幸福控股2022年报

年报 目录 页次 公司资料2 主席报告书3 管理层讨论及分析4 董事及高级管理人员履历8 董事会报告10 企业管治报告16 环境、社会及管治报告32 独立核数师报告51 经审核财务报表 综合损益表57 综合全面收益表58 综合财务状况表59 综合权益变动表61 综合现金流量表62 综合财务报表附注64 五年财务摘要126 公司资料 董事会 执行董事 张健先生（董事会主席）林代文先生 朱承烨先生 独立非执行董事 杜振基先生骆子邦先生 张霆邦先生（于二零二二年十一月三日获委任） 审核委员会 杜振基先生（主席）骆子邦先生 张霆邦先生（于二零二二年十一月三日获委任） 薪酬委员会 杜振基先生（主席）张健先生 骆子邦先生 提名委员会 杜振基先生（主席）林代文先生 骆子邦先生 公司秘书 梁兆权先生（于二零二三年十一月八日获委任）彭启昌先生（于二零二三年十一月八日辞任） 授权代表 张健先生 梁兆权先生（于二零二三年十一月八日获委任）彭启昌先生（于二零二三年十一月八日辞任） 注册办事处 香港九龙 柯士甸道西1号环球贸易广场19楼1905A室 香港股份过户登记处 卓佳登捷时有限公司香港 夏悫道16号 远东金融中心17楼 独立核数师 中汇安达会计师事务所有限公司 执业会计师 主要往来银行 中国银行（香港）有限公司香港上海汇丰银行有限公司 公司网址 www.avicjoyhk.com 股份代号 260 于二零二四年五月二十八日 附注： (1)倘本年报中英文版本存在任何分歧，概以英文为准。 主席报告书 本人谨代表幸福控股（香港）有限公司（“本公司”）董事（“董事”）会（“董事会”）在此提呈本公司及其附属公司（统称为“本集团”）截至二零二二年十二月三十一日止年度（“本年度”）之业绩。 本集团之综合收入由截至二零二一年十二月三十一日止年度约港币3,200,000元增加至本年度约港币 153,100,000元。本公司拥有人应占亏损于本年度为约港币43,600,000元（二零二一年：约港币39,900,000元）。 尽管本年度上半年经济表现开始恢复正常，本公司仍面临多种挑战。尽管如此，于本年度内本集团继续支持其附属公司广东资雨泰融资租赁有限公司（“资雨泰”）的融资租赁业务发展，为优质上市公司及成长性较好的私营企业提供融资租赁服务。在管控风险的前提下，本集团将聚焦朝阳产业，并持续扩展融资租赁市场。 自二零二二年八月起，本公司决定重启天然气及石油产品销售业务，主要业务营运地及客户均暂时集中于香港，于本年度该分部为本集团收益带来正面影响。 展望二零二三年，2019冠状病毒病疫情（“疫情”）引致的风险持续减缓，且世界已学会与疫情共存，因而众多国家纷纷取消社交限制措施。尽管如此，资本市场通胀压力依然高企，加上俄乌军事冲突可能引致的不确定性、燃气价格上涨、供应链中断及劳工成本上升，面对上述种种不确定性以及艰难的营运及市场环境，本集团保持审慎警惕态度。 在此极具挑战性的时期，我们将继续审慎管理业务营运及财务资源，并最大程度挖掘业务潜力。 本人代表董事会衷心感谢所有股东及业务伙伴的信任和支持，以及管理团队和全体同仁在过去一年为集团发展作出的贡献。 主席 张健 香港 二零二四年五月二十八日 管理层讨论及分析 兹提述(i)本公司日期分别为二零二二年九月七日、二零二二年九月九日、二零二二年九月十九日、二零二二年十一月十七日及二零二二年十一月二十八日的公告，内容有关（其中包括）上市委员会关于本公司股份暂停买卖 的决定；(ii)本公司日期分别为二零二二年十二月五日及二零二三年四月四日的公告，内容有关（其中包括）复牌指引；(iii)本公司日期为二零二三年二月二十四日的公告（“自愿性公告”），内容有关LED业务的发展；及(iv)本公司日期为二零二三年二月二十八日、二零二三年五月二十五日、二零二三年八月二十四日、二零二三年十一月二十七日、二零二四年二月二十八日及二零二四年五月二十八日的公告（“季度更新公告”），内容有关暂停买卖之季度更新（统称为“该等公告”）。