江苏泽润新能科技股份有限公司招股说明书(上会稿)

江苏泽润新能科技股份有限公司招股说明书（上会稿）总结

公司概况

江苏泽润新能科技股份有限公司（以下简称“公司”或“发行人”）是一家专注于新能源电气连接、保护和智能化技术领域的高新技术企业，主要提供光伏组件接线盒产品一体化解决方案。公司核心产品为光伏组件接线盒，包括通用接线盒和智能接线盒，应用于光伏发电系统中，为太阳能光伏发电提供电路连接、保护和智能化功能。

业务与发展

公司自设立以来，始终紧跟全球太阳能光伏组件的技术发展路线，通过持续技术创新和产品研发，致力于为下游行业和客户提供安全、可靠、高效、智能的光伏组件接线盒系列产品。公司已形成自主研发专利62项，其中发明专利10项，并参与了光伏组件接线盒国家标准GB/T 37410-2019的制定。公司主要客户包括客户A、Maxeon、客户B、客户C等国内外知名光伏组件厂商。

报告期内，公司营业收入分别为14,943.37万元、29,667.78万元和52,192.55万元，2020年至2022年复合增长率高达86.89%。公司毛利率分别为20.32%、26.87%、26.82%和25.84%。

风险因素

公司面临的主要风险包括毛利率下降风险、主要客户相对集中风险、产品结构单一风险、应收款项余额较大风险、进入新能源汽车领域不确定的风险、产品质量风险、汇率波动风险、存货余额较高及存货跌价风险等。

募投项目

公司拟公开发行1,596.6956万股，占发行后总股本的25.00%，扣除发行费用后拟全部用于公司主营业务相关的项目，包括光伏组件通用及智能接线盒扩产项目、新能源汽车辅助电源电池盒建设项目和研发中心建设项目。

未来发展规划

公司未来将继续专注于新能源行业，特别聚焦于太阳能光伏、新能源汽车和储能行业细分领域的发展机会。公司将通过持续的创新，不断开发有竞争力的产品，满足客户的需求，为新能源行业的发展作出贡献。

核心观点

公司深耕太阳能光伏组件接线盒领域，依托创新的产品设计及优异的品质管控能力，在行业内具有突出的市场地位和品牌形象。公司符合创业板定位，所处行业属于新产业、新业态、新商业模式的范畴，符合国家发展战略。公司未来发展战略紧跟市场的发展，将始终专注于新能源行业，特别聚焦于太阳能光伏、新能源汽车和储能行业细分领域的发展机会。