天风电新宁德时代更新传闻不实三季度排产环比提升0701

#我们验证下来认为以上两条传闻大概率均不实。 1）排产：宁德7月排产40G+，环比增长，同时核心供应链恩捷、天赐、【天风电新】宁德时代 更新：传闻不实，三季度排产环比提升-0701———————————今日，宁德乃至整个锂电板块下跌，我们跟踪下来可能的原因有：1）不知名公众号传宁德某基地停产了2条产线；2）拜登上周五辩论表现不佳，今日传出其将退出竞选的消息。 #我们验证下来认为以上两条传闻大概率均不实。 1）排产：宁德7月排产40G+，环比增长，同时核心供应链恩捷、天赐、尚太等均反馈7月排产环比增长。 再者说该传闻截图通篇“可能”，大概率是一叶障目。 2）美国：拜登家人表示继续支持竞选，民主党领导人坚决拒绝了要求该党在11月5日的选举中选择一位更年轻的总统候选人的呼吁。 #走出情绪影响，宁德基本面究竟如何：1）短期：我们预计宁德Q2量增利稳，电池销量跟随行业增速（动力全球同环比增长15-20%），细分来看，【海外储能和国内动力表现较佳，预计Q3排产环比增长】。 2）美国：目前储能中美国占比1/3，动力美国量在10GWh，也就是【总体电池销量中美国占比8%】。 #投资建议：排产问题公司已官方辟谣，且三季度环比提升市场信心，美国在宁德量的占比不足10% ，目前市值也对美国市场0预期，维持宁德24、25年500、600亿利润预期，估值16、13X，当前位置性价比高，继续保持重点推荐。