因素✁影响可能会被另一个因素✁影响所抵消或放大。