建信期货集运指数日报

行业 集运指数日报 日期 2024年6月7日 研究员：黄雯昕(宏观国债) 021-60635739 huangwenxin@ccb.ccbfutures.com期货从业资格号：F3051589 研究员：何卓乔(宏观贵金属) 18665641296 hezhuoqiao@ccb.ccbfutures.com期货从业资格号：F3008762 研究员：董彬(股指外汇) 021-60635731 dongbin@ccb.ccbfutures.com期货从业资格号：F3054198 宏观金融团队 一、行情回顾与操作建议 表1：集运欧线期货6月6日交易数据汇总 合约前结算价 开盘价收盘价结算价涨跌涨跌幅 （%） 成交量持仓量仓差 EC24064357.84380.04376.04381.318.20.4187775955-473 EC24084496.14496.04592.04560.795.92.1333168346850-1135 EC24103603.33640.03762.13731.5158.84.4072364917723233 EC24123023.03000.03361.43242.7338.411.1941592387541492 EC25022434.62428.02743.02621.0308.412.66777075762947 EC25042067.52032.42259.02195.8191.59.26258794871551 数据来源：Wind，建信期货研究发展部 表2：欧线现舱报价 承运人 航线价格 MSC ETD2024/06/11上海 ETA2024/07/24鹿特丹 43 $/40'GP 9540 $/20'GP 5720 CMA 2024/06/12上海 2024/08/01鹿特丹 50 9060 4730 ONE 2024/06/14上海 2024/07/22鹿特丹 38 8002 4186 OOCL 2024/06/15上海 2024/07/29鹿特丹 40 7500 4150 MAERSK 2024/06/20上海 2024/07/27鹿特丹 36 7398 - EMC 2024/06/15上海 2024/07/24鹿特丹 39 7370 4885 HPL-QQ 2024/06/13上海 2024/07/27鹿特丹 44 6500 3350 COSCO 2024/06/15上海 2024/07/24鹿特丹 35 6225 3725 航程（天） 数据来源：GeekRate，建信期货研究发展部 当日行情： 6月6日，各合约震荡上行，主力EC2408合约收于4592点，涨幅为2.13%。次主力EC2410合约收于3762.1点，涨幅为158.8。 基本面方面，头部航司六月中旬（6.10-6.16）上海-鹿特丹的运价，目前地中海的即期价格最高，涨至$9540/40’GP和$5720/20’GP；达飞跟涨，为$9060/40’GP和$4730/20’GP，两家的大柜价格均在9000美元之上。马士基六月中下旬（6.17-6.23）的大柜运价则上调至$7398/40’GP。综合来看，六月中旬（6.10-6.16）的大柜的价格中枢处于7000美金左右。红海危机下船舶绕行所带来的运力供给不足以及需求上升所造成的影响短期内无法解决，运力将进一步紧张，推导出运价坚挺的趋势。 地缘政治方面，哈马斯方面已经拒绝以色列此前提出的加沙停火和人员交换协议提案。埃及、伊朗将努力恢复两国关系。同时，以色列最大的煤炭供应国哥伦比亚考虑对以色列限供。中东局势变幻莫测，红海危机尚不能解除。 目前市场受地缘政治、港口拥堵等利多消息的刺激，短期盘面有小幅上涨的趋势。并且新增运力无法弥补供应缺口，且港口拥堵短期无法解决，预计未来三至四个月海运运力紧张问题不会有明显缓解，看好远月合约的上行概率加大。 二、行业要闻 1、以色列国防部长加兰特：任何与哈马斯的谈判只能在火力覆盖下进行。(金十数据APP) 2、哈马斯领导人：哈马斯将严肃积极地对待任何基于全面停战和以色列从加沙撤军的协议。(金十数据APP) 3、财联社6月6日电，也门胡塞武装军事发言人叶海亚·萨里阿当地时间5日晚间发表讲话称，胡塞武装在红海和阿拉伯海再次发起了三次针对过往船只的袭击行动。其中两起在红海的行动是针对前往以色列的两艘货轮，另外一起是在阿拉伯海东部，针对美国货船发起的袭击。 4、伊朗阿尔达比勒省检察官当地时间5日表示，伊朗情报部通缉的一名为以色列摩萨德工作的间谍已经在阿尔达比勒省被捕。他表示，该间谍与以色列摩萨德高级官员保持联系，并在伊朗国内收集摩萨德需要的信息。(央视新闻) 5、德国保险巨头MEAG：资本市场几乎不会对本周的欧洲央行预期的降息做出反应，因为降息已经被定价。