除文义另有所指外，本“管理层讨论及分析”所用词汇与该等公告所界定者具有相同涵义。 业务回顾 本集团主要(i)于中国从事管理及经营二极发光体（“LED”）能源管理合约（“EMC”）业务（“LED业务”）；(ii)提供融资租赁及贷款服务和物业投资（“融资租赁业务”）；(iii)提供公私合营一级土地开发服务及销售建材（“土地开发业务”）；及(iv)天然气及石油产品贸易业务（“天然气及石油产品业务”）。 于二零二二年，中国内地边境持续关闭，且主要经济活动降至极低水平。本集团于中国及香港提起诉讼，以寻求公正公平，保障本集团及股东的权益，有关详情可参阅本公司日期为二零二四年五月二十八日的最新公告及较早之相关公告。 财务回顾 于本年度，本集团之综合收入为约港币153,100,000元（二零二一年：约港币3,200,000元），较去年增加约46.8倍，主要归因于本集团自本年度第四季度开始推出天然气和石油产品业务，该业务于本年度贡献收入约港币150,000,000元。 于本年度，本集团亏损净额约为港币47,200,000元，较去年之亏损净额约港币49,500,000元减少约港币2,300,000元。亏损净额减少，主要归因于以下各项的净影响：(i)其他收入、收益及亏损增加约港币3,200,000元，盖因本年度录得汇兑收益及并无撇销其他应收款项；(ii)本年度应占合营企业之溢利减少约港币11,400,000元；及(iii)财务费用减少约港币11,800,000元。 管理层讨论及分析 营运回顾 (1)LED业务 本集团主要通过投资一家合营企业经营LED业务。 去年本集团亦成立一家新附属公司以进行LED业务。然而，该业务仍处于初始阶段，迄今并无录得任何收入。 (2)融资租赁及贷款服务以及物业投资业务 于本年度，融资租赁业务之收入减少至约港币3,100,000元（二零二一年：约港币3,200,000元），减幅约为3%。 (3)PPP一级土地开发业务 于本年度，本集团于该项目之业务并无录得收入。 于本年度，该分部的亏损减少至约港币6,700,000元（二零二一年：约港币18,600,000元），主要由于银行贷款利息减少所致。 (4)天然气及石油产品业务 于本年度，总收益为港币150,000,000元（二零二一年：无）。 财务资源 于二零二二年十二月三十一日，本集团之债务总额（包括应付账款、其他应付款项及应计费用、租赁负债、银行及其他借贷、来自关联公司之贷款、来自合营企业之贷款及来自非控股股东之贷款）约为港币1,316,600,000元（二零二一年：约港币1,307,500,000元）。现金及银行结余约为港币27,700,000元（二零二一年：约港币28,800,000元）。债务净额约为港币1,288,900,000元（二零二一年：约港币1,278,700,000元）。因此，本集团之资本负债比率（即本集团债务净额除以经调整后资本及债务净额约港币691,400,000元（二零二一年：约港币743,900,000元）之比率）为186.4%（二零二一年：171.9%）。 于本年度，本集团并无面对重大外币风险。 股息 董事会不建议就本年度派付末期股息（二零二一年：零）。 管理层讨论及分析 员工福利 于二零二二年十二月三十一日，本集团共有24名雇员（二零二一年：29名）。于本年度之员工成本约为港币7,800,000元（二零二一年：约港币8,600,000元）。本集团继续按照市场惯例、雇员经验、专业资格及表现厘定雇员薪酬待遇福利。其他福利包括雇员法定强制性公积金供款、医疗计划及购股权计划。于本年度，雇员薪酬政策并无重大变动。 人力资源 除按个人表现、经验、专业资格及现行市场惯例而订定员工酬金及晋升机制外，本集团积极鼓励及资助员工参与工作相关进修、培训及研讨会作为福利及奖励计划之一。