加拿大皇家银行美股招股说明书(2024-12-17版)

本初步定价补充中的信息不完整，可能会更改。 第333-275898号注册说明书 根据规则424(b)(2)提交 424B21dp222198_424b2-us2021dvn.htmFORM424B2 $ 自动赎回或有息票障碍票据带内存优惠券 与德文郡能源公司的普通股挂钩Corporation, 2026年12月23日到期 加拿大皇家银行 初步定价补充 以完成为准：日期为2024年12 月16日 定价补充文件，日期为2024年12月，附于2023年12月20日的prospectus、2023年12月20日的prospectus补充文件以及2024年5月16日的产品补充文件No.1A。 加拿大皇家银行正在发行与德文能源公司普通股表现挂钩的自动赎回附息障碍票据（具有记忆Coupon） （以下简称“票据”）。 具有记忆功能的应急优惠券-如果Notes尚未自动调用， ·投资者将在季度付息日收到有条件息票，年利率为11.00%，条件是在前一个付息观察日，底层资产的收盘价不低于息票门槛（初始底层资产价值的65%）。未能在付息日支付的有条件息票，只有在后续的付息观察日底层资产的收盘价不低于息票门槛时，才能进行支付。在整个债券期间，您可能无法收到任何有条件息票。 呼叫功能-如果，从大约六个月开始的任何季度呼叫观察日期 ·在跟随交易日期后，如果基础资产的收盘价值大于或等于看涨期权价值，债券将自动按其本金金额的100%被赎回。plus或有息票和其他到期的任何未付息票。票据将不再付款。 到期本金或有返还-如果没有自动调用Notes，并且 ·最终基础资产价值大于或等于障碍值（初始基础资产价值的65%），在到期时，投资者将获得其票据的本金金额。pluscontingentcoupon和任何未支付的其他应计contingentcoupon。如果债券未被自动召回且最终基础资产价值低于障碍价值，到期时投资者将收到基础资产的股份，这些股份的价值可能远低于其债券的本金金额，甚至可能毫无价值。·任何债券支付均受我们的信用风险影响。·这些债券不会在任何证券交易所上市。 尖顶:78015QPV7 投资于这些笔记涉及多种风险。请参见定价补充材料中从第P-7页开始的“选定的风险考虑因素”以及附随的招股说明书、招股说明书补充材料和产品补充材料中的“风险因素”。 noneofthe证券交易所委员会（“SEC”）、任何州级证券委员会或任何其他监管机构批准或否决了这些债券，也没有对本定价补充文件的充分性和准确性表示意见。任何与此相反的陈述都是刑事犯罪。这些债券不会由加拿大存款保险公司、美国联邦存款保险公司进行担保。 存款保险corporation或者任何其他加拿大的或美国的政府机构或代理机构。每张Notes不是可转换为本公司普通股的可吸收票据，并且不受到加拿大存款保险corporation法第39.2条第2.3款的约束。每张NotesTotal 对公众的价格承销折扣和佣金 收益给加拿大皇家银行 100.00%$ (1)1.85%$98.15%$ (1)我们或我们的某个附属公司可能会就Notes的分销向其他注册的证券商支付每1,000美元本金金额最高18.50美元不等的销售折扣，其中包括每1,000美元本金金额最高17.50美元的销售佣金和每1,000美元本金金额最高1.00美元的结构费。详见“补充分销计划（利益冲突）”部分。 Theinitial估计值（我们称之为初始估计值）根据我们在交易日期确定的初步估计值，预计将在每1,000美元本金金额的Notes中在916.40至966.40美元之间，并且将低于Notes的公开发行价格。有关Notes的最终定价补充文件将列示初始估计值。Notes的市场价值在任何时间都将反映许多因素，无法准确预测，并且可能低于该金额。我们将在下文更详细地描述初始估计值的确定方法。 RBC资本市场有限责任公司 可自动赎回的临时优惠券记忆障碍笔记 与普通股挂钩的优惠券DevonEnergy的股票Corporation 关键条款 本“关键术语”部分的信息受到本定价补充文件以及随附的招股说明书、招股说明书补充文件和产品补充文件中提供的更详细信息的qualified限制。 发行人：承销商：最低投资：次要： 加拿大皇家银行 RBCCapitalMarkets,LLC(“RBCCM”) $1,000及超出其的最低面额$1,000德文能源公司的普通股 Underlier彭T博ick社er Initial值(1) 调用值(1) 优惠券物理阈值和障碍传递值(2) 金额(3) DVN联合国 $ $ $ (1)在交易日的弱势方的收盘价 (2)初始低值的65%(四舍五入到小数点后两位) (3)Underlier的股份数量等于1,000美元除以初始低值(四舍五入到小数点后两位) 交易日期:2024年12月18日 发行日期: 估价日期：*到期日：*特遣队付款 带有记忆的优惠券 特点: 临时优惠券:呼叫功能： P-2 2024年12月23日 2026年12月18日 2026年12月23日 如果债券未被自动召回，在利息支付日期，投资者将收到contingentcoupon，前提是基础资产的收盘价值满足特定条件。大于或等于前一期利息观察日期的优惠门槛。如果在任何利息支付日无法支付浮动利息，则它 将在任何后续付息日期支付，如果届时应支付浮动利息，则连同该后续日期应支付的其他款项一并支付。为避免疑义，一旦先前未支付的浮动利息在后续付息日期得到支付，便不再于后续日期再次支付。 在优惠券支付日期，如果 底层资产在最近一次计息观察日之前的计息观察日收盘价低于票息阈值。因此，在这些债券的有效期内，您可能无法在一次或多次利息支付日收到附带利息。 如果应付，每$1,000本金票据27.50美元(对应于每季度2.75％或每年11.00％的利率) 如果在任何看涨期权观察日期，则Underlier的期末值为 大于或等于callable价值，债券将被自动赎回。