天风电新美国加征关税点评虽刚开始但趋势确实往好于预期的方向发展11
○○【天风电新】美国加征关税点评：虽刚开始，但趋势确实往好于预期的方向发展-1126 ——————————— 1、对墨西哥加征25%关税，符合预期（竞选时就这么讲的）。 2、对中国额外加征10%，之前以零部件为例系27.5%，这样合计37.5%。这肯定好于预期市场预期，但是不是10%就结束不得而知。 第一，若10%加完，对板块是重大利好。 ○○【天风电新】美国加征关税点评：虽刚开始，但趋势确实往好于预期的方向发展-1126 ——————————— 1、对墨西哥加征25%关税，符合预期（竞选时就这么讲的）。 2、对中国额外加征10%，之前以零部件为例系27.5%，这样合计37.5%。这肯定好于预期市场预期，但是不是10%就结束不得而知。 第一，若10%加完，对板块是重大利好。 第二，从外资沟通，认为到25Q2，加10%，到26Q1再加10%，若这个方案也是好于市场预期。 3、产业链转移到泰国，T的核心圈都往泰国走，如今年的中熔、接下来的拓普等，但中期是否学习光伏打补丁，还是看通胀压力。 总结：政策方向还是好于我们此前预期。 #对中国供应链而言，最大机会是从通缩有望走向通胀。
