电子行业海外科技点评：港股半导体反弹急先锋，节后重点关注半导体走势

本周（2024-9-30至2024-10-4）行情回顾：港股指数大涨，宏光半导体、靖洋集团、康特隆、上海复旦、中芯国际、华虹半导体等半导体个股涨幅领先，节后重点关注半导体领域走势；美股指数波动相对较小，相关科技股涨幅整体也有限。 1）港股方面，从指数表现来看，恒生指数收于22736.87，上涨10.20%；恒生科技指数收于5227.13，上涨17.38%。从个股表现来看，半导体板块表现亮眼，宏光半导体、靖洋集团、康特隆、上海复旦、中芯国际、华虹半导体等涨幅分别高达315.58%、115.22%、105.26%、71.43%、47.36%、47.21%。 2）美股方面，从指数表现来看，纳斯达克综合指数收于18137.85，上涨0.10%； 道琼斯工业指数收于42352.75，上涨0.09%；标准普尔500指数收于5751.07，上涨0.22%；纽约证交所综合指数收于19538.68，上涨0.19%。从个股表现来看，科技股整体表现相对平淡，广船国际技术、Peraso、ACM、应用光电涨幅分别为19.50%、13.14%、13.08%、11.83%。 本周重点事件回顾：英伟达黄仁勋进一步表示Blackwell需求强劲；特斯拉召回2.7万台电动皮卡。 1）10月2日，英伟达CEO黄仁勋接受采访时表示，Blackwell芯片需求十分强劲，其曾在近期高盛Communacopia Tech大会上做出同样表示。当天公司股价上涨1.58%，振幅达到3.62%，本周英伟达股价整体上涨2.90%。 2）10月3日，特斯拉表示，其电动皮卡存在后视摄像头图像延迟问题，受影响车辆的系统在倒车2秒内可能不会出现图像，倒车6-8秒内其后视摄像头可能会出现空白图像，特斯拉将在全美范围内召回超过2.7万辆电动皮卡，召回后，公司将对相关车辆进行系统更新，以解决这一问题。当天公司股价也受到一定影响，下跌3.36%，振幅达到4.81%，本周特斯拉股价整体下跌3.99%。 特斯拉10.10“WE，ROBOT”发布会：关注Robotaxi和机器人进展。此前特斯拉已经发布官方海报，预计将在10.10召开“WE，ROBOT”发布会，马斯克表示“这将载入史册”，根据外媒The Humanoid Hub报道，发布会上将发布CyberVan和Optimous Gen3，并集中宣传特斯拉自动驾驶成果，发布FSD V13和Robotaxi车型。特斯拉本次发布会受到广泛关注，市场对于其自动驾驶车型商业化落地模式、相比于现有萝卜快跑等的优势、FSD V13的强化方向等均有较大期待。 投资建议：节后重点关注半导体领域走势，制造链建议关注中芯国际、华虹公司、长电科技、通富微电、北方华创、中微公司、拓荆科技、中科飞测等；IC设计链关注安卓链走势：卓胜微、艾为电子、唯捷创芯、汇顶科技等；算力方面，建议关注海光信息、寒武纪、龙芯中科、景嘉微、工业富联等；PCB方面，建议关注沪电股份、深南电路、胜宏科技、生益电子、生益科技、世运电路等。 风险提示：宏观经济风险；政策及监管趋严风险；科技创新节奏不及预期风险。 1.本周行情回顾 港股方面，从指数表现来看，本周(2024-09-30至2024-10-04)，恒生指数收于22736.87，上涨10.20%；恒生科技指数收于5227.13，上涨17.38%。从个股表现来看，半导体板块表现亮眼，宏光半导体、靖洋集团、康特隆、上海复旦、中芯国际、华虹半导体等涨幅分别高达315.58%、115.22%、105.26%、71.43%、47.36%、47.21%。 图1：恒生指数走势 图2：恒生科技指数走势 表1：港股科技股周涨幅前15 美股方面，从指数表现来看，本周(2024-09-30至2024-10-04)，纳斯达克综合指数收于18137.85，上涨0.10%；道琼斯工业指数收于42352.75，上涨0.09%； 标准普尔500指数收于5751.07，上涨0.22%；纽约证交所综合指数收于19538.68，上涨0.19%。从个股表现来看，科技股整体表现相对平淡，广船国际技术、Peraso、ACM、应用光电涨幅分别为19.50%、13.14%、13.08%、11.83%。。 图3：纳斯达克综指走势 图4：纽约证交所综指走势 表2：美股科技股周涨幅前15