在这种情况下，投资者将在结算日期（CallSettlementDate）收到每1,000美元本金金额的债券等值于1,000美元的金额。plus或有息票和其他到期的任何未付息票。票据将不再付款。 可自动赎回的临时优惠券记忆障碍笔记 与普通股挂钩的优惠券DevonEnergy的股票Corporation RBC资本市场有限责任公司 到期付款:如果票据没有自动调用，投资者将在 每$1,000本金票据的到期日，除了任何 应急优惠券和任何未付的应急优惠券，否则到期： ·如果最终的低值是大于或等于the障碍价值：$1,000 ·如果最终的低值是小于障碍值，a Underlier的股份数量等于实物交割 金额。部分股份将以现金支付，价值相等 到零碎股份的数量timesTheFinalUnderlier值。 如果没有自动调用Notes，并且最终的Underlier值为低于障碍价值，您将收到底价的股票 可能会大大低于您的本金 票据，到期时可能一文不值。票据上的所有付款受到我们信用风险的影响。 最终低值:在估值日的弱势方的期末价值 优惠券观察日期：*季度，如下表所示 优惠券付款日期：*通话观察日期:* 电话结算日期：*计算代理: 季度，如下表所示 每季度，在交易日期后大约六个月开始，从第二个计息观察日期及包括该日期起的每个计息观察日期 如果在任何赎回观察日（CallObservationDate）自动赎回，则紧随其后的付息日（CouponPaymentDate）RBCCM 优惠券观察日期* 优惠券付款日期* 2025年3月18日 2025年3月21日 June18,2025 June24,2025 2025年9月18日 2025年9月23日 2025年12月18日 2025年12月23日 2026年3月18日 2026年3月23日 June18,2026 June24,2026 2026年9月18日 2026年9月23日 2026年12月18日(估值日) 2026年12月23日(到期日) *受延期限制。请参阅“票据的一般条款-推迟确定日期”以及随附产品中的“票据的一般条款-付款日期的推迟”补充。 P-3 RBC资本市场有限责任公司 可自动赎回的临时优惠券记忆障碍笔记 与普通股挂钩的优惠券DevonEnergy的股票Corporation 您的注意事项的附加条款 你应该将此定价补充文件与日期为2023年12月20日的招股说明书以及2023年12月20日发布的关于我们的高级全球中期票据系列J的相关招股说明书补充文件，以及2024年5月16日发布的第1A号产品补充文件一起阅读。此定价补充文件连同这些文件一起包含了债券条款，并取代所有先前的或同期的口头声明以及其他任何书面材料，包括初步或指示性定价条款、信函、交易想法、实施结构、样本结构、事实表、宣传册或其他教育材料等。 我们未授权任何人提供任何其他信息或作出任何陈述，除非这些信息或陈述包含或通过援引包含在本定价补充材料及下方列出的文件中。我们不对任何其他信息的可靠性承担任何责任，也无法保证这些信息的准确性。其他人提供的任何其他信息均与我们无关。这些文件仅在合法的情况下构成出售此处所指票据的要约，且仅在适用的情况下和在合法的管辖区域内进行。每份文件中包含的信息仅适用于其日期。 如果本价格补充中的信息与下方列出的文件中包含的信息有差异，请您以本价格补充中的信息为准。 您应在投资前仔细考虑本定价补充材料中“选定的风险考虑事项”部分以及下方文件中列出的“风险因素”，因为这些债券涉及与常规债务证券无关的风险。我们强烈建议您在投资这些债券之前咨询投资、法律、税务 、会计及其他相关顾问。 你可以在SEC网站（www.sec.gov）上访问这些文件，或者如果该地址有所更改，则可以通过查看相关日期的我们在SEC网站上的备案文件来访问。 ·招股说明书日期为2023年12月20日： https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/1000275/000119312523299520/d645671d424b3.htm ·招股说明书补编日期为2023年12月20日： https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/1000275/000119312523299523/d638227d424b3.htm ·第1A号产品补充，日期为2024年5月16日： https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/1000275/000095010324006777/dp211286 _424b2-ps1a.htm 我们的中央索引键（CIK）在SEC网站上的编号是1000275。在此定价补充材料中，“加拿大皇家银行”、“银行”、“我们”、“我们的”和“我们”仅指加拿大皇家银行。 P-4RBC资本市场有限责任公司 可自动赎回的临时优惠券记忆障碍笔记 与普通股挂钩的优惠券DevonEnergy的股票Corporation 假设回报 以下表格和示例说明了基于初始基础资产价值的65%和附带利息票面值$27.50（每份面值为$1,000的票据 ）的情况下，假设基础资产表现时到期时的假设支付情况。为了表格和示例中的目的，“基础资产回报率”代表从初始基础资产价值到最终基础资产价值的价值变化百分比。以下表格和示例假设附注不会自动被召回，并且不考虑可能在到期日前支付的任何contingentcoupon。表格和示例仅用于说明目的，可能不显示适用于投资者的实际回报。 假设的底限 返回 付款价值每1,000美元的到期日本金金额 Notes* 付款价值成熟度占 本金金额* 50.00% $1,027.50 102.750% 40.00% $1,027.50 102.750% 30.00% $1,027.50 102.750% 20.00% $1,027