中关村科技租赁2024中期报告

目录 2 公司简介 3 公司资料 5 业绩概览 6 管理层讨论与分析 44 其他资料 50 独立核数师报告 52 简明合并财务报表及附注 86 释义 本报告以中、英文两种语言编制，在对本报告的中、英文版本理解上发生歧义时，以英文为准。 公司简介 中关村科技租赁股份有限公司（股份代号：1601.HK）是中关村发展集团旗下上市平台，于2012 年11月在北京成立。我们以“发现并培育独角兽，成就科技创业者的梦想”为使命，专注于为中国高成长的科创企业提供设备租赁、知识产权租赁、股权投资和产融结合解决方案，开创了“中关村科技租赁发展模式”。 我们深度布局工业气体和装备、机器人和智能驾驶汽车、新能源汽车和新能源“充、电、储”、医疗设备和医疗服务、航空航天和低空经济、新一代通信服务和智算服务、半导体材料和装备、低碳节能服务等硬科技赛道，以“技术创新、产品创新、商业模式创新”为三大引擎，构筑了独特的竞争优势。 依托强大的风险管理能力，我们以“信用和价值发现”为核心技术创新，构建了科创企业主体成长性信用评级模型，能够准确识别、计量科创企业的信用风险，科学合理地进行风险定价。秉持为客户创造价值的理念，我们敏锐洞察了科创企业未被满足的金融服务需求，形成知识产权租赁、项目租赁、认股权租赁和租投联动等产品体系，解决科创企业融资难、融资贵的问题；我们深刻理解了科创企业面对激烈竞争的业务增长需求，开发了产融结合的创新产品，提供模块化、组合式的租赁、投资及市场解决方案，助力科创企业市场推广、盈利提升和现金流改善。基于高质量发展的目标，我们坚持“租赁+投资+服务”的商业模式创新，以租赁为主、投资为辅、服务求异，实现收入和利润结构优化并持续增长，资产品质提升，客户黏性增强。 展望未来，我们将持续深耕产融结合，赋能科技创新，促进金融和科技产业深度融合，成为国际一流的科创企业金融服务商。 22024中期报告中关村科技租赁股份有限公司 公司资料 董事会 非执行董事 张书清先生（董事长）王素娟女士 执行董事 何融峰先生（总经理）黄闻先生 独立非执行董事 程东跃先生吴德龙先生林祯女士 监事会 田安平先生方放先生杜晓明先生佟超先生韩娜娜女士 公司秘书 高伟先生（FCG,HKFCG(PE)） 授权代表 何融峰先生黄闻先生 审核委员会 吴德龙先生（主席）程东跃先生 林祯女士王素娟女士 薪酬委员会 程东跃先生（主席）吴德龙先生 林祯女士张书清先生何融峰先生 提名委员会 张书清先生（主席）程东跃先生 吴德龙先生林祯女士何融峰先生 风险控制委员会 林祯女士（主席）程东跃先生 吴德龙先生张书清先生黄闻先生 环境、社会及管治委员会 张书清先生（主席）吴德龙先生 黄闻先生 中关村科技租赁股份有限公司2024中期报告3 公司资料 注册办事处 中国 北京市朝阳区利泽中二路 2号A座6层610 总部和中国主要营业地点 中国 北京市海淀区西三环北路 甲2号院7号楼5至6层 香港主要营业地点 香港湾仔 皇后大道东248号大新金融中心40楼 主要往来银行 交通银行 中国 北京市海淀区科学院南路新科祥园甲6号 光大银行 中国北京市海淀区 中关村大街18号 中关村科技贸易中心1层 江苏银行 中国 北京市海淀区 海淀南路7号1-3层 核数师 德勤•关黄陈方会计师行香港 金钟道88号 太古广场一座35楼 法律顾问 关于香港法律麦家荣律师行香港 中环干诺道中111号永安中心9楼901-905室 关于中国法律圣大律师事务所中国 北京市西城区阜外大街2号 万通金融中心B座17层 H股股份过户登记处 香港中央证券登记有限公司香港 湾仔皇后大道东183号 合和中心17楼1712至1716号铺 股份代码 1601 公司网址 www.zgclease.com 42024中期报告中关村科技租赁股份有限公司 业绩概览 收入总额(人民币千元) 423,564 2024上半年 423,564 2023上半年 398,362 2023 833,627 2022 743,146 2021 656,943 净利润(人民币千元) 137,256 2024上半年 137,256 2023上半年 130,988 2023 259,875 2022 226,104 2021 195,917 资产总额(人民币千元) 11,489,268 2024上半年 11,489,268 2023上半年 11,168,458 2023 12,414,873 2022 10,914,895 2021 9,428,623 权益总额(人民币千元) 2,446,827 2024上半年 2,446,827 2023上半年 2,271,408 2023 2,400,238 2022 2,220,420 2021 2,054,081 资产负债率截至6月30日止六个月 ——2023—— 79.7% ——2024—— 78.7% 每股净资产 （人民币元）截至6月30日止六个月 ——2023—— 1.70 ——2024——1.84 基本及稀释每股收益（人民币元）截至2024年6月30日止六个月 权益回报率截至2024年6月30日止六个月 总资产回报率 截至2024年6月30日止六个月 0.10 11.3% 2.3% 净利润率截至2024年6月30日止六个月 净息差截至2024年6月30日止六个月 净利差截至2024年6月30日止六个月 32.4% 4.0% 3.1% 中关村科技租赁股份有限公司2024中期报告5 管理层讨论与分析 截至6月30日止六个月 截至12月31日止年度 2024年 2023年 2023年 2022年 2021年 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 经营业绩收入 423,564 398,362 833,627 743,146 656,943 利息收入 365,865 330,962 691,933 613,397 541,367 