新能源电力行业周报：光伏硅料价格底部企稳，陆风招开标规模持续增长

投资要点

• 市场表现：本周光伏和风电设备板块均下跌，跑输沪深300指数。光伏板块涨幅前三为向日葵、ST中利、禾迈股份，跌幅前三为中信博、迈为股份、钧达股份；风电板块涨幅前三为中环海陆、通裕重工、振江股份，跌幅前三为中材科技、禾望电气、新强联。
• 光伏板块：
  • 硅料价格微涨，供需紧张程度缓解，但涨价持续性较弱。
  • 硅片价格维稳，下半年国内外终端拉货将启动，需求有望增加。
  • 电池片价格维稳，产量不及预期，与组件环节相关。
  • 组件价格下降，集中项目价格影响下，修复较难。
  • 建议关注：帝科股份（TOPCon浆料龙头，激光诱导烧结技术领先）。
• 风电板块：
  • 陆上风电招标、开标规模持续增加，行业高景气发展有望维持。
  • 海上风电多地项目启动建设，国内海风板块迎来密集催化。
  • 上游大宗商品价格下降，零部件环节厂商盈利空间持续修复。
  • 建议关注：大金重工（海工设备龙头，受益于海外海上风电高速发展）、东方电缆（海缆龙头，业绩有望维持增长）。
• 风险提示：全球宏观经济波动、上游原材料价格波动、风光装机不及预期风险。

行情回顾

• 本周光伏、风电板块主力净流入前五为通威股份、福莱特、聚和材料、禾迈股份、晶盛机电，主力净流出前五为锦浪科技、隆基绿能、德业股份、捷佳伟创、钧达股份。

行业动态

• 行业新闻、公司要闻、上市公司公告、上市公司2024年半年度业绩等具体内容未详细展开。

行业数据跟踪

• 光伏行业价格跟踪：硅料、硅片、电池片、组件、光伏玻璃、银浆、EVA、金刚线、坩埚、石墨热场、双面铝、铝边框、接线盒、焊带等价格走势。
• 风电行业价格跟踪：环氧树脂、中厚板、螺纹钢、聚氯乙烯、铜、铝等价格走势。

风险提示

• 全球宏观经济波动风险、上游原材料价格波动风险、风光装机不及预期风险。