券商6月金股组合分析：农林牧渔、电力设备和石油石化行业推荐占比提升

证券商6月金股组合分析：农林牧渔、电 研 券力设备和石油石化行业推荐占比提升 究主要观点 报日期: 告 2024年06月28日 ➢券商金股组合5月表现 分析师:王红兵 SAC编号:S0870523060002 金融工程月报 我们整理的全市场50家券商的5月金股组合中，平均收益率是 -1.89%，中位数是-1.87%。其中，月度收益居于前三的金股组合收益分别是3.36%、1.63%和1.45%。 在50家券商推荐的5月金股组合中，共有338只金股，其中5 月涨幅前十的个股都是自由流通市值在200亿以下的小盘股，且多数估值水平偏低。 2024年5月，隆盛科技、豪鹏科技和湖南黄金的月度涨幅位于 338只金股中的前三名，其5月涨幅分别为35.04%、28.81%和 23.91%。 全市场来看，5月推荐次数最多的个股和推荐的行业表现较为一般。 ➢券商金股组合6月特点： 我们共整理了51家券商研究所发布的金股资料，共涉及29个 行业的325只股票。 其中，推荐数量靠前的行业是电子（46次、9.43%）、电力设备 （38次、7.79%）、医药生物（33次、6.76%）、计算机（33次、6.76%），和5月金股组合相比，6月的金股行业分布变化并不显著，机械设备、食品饮料和汽车行业推荐比例下降，而农林牧渔、电力设备和石油石化行业推荐占比提升。 推荐数量前三的个股是牧原股份（10次），宁德时代（7次）和中国海油（7次），和5月金股对比来说，推荐金股的分歧度略有降低。 5月和6月金股在4个市值区间中均有分布，且两组金股的市值 分布差异较小。和5月金股相比，6月金股的平均股息率（近12个月）明显更高，对红利属性更加偏好。 风险提示 本报告根据公开数据整理，存在失效风险，不代表对未来资产配置情况的预测。 目录 15月券商金股组合月度收益率3 1.15月券商金股组合月度收益率3 1.2高频推荐个股和行业表现3 26月券商金股组合分析5 2.16月券商金股组合行业分布5 2.26月组合中高频推荐的个股6 2.36月券商金股组合市值和分红情况7 3风险提示8 图 图1：50家券商的5月金股组合当月收益率（%）3 图2：申万一级行业5月涨跌幅（%）4 图3：51家券商的6月金股组合的行业分布5 图4：金股自由流通市值分布（按数量，只）7 图5：金股近12个月股息率（%）7 表 表1：5月涨幅排名前十的金股4 表2：5月高频推荐（推荐机构不少于5家）的金股4 表3：5月和6月金股所在的行业分布6 表4：6月高频推荐的金股7 15月券商金股组合月度收益率 1.15月券商金股组合月度收益率 我们整理的全市场50家券商的5月金股组合中，平均收益率是-1.89%，中位数为-1.87%。其中，月度收益居于前三的金股组合收益率分别是3.36%、1.63%和1.45%。同期，宽基指数沪深300、中证500和中证1000的月度收益率分别为-0.68%、-2.44%和-2.59%。 图1：50家券商的5月金股组合当月收益率（%） 资料来源：ifind，Wind,每市，上海证券研究所；截至2024/05/31 1.2高频推荐个股和行业表现 在50家券商推荐的5月金股组合中，共有338只金股，其中 5月涨幅前十的个股都是自由流通市值在200亿以下的小盘股，且多数估值水平偏低。 表现前三的个股是隆盛科技、豪鹏科技和湖南黄金，5月涨幅分别为35.04%、28.81%和23.91%，分别属于汽车、电力设备和有色金属行业。 表1：5月涨幅排名前十的金股 股票代码 股票简称 申万一级行业 5月涨跌幅 (%) 个股被推荐次数 自由流通市值（亿） PE-TTM PB 300680 隆盛科技 汽车 35.04 2 35.05 32.58 2.90 001283 豪鹏科技 电力设备 28.81 1 29.10 80.33 1.85 002155 湖南黄金 有色金属 23.91 1 149.11 42.74 3.66 601101 昊华能源 煤炭 22.29 1 53.63 13.76 1.24 002225 濮耐股份 建筑材料 20.86 1 29.70 16.97 1.35 301033 迈普医学 医药生物 20.32 1 12.29 57.12 4.25 300395 菲利华 国防军工 19.47 1 131.14 33.21 4.18 002264 新华都 传媒 19.33 1 23.99 21.19 2.92 688676 金盘科技 电力设备 17.67 1 128.74 51.76 8.13 688378 奥来德 机械设备 17.40 1 36.46 45.86 3.00 资料来源：ifind，Wind,每市，上海证券研究所；截至2024/05/31 券商5月高频推荐的金股如比亚迪、青岛啤酒、金山办公等，表现比较一般。 表2：5月高频推荐（推荐机构不少于5家）的金股 股票代码 股票简称 申万一级行业 5月涨跌幅 (%) 个股被推荐次数 自由流通市值（亿） PE-TTM PB 002594 比亚迪 汽车 4.81 8 1876.10 21.86 4.66 600600 青岛啤酒 食品饮料 -5.28 7 232.63 23.99 3.64 688111 金山办公 计算机 -16.52 7 578.24 84.36 11.57 300750 宁德时代 电力设备 -2.39 6 5445.60 19.41 4.19 601899 紫金矿业 有色金属 -1.14 5 2519.71 20.89 3.93 600938 中国海油 石油石化 -1.07 5 841.19 10.71 1.99 000977 浪潮信息 计算机 -11.00 5 364.16 28.17 2.93 300308 中际旭创 通信 -15.59 5 943.77 43.20 8.07 资料来源：ifind，Wind,每市，上海证券研究所；截至2024/05/31 5月涨幅较好的申万一级行业是煤炭、房地产、农林牧渔和 公用事业等，和5月金股推荐的高频方向一致程度较低。 