咨询费收入 54,112 67,400 141,662 129,749 115,576 经营租赁收入 3,587 – 32 – – 其他净收入 2,312 11,103 32,825 15,342 14,423 利息开支 (146,367) (143,950) (292,824) (272,493) (246,545) 经营开支 (68,540) (69,188) (170,887) (150,560) (129,407) 预期信用损失模型下 确认的减值，净额 (30,774) (30,004) (78,254) (49,580) (53,004) 分占联营企业收益 3,010 7,830 21,910 15,136 19,391 汇兑净（损失）╱收益 (4) 3 (192) 109 (175) 税前利润 183,201 174,156 346,205 301,100 261,626 净利润 137,256 130,988 259,875 226,104 195,917 基本及稀释 每股收益（人民币元） 0.10 0.10 0.19 0.17 0.15 盈利能力权益回报率(1) 11.3% 11.7% 11.2% 10.6% 9.9% 总资产回报率(2) 2.3% 2.4% 2.2% 2.2% 2.2% 净息差(3) 4.0% 3.8% 3.9% 3.7% 3.8% 净利差(4) 3.1% 2.7% 2.9% 2.6% 2.6% 净利润率(5) 32.4% 32.9% 31.2% 30.4% 29.8% 注： (1)按年╱期内年化净利润除以年或期初及期末股东权益平均余额计算。 (2)按年╱期内年化净利润除以年或期初及期末总资产平均余额计算。 (3)根据年╱期内年化利息收入净额除以生息资产平均余额计算。 (4)根据年╱期内年化利息收入收益率与利息开支成本率的差额计算。 (5)按年╱期内净利润除以年或期内收入计算。 62024中期报告中关村科技租赁股份有限公司 管理层讨论与分析 截至6月30日 截至12月31日 2024年 2023年 2023年 2022年 2021年 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 资产负债情况资产总额 11,489,268 11,168,458 12,414,873 10,914,895 9,428,623 贷款及应收款项 10,262,468 10,096,712 11,207,248 9,819,652 8,472,832 经营租赁资产 31,271 – 13,274 – – 负债总额 9,042,441 8,897,050 10,014,635 8,694,475 7,374,542 借款 6,794,336 6,599,968 7,412,648 6,395,235 5,371,076 权益总额 2,446,827 2,271,408 2,400,238 2,220,420 2,054,081 每股净资产 （人民币元） 1.84 1.70 1.80 1.67 1.54 资产财务指标资产负债率(1) 78.7% 79.7% 80.7% 79.7% 78.2% 风险资产权益比率(2) 443.3% 460.3% 488.8% 460.6% 426.4% 流动资金比率(3) 119.0% 122.3% 90.9% 122.4% 137.1% 负债比率(4) 277.7% 290.6% 308.8% 288.0% 261.5% 生息资产质量不良资产率(5) 1.8% 1.6% 1.7% 1.6% 1.5% 拨备覆盖率(6) 204.5% 183.5% 184.6% 173.7% 175.9% 注： (1)按总负债除以总资产计算。 (2)按风险资产除以总权益计算。风险资产指总资产扣除现金及现金等价物和已抵押受限制存款。 (3)按流动资产除以流动负债计算。 (4)将借款总额除以权益总额计算。 (5)指不良资产占扣除减值损失准备前生息资产余额的百分比。 (6)按生息资产减值损失准备除以不良生息资产余额计算。 中关村科技租赁股份有限公司2024中期报告7 管理层讨论与分析 1.经营回顾 1.1经济形势 2024年上半年，全球经济在复苏与不确定性中交织前行，虽然呈现向好态势，但基础仍不稳固，通胀率居高不下，贸易保护主义抬头，地缘政治仍存诸多不确定性。与此同时，全球经济也表现出较强的韧性，新能源、人工智能、生物医药等领域在技术创新与政策推动下展现出强劲的增长动力。2024年6月经济合作与发展组织(OECD)、世界银行分别将2024年世界经济增长预期由年初的2.7%、2.4%上调至2.9%、2.6%。 2024年上半年，面临外部环境复杂性、严峻性、不确定性的明显上升和国内结构调整持续深化等带来新挑战，中国的宏观政策效应持续释放，外需有所回暖，新质生产力加速发展等因素对经济运行形成新支撑。总的来看，上半年国民经济运行总体平稳、稳中有进，既有量的增长，更有质的提升，但面临的困难挑战依然不少。根据国家统计局发布数据，2024年上半年国内生产总值人民币61.7万亿元，同比增长5.0%，其中二季度增长4.7%，环比增长0.7%。根据中国人民银行公布数据，2024年6月末社会融资规模存量为人民币395.11万亿元，同比增长8.1%。其中，对实体经济发放的人民币贷款余额为人民币247.93万亿元，同比增长8.3%，金融对实体经济的支持力度持续增大。 82024中期报告中关村科技租赁股份有限公司 管理层讨论与分析 2024年上半年，国务院印发《推动大规模设备更新和消费品以旧换新行动方案》（下称《行动方案》）。此次方案围绕实施设备更新行动提出了相关重点任务，融资租赁公司作为重要的融资渠道之一，将在此过程中发挥重要作用。同时，融资租赁行业监管层全力驱动融资租赁业回归“融资融物”的初心，引领行业深度溯源，更加规范和健康发展。随着政策红利的持续释放与监管力