首席财务官的新领域：企业范围的流动性管理

新兴的企业范围流动性管理成为CFO的新实践领域

背景概述

新冠疫情期间，CFO们面临着比2008年金融危机更为严峻的挑战。在短短几天内，企业财务领导者不得不从长期战略规划转向确保现金流以支持基本业务运营。由于有限的IT预算和人力资源，企业财务团队被迫依赖于现有的流动性管理和现金管理工具。然而，一些企业财务团队因依赖过时的软件系统而受限，这些系统缺乏灵活性和透明度。

当前流动性管理团队的关键痛点

IDC于2021年8月对超过800名企业财务领导者和从业者进行了调研，旨在了解企业财务领导者如何通过流动性管理应对危机并抓住增长机会。调研结果表明，流动性管理已成为企业财务领导者的首要任务。以下是推动流动性管理紧迫性的几个原因：

1. 无效的数据沟通：许多财务领导者难以将关键的财务指标实时传达给高管团队和董事会成员。调研显示，不到30%的企业财务主管能够实时利用流动性洞察。
2. 收入流失管理：在当前不确定性环境下，财务领导者更加关注欺诈和支付优化等问题。只有42%的领导者认为他们能够有效保护现金不受欺诈威胁。
3. 不断变化的监管环境：包括增值税（VAT）变化、开放银行实施以及LIBOR过渡等在内的监管变革不断涌现。财务总监必须具备应对这些变化所需的工具。调研显示，增加用于流动性技术与工具的预算是未来两年内的首要优先事项。

流动性管理作为新实践领域

2020年的事件促使CFO们更加重视流动性管理，以实现业务的韧性和持续性，并加强工作资本管理。这包括高效地获取外部融资和为关键供应商提供融资。在当前经济不确定性的背景下，现金流和流动性管理成为企业财务领导者的首要关注点。企业频繁重新评估其流动性状况，甚至每日重新预测现金流。

关键数据点

• 企业范围流动性管理：15%的企业已将其视为“实践领域”。大多数公司正在积极构建企业范围流动性管理的基础架构。
• 实时可见性：仅有8%的企业具有全面的现金流可视性（即超过90%的现金实时可见）。
• 可靠的预测能力：不到5%的企业能够可靠地预测现金超过三个月，大多数企业只能可靠地预测其现金流情况。

这些数据表明，企业需要更加重视流动性管理，并采取措施提高其透明度和效率。