图2：申万一级行业5月涨跌幅（%） 资料来源：ifind，上海证券研究所；截至2024/05/31 26月券商金股组合分析 关于6月券商金股组合，我们共整理了51家券商研究所发布 的金股资料，共涉及29个申万一级行业的325只股票。 2.16月券商金股组合行业分布 按行业来看，最多的是电子、电力设备、医药生物、计算机4 个行业，分别推荐了46次、38、33和33次，占所有行业的推荐次数比例分别为9.43%、7.79%、6.76%和6.76%。推荐占比较高的行业多在TMT、制造、医药等科技属性较强的板块中。 图3：51家券商的6月金股组合的行业分布 资料来源：ifind，Wind,每市，上海证券研究所；截至2024/06/03 和5月金股组合相比，6月的金股行业分布变化并不显著，机械设备、食品饮料和汽车行业推荐比例下降，而农林牧渔、电力设备和石油石化行业推荐占比提升。 表3：5月和6月金股所在的行业分布 行业 6月行业推荐数量 6月行业推荐数量占比 5月行业推荐数量 5月行业推荐数量占比 推荐比例变化 电子 46 9.43% 46 9.68% -0.26% 电力设备 38 7.79% 29 6.11% 1.68% 医药生物 33 6.76% 39 8.21% -1.45% 计算机 33 6.76% 31 6.53% 0.24% 汽车 28 5.74% 34 7.16% -1.42% 农林牧渔 25 5.12% 13 2.74% 2.39% 有色金属 21 4.30% 20 4.21% 0.09% 食品饮料 23 4.71% 29 6.11% -1.39% 机械设备 22 4.51% 35 7.37% -2.86% 石油石化 19 3.89% 11 2.32% 1.58% 基础化工 20 4.10% 24 5.05% -0.95% 国防军工 19 3.89% 15 3.16% 0.74% 交通运输 20 4.10% 12 2.53% 1.57% 通信 18 3.69% 21 4.42% -0.73% 银行 14 2.87% 13 2.74% 0.13% 公用事业 12 2.46% 9 1.89% 0.56% 家用电器 12 2.46% 12 2.53% -0.07% 煤炭 11 2.25% 7 1.47% 0.78% 传媒 11 2.25% 16 3.37% -1.11% 非银金融 7 1.43% 10 2.11% -0.67% 房地产 9 1.84% 1 0.21% 1.63% 轻工制造 8 1.64% 6 1.26% 0.38% 社会服务 7 1.43% 8 1.68% -0.25% 纺织服饰 8 1.64% 8 1.68% -0.04% 建筑装饰 7 1.43% 7 1.47% -0.04% 建筑材料 7 1.43% 10 2.11% -0.67% 商贸零售 4 0.82% 2 0.42% 0.40% 美容护理 4 0.82% 6 1.26% -0.44% 环保 2 0.41% 1 0.21% 0.20% 资料来源：ifind，Wind,每市，上海证券研究所；截至2024/06/03 2.26月组合中高频推荐的个股 分析6月金股数据，51家金股组合共推荐了325只股票，其中推荐次数最多的金股是牧原股份（10次），宁德时代（7次）、中国海油（7次）等。 5月金股中，我们整理的50家券商共推荐了475次，其中有 338只金股；而6月，整理的51家券商共推荐了488次，其中有 325只金股，对比来看推荐金股的分歧度略有降低。 表4：6月高频推荐的金股 股票代码 股票简称 申万一级行业 机构推荐次数 自由流通市值（亿） PE-TTM PB 002714 牧原股份 农林牧渔 10 1138.32 -47.33 4.28 300750 宁德时代 电力设备 7 5445.60 19.41 4.19 600938 中国海油 石油石化 7 841.19 10.71 1.99 002594 比亚迪 汽车 6 1876.10 21.86 4.66 300496 中科创达 计算机 6 190.09 66.88 2.70 600309 万华化学 基础化工 5 1450.53 16.25 2.97 600048 保利发展 房地产 4 725.28 10.57 0.63 603606 东方电缆 电力设备 4 203.88 32.84 5.27 000977 浪潮信息 计算机 4 364.16 28.17 2.93 002475 立讯精密 电子 4 1409.01 20.01 3.90 603993 洛阳钼业 有色金属 4 584.03 18.01 2.95 000333 美的集团 家用电器 4 3026.58 13.03 2.62 300498 温氏股份 农林牧渔 4 1117.47 -29.21 4.57 600900 长江电力 公用事业 4 3076.34 23.60 3.17 600150 中国船舶 国防军工 4 823.60 50.11 3.42 601857 中国石油 石油石化 4 1115.25 11.37 1.24 601899 紫金矿业 有色金属 4 2519.71 20.89 3.93 资料来源：ifind，Wind,每市，上海证券研究所；截至2024/05/31 2.36月券商金股组合市值和分红情况 将金股根据自由流通市值划分为小市值（100亿元以下）、中市值（100-500亿元）、大市值（500-1000亿元）和超大市值 （1000亿元以上）4个市值区间，5月和6月金股在4个市值区间中均有分布，且2组金股的市值分布差异较小。 和5月金股相比，6月金股的平均股息率（近12个月）明显更高，对红利属性更加偏好。 图4：金