【英大期货】投资参考

热点聚焦 1、中国人民银行决定修订狭义货币（M1）统计口径，纳入个人活期存款、非银行支付机构客户备付金，并从 2025年1月启用，2月上旬将首次向社会公布。央行行长潘功胜表示，明年将继续坚持支持性的货币政策立场和政策取向，综合运用多种货币政策工具，加大逆周期调控力度。发挥好结构性货币政策工具作用，重点加强对科技创新、绿色金融、消费金融等领域的支持力度，促进房地产市场和资本市场平稳发展。积极推动货币政策框架改革，强化利率政策执行和传导，丰富货币政策工具箱。 2、12月首个交易日，10年期国债成为市场焦点，收益率来到2%下方，创下2002年4月以来新低。业内人士表示，临近年底，利率债利率下行较快，反映机构配置需求表现旺盛。同时，近日股债走势较为同步，可能与近期市场对降准预期持续发酵、短期市场流动性偏宽松有关。不过，从目前的利率水平来看，预计债券收益率下行空间偏有限。 3、交易商协会发布自律调查情况通报称，已查实常熟农商行、江南农商行、昆山农商行、苏州农商行债券交易内控管理不健全，对交易员激励过度，导致部分交易员交易行为扭曲，通过集中资金优势连续买卖、自买自卖和频繁报价撤价诱导交易等方式影响债券价格，部分交易涉及利益输送。交易商协会将根据相关法律法规以及自律规则予以自律处分并移送相关部门。 4、深交所对深证成指、创业板指、深证100样本股进行定期调整，将于12月16日正式实施。其中，深证成指将更换19只样本股，调入主板公司14家，创业板公司5家；创业板指将更换7只样本股；深证100将更换6只样本股，调入主板公司4家，创业板公司2家。 环球市场 1、美国三大股指收盘涨跌不一，道指跌0.29%报44782点，标普500指数涨0.24%报6047.15点，纳指涨 0.97%报19403.95点。其中，标普500指数与纳指均再创历史新高。安进跌超1%，摩根大通跌逾1%，领跌道指。万得美国科技七巨头指数涨1.45%，特斯拉涨超3%，脸书涨逾3%。中概股普遍上涨，名创优品涨超14%，斗鱼涨逾11%。 2、欧洲三大股指收盘全线上涨，德国DAX指数涨1.57%报19933.62点，法国CAC40指数涨0.02%报 7236.89点，英国富时100指数涨0.31%报8312.89点。 3、亚太主要股指收盘多数上涨，日经225指数涨0.8%报38513.02点，印度SENSEX30指数涨0.56%报 80248.08点，韩国综合指数跌0.06%报2454.48点，澳洲标普200指数涨0.14%报8447.9点，新西兰标普50指数涨0.37%报13114.68点。富时新加坡海峡指数涨0.32%报3751.35点。富时马来西亚综指涨0.07%报1595.48点。 4、国际油价小幅上涨，美油2025年1月合约涨0.25%，报68.17美元/桶。布油2025年2月合约涨0.08%，报 71.90美元/桶。 5、国际贵金属期货普遍收跌，COMEX黄金期货跌0.72%报2661.8美元/盎司，COMEX白银期货跌0.43%报 30.975美元/盎司。 6、伦敦基本金属收盘涨跌不一，LME期铜跌0.16%报8996.5美元/吨，LME期锌跌0.69%报3081.5美元/吨，LME期镍跌0.93%报15755美元/吨，LME期铝涨0.25%报2600.5美元/吨，LME期锡跌1.31%报28535美元/吨，LME期铅涨0.02%报2073美元/吨。 7、芝加哥期货交易所（CBOT）农产品期货主力合约收盘涨跌不一，大豆期货跌0.4%报985.5美分/蒲式耳；玉米期货涨0.06%报433.25美分/蒲式耳，小麦期货跌0.05%报547.75美分/蒲式耳。 8、欧债收益率多数收跌，英国10年期国债收益率跌2.9个基点报4.210%，法国10年期国债收益率涨2.1个基点报2.912%，德国10年期国债收益率跌5.5个基点报2.030%，意大利10年期国债收益率跌1个基点报3.264%，西班牙10年期国债收益率跌2.3个基点报2.764%。 