此旨在鼓励员工进行终身学习，为员工制定可行之职业发展规划，为本集团可持续良性发展奠定坚实基础。 资产抵押 于二零二二年十二月三十一日，本集团概无资产抵押作为获授银行贷款的担保。 重大收购及出售附属公司、联营公司及合营企业及重大投资 本集团于本年度概无有关附属公司、联营公司及合营企业之重大收购或出售事项或重大投资或有关该等事项的更新资料。 重大事项 未能符合第13.24条 于二零二二年十一月十七日，本公司接获上市覆核委员会函件，当中载述其决定维持上市委员会由于本公司未能按照上市规则第13.24条维持足够营运水平及足够价值的资产以支持其营运以保证维持其股份上市而根据上市规则第6.01(3)条暂停本公司股份买卖的决定。 因此，本公司股份自二零二二年十一月二十九日（星期二）上午九时正起暂停买卖，直至另行通知。 本公司于二零二二年十一月十七日公布函件详情，当中载述该委员会认为本公司未能按照上市规则第13.24条之规定维持足够营运水平及足够价值的资产以支持其营运，进而保证维持其股份上市。 复牌进度之更新 本集团将继续不时检讨其现有业务，致力改善本集团的业务营运及财务状况。此外，本集团将探讨及考虑不同方案及未来机会，以拟备一个可行的复牌方案，以解决导致暂停买卖的问题及落实复牌指引，并尽快恢复股份买卖。 本公司已经递交其复牌计划，以履行复牌指引，以及采取适当措施解决导致暂停买卖的问题及完全遵守上市规则以令联交所满意。 管理层讨论及分析 购买、出售或赎回本公司上市证券 于本年度，本公司或其任何附属公司概无购买、出售或赎回本公司任何上市证券。 关于不发表意见之附加披露 本公司收到我们核数师对本公司及本集团本年度综合财务报表在独立核数师报告中之不发表意见，其详情可参考本年报载于第51至56页之独立核数师报告。 审核委员会与本公司管理层认同独立核数师报告内的全部评论是公正的，而在其中该等核数师提出的事项应尽快处理和解决。总结是应该出售有问题的资产。倘若该出售最后敲定及确定，本公司将刊发公告通知我们的股东及公众。 展望 由于爆发COVID-19疫情，全球经济遭受沉重打击，并引发持续影响，而COVID-19疫情导致的不确定性加深对本集团未来营运表现及发展的忧虑，难以作出准确预测。 展望未来，本集团将密切监控及努力解决与上市规则第13.24条有关的事宜。同时，本集团将继续为公司发展探寻新商机及致力发展可持续的现有业务，以提升财务表现及为本公司股东创造价值。 董事及高级管理人员履历 执行董事 张健先生（“张先生”），47岁，自二零二二年二月四日起出任本公司董事会主席。张先生自二零二零年九月十八日起出任执行董事及本公司薪酬委员会（“薪酬委员会”）成员。张先生毕业于香港城市大学，持有公共及社会管理文学学士（荣誉）学位。张先生现任冠城（集团）有限公司之董事，负责管理家族办公室的投资组合及监管该公司的营运、业务发展及合规相关事宜。张先生先前为中国银盛国际证券有限公司（“中国银盛”）之一名销售总 监，负责监管销售团队及协助该公司制定业务发展策略。彼亦负责与客户创建长期业务关系。于加入中国银盛前，张先生为信亨证券有限公司之一名董事，彼之管理职责涵盖业务营运、风险管理及机构订单签立。张先生 亦为冠城大通股份有限公司（“冠城大通”，一家于中国注册成立的有限公司，其股份于上海证券交易所上市，股份代号：600067）之董事。张先生为韩国龙先生（“韩先生”）之女婿。韩先生为信景国际有限公司（“信景”）之控 股股东，而信景为本公司之主要股东。 林代文先生（“林先生”），66岁，自二零二零年九月十八日起获委任为执行董事及本公司提名委员会（“提名委员会”）成员。林先生于中国内地拥有多年物业发展经验。林先生曾任浙江华顺房地产投资有限公司总经理及杭州元华商城建设有限公司执行董事兼总经理。自二零零四年八月至二零二二年一月五日，林先生先亦为冠城钟表珠宝集团有限公司（“冠城钟表”）之执行董事，该公司为一家于