9、美债收益率多数上涨，2年期美债收益率涨2个基点报4.192%，3年期美债收益率涨3.4个基点报4.137%， 5年期美债收益率涨3个基点报4.093%，10年期美债收益率涨1.3个基点报4.196%，30年期美债收益率跌0.4 个基点报4.364%。 10、纽约尾盘，美元指数涨0.59%报106.40，非美货币多数下跌，欧元兑美元跌0.75%报1.0498，英镑兑美元跌0.64%报1.2655，澳元兑美元跌0.54%报0.6476，美元兑日元跌0.13%报149.59，美元兑瑞郎涨0.64%报0.8865，离岸人民币对美元跌384个基点报7.2866。 宏观 1、央行原行长易纲表示，目前中国央行更好发挥利率走廊机制作用，适度收窄利率走廊宽度，向市场传递更加清晰、明确、完善的利率调控目标信号，引导市场基准利率以政策利率为中枢运行。 2、11月财新中国制造业PMI录得51.5，高于10月1.2个百分点，已连续两个月位于扩张区间。制造业生产指数、新订单指数分别在扩张区间升至2024年7月来、2023年3月来最高。新出口订单指数反弹至临界点以上，创近七个月来新高。 3、国务院国资委、国家发改委联合出台政策，推动中央企业创业投资基金高质量发展，支持中央企业发起设立创业投资基金，重点投早、投小、投长期、投硬科技。符合条件的优质项目可以通过市场化方式由中央企业并购，也可上市、股权转让。 4、央行12月2日开展333亿元7天期逆回购操作，当日有2493亿元逆回购到期，单日净回笼2160亿元，为连续四日净回笼。三大政策性银行11月净归还抵押补充贷款1402亿元。 5、全国中小企业工作座谈会强调，要夯实优质中小企业培育基础，持续擦亮专精特新“金字招牌”，推动大中小企业融通创新，引导中小企业集群化发展，深化中小企业数字化转型。 国内股市 1、周一A股顶住汇率压力震荡攀升，日内超4600股飘红，海南板块掀涨停潮，机器人、消费题材股强势。截至收盘，上证指数涨1.13%报3363.98点，深证成指涨1.36%，创业板指涨1.42%，北证50涨3.05%，科创50涨0.83%，万得全A涨1.51%。市场成交额1.83万亿元，连续4日环比回升。 2、港股震荡收涨，恒生指数涨0.65%报19550.29点，恒生科技指数涨1.2%，恒生国企指数涨0.9%。消费、工业板块涨幅居前。大市成交1460.99亿港元，南向资金净买入196.54亿港元，连续13个交易日净买入，净买入金额合计近930亿港元。 3、中国证券业协会启动2024年度保荐业务自律检查，各证券公司需尽快报送保荐业务执业情况说明、保荐项目清单、保荐业务人员清单、保荐业务制度汇编清单、保荐业务部门岗位说明书以及聘用第三方服务机构清单等自律检查材料。 4、深交所披露，桂发祥11月20日至12月2日累计上涨104.09%，期间获自然人买入13.02亿元，占比 83.01%；其中，中小投资者累计买入7.19亿元，占比45.84%。机构投资者累计买入2.66亿元，占比 16.99%。 5、深交所披露，万事利11月27日至12月2日累计上涨107.29%，期间获自然人买入20.64亿元，占比 90.3%；其中，中小投资者累计买入11.89亿元，占比52.02%。机构投资者累计买入2.22亿元，占比9.7%。 6、深交所披露，生意宝11月19日至12月2日累计上涨104.77%，期间获自然人买入101.63亿元，占比 91.47%；其中，中小投资者累计买入65.11亿元，占比58.6%。机构投资者累计买入8.02亿元，占比 7.22%。 7、自10月18日央行设立股票回购增持再贷款后，上市公司陆续披露公司及股东获得回购增持贷款情况。据Wind数据统计，截至12月2日，173家上市公司披露了180份回购增持贷款公告，贷款金额上限合计386.2亿元，占首期额度比例的12.87%。 8、针对卓创资讯有意收购普氏能源资讯的市场传闻，卓创资讯证券部工作人员独家回应中国证券报·中证金牛座记者称，该消息不实，公司没有这个打算。 9、小鹏汽车表示，已离职员工接受券商机构的付费访谈并臆造大量不实信息，公司将采取法律行动以维护企业和投资者的合法权益。 10、腾讯支持的微医重启香港IPO计划，预计通过香港IPO筹集4至5亿美元。金融 1、全国企业年金基金三季度“成绩单”出炉，三季度投资资产净值约3.49万亿元，投资收益为533.24亿元，加权平均收益率1.56%，今年以来累计收益为1153.89亿元，加权平均收益率3.56%。 2、全国医保个人账户跨省共济工作正式启动，职工医保个人账户将可以跨省用于本人近亲属缴纳居民医保和报销医疗费用。国家医保局表示，计划用一到两年时间全面实现医保个人账户跨省共济。 3、高瓴旗下新一期保护型策略基金近期完成首次关账，首关金额即达到基金规模的约一半，且最终规模将控制在不超过30亿元。该基金将投向科技、制造业升级、消费以及生物医疗等重点方向。 楼市 1、深圳市南山区粤海街道一涉宅地块完成出让，由华润置地+中海联合体以总价185.12亿元竞得，竞价超过 290轮，折后楼面地价每平方米70387.83元、溢价率约46.32%。这是迄今为止深圳第九宗总价超过百亿元的宅地。 2、房贷利率触底反弹。10月底以来，至少已经有杭州、广州、武汉、长沙、南京、佛山、苏州、东莞等8个大中城市先后上调了房贷利率，首套房贷利率重回“3字头”。不少分析认为，在息差迭创历史新低的背景下，房贷利率上调具有很明显的指向性，各家银行的利率下调或已结束。 3、中指研究院报告显示，11月份，30城新房成交面积为1399万㎡，环比增长12.4%，同比增长20.6%。20 城二手房成交140197套，环比增长11.7%，同比增长26.3%。 4、中指研究院发布数据显示，11月份，监测城市土地总体供求同比下降，推出量同比降近一成，整体成交方面量跌价涨，一线城市成交量降近二成。出让金总额同比增逾一成，上海揽金逾317亿领跑，北京以308.4位居第二。 5、山西太原出台稳楼市19条措施，包括取消各项住房限制性措施，取消普通住宅和非普通住宅标准，优化住房信贷支持政策，加大住房公积金支持力度，探索在部分县（市、区）开展现房销售试点等。 产业 1、美国商务部发布新的对华半导体出口管制措施。商务部新闻发言人对此表示，该措施进一步加严对半导体制造设备、存储芯片等物项的对华出口管制，并将136家中国实体增列至出口管制实体清单，还拓展长臂管辖，对中国与第三国贸易横加干涉。中方将采取必要措施，坚决维护自身正当权益。 2、国家数据局组织召开全国数据系统投资工作视频会，要求围绕影响数据事业发展的重点问题，谋划并组织实施一批具有示范带动作用的重大项目。推进适数化改革，出台有针对性和操作性的配套制度和政策。 3、工信部就《国家智能制造标准体系建设指南（2024版）》公开征求意见。《指南》提出，到2026年，制修订100项以上国家标准、行业标准，构建适应新型工业化发展的智能制造标准体系。 4、工信部发布数据显示，1-10月，规模以上电子信息制造业增加值同比增长12.6%，增速分别比同期工业、高技术制造业高6.8个和3.5个百分点。10月当月为同比增长10.5%。 5、工信部：1-10月，规模以上纺织企业工业增加值同比增长4.4%，营业收入40121.1亿元，同比增长 4.4%；利润总额1331.4亿元，同比增长9.7%。 6、上海市政府常务会部署人工智能“模塑申城”工程，强调要做实人工智能大模型应用场景，瞄准关键行业切口，建设标杆场景，放大示范效应。 7、中国物流与采购联合会医疗器械供应链分会透露，今年我国医疗器械工业市场规模将突破1.2万亿元，同比增长约2.2%。 8、有消息称，哪吒汽车CEO张勇已离