(金十数据APP) 6、金融界消息，加拿大央行日前宣布降息25个基点至4.75%，成为G7中第一个启动宽松周期的央行。跟随其后，金融市场预计，6月6日晚举行的欧洲央行利率决议最有可能效仿加拿大，进行2019年以来的首次降息。 7、金十数据6月6日讯，荷兰银行分析师预计欧洲央行今日将降息25个基点，但对 此后利率路径保持谨慎态度，欧洲央行7月进一步降息的可能性进一步下降。预计欧洲央行管委会将维持明显的宽松倾向，并暗示降息的时机和幅度将取决于数据。 8、金融界消息，安联首席经济学家LudovicSubran表示，美联储或希望在特朗普可能赢得美国大选之前先行降息。 三、数据概览 1、集运现货价格 表2：上海出口集装箱结算运价指数 2024/05/27 2024/05/27 涨跌 环比（%） 同比（%） SCFIS：欧洲航线（基本港） 3798.68 3368.61 430.07 12.77 320.71 SCFIS：美西航线（基本港） 3240.51 3082.86 157.65 5.11 345.19 数据来源：同花顺iFinD，建信期货研究发展部 上海出口集装箱结算运价指数（单位：点） 数据来源：同花顺iFinD，建信期货研究发展部数据来源：同花顺iFinD，建信期货研究发展部 2、集运指数（欧线）期货行情 集运（欧线）期货主力合约走势（单位：点）集运（欧线）期货次主力合约走势（单位：点） 数据来源：同花顺iFinD，建信期货研究发展部数据来源：同花顺iFinD，建信期货研究发展部 3、航运相关数据走势图 全球集装箱运力（单位：TEU&%）全球集装箱船手持订单（单位：TEU&艘） 数据来源：同花顺iFinD，建信期货研究发展部数据来源：同花顺iFinD，建信期货研究发展部 上海港-欧洲基本港运价（单位：美元/TEU）上海-鹿特丹即期运价（单位：美元/FEU） 数据来源：同花顺iFinD，建信期货研究发展部数据来源：同花顺iFinD，建信期货研究发展部 【建信期货研投中心】宏观金融研究团队021-60635739 有色金属研究团队021-60635734 黑色金属研究团队021-60635736 石油化工研究团队021-60635738 农业产品研究团队021-60635732 量化策略研究团队021-60635726 免责声明： 本报告由建信期货有限责任公司（以下简称本公司）研究发展部撰写。 本研究报告仅供报告阅读者参考。在任何情况下，本报告中的信息或所表述的意见并不构成对任何人的投资建议，本公司不对任何人因使用本报告中的内容所导致的损失负任何责任。 市场有风险，投资需谨慎。本报告是基于本公司认为可靠且已公开的信息，本公司力求但不保证这些信息的准确性和完整性，也不保证文中观点或陈述不会发生任何变更，在不同时期，本公司可发出与本报告所载资料、意见及推测不一致的报告。本报告版权归建信期货所有。未经建信期货书面授权，任何机构或个人不得以翻版、复制、发表、引用或再次分发他人等 任何形式侵犯本公司版权。如征得本公司同意进行引用、刊发的，须在授权范围内使用，并注明出处为“建信期货研究发展部”，且不得对本报告进行任何有悖原意的引用、删节和修改。 【建信期货业务机构】 总部大宗商品业务部 地址：上海市浦东新区银城路99号（建行大厦）5楼电话：021-60635548邮编：200120 深圳分公司 地址：深圳市福田区金田路4028号荣超经贸中心B3211电话：0755-83382269邮编：518038 山东分公司 地址：济南市历下区龙奥北路168号综合营业楼1833-1837室电话：0531-81752761邮编：250014 广东分公司 地址：广州市天河区天河北路233号中信广场3316室电话：020-38909805邮编：510620 北京营业部 地址：北京市宣武门西大街28号大成广场7门501室电话：010-83120360邮编：100031 福清营业部 地址：福清市音西街福清万达广场A1号楼21层2105、2106室电话：0591-86006777/86005193邮编：350300 郑州营业部 地址：郑州市未来大道69号未来大厦2008A电话：0371-65613455邮编：450008 宁波营业部 地址：浙江省宁波市鄞州区宝华街255号0874、0876室电话：0574-83062932邮编：315000 总部专业机构投资者事业部 地址：上海市浦东新区银城路99号（建行大厦）6楼电话：021-60636327邮编：200120 西北分公司 地址：西安市高新区高新路42号金融大厦建行1801室电话：029-88455275邮编：710075 浙江分公司 地址：杭州市上城区五星路188号荣安大厦602-1室电话：0571-87777081邮编：310000 上海浦电路营业部 地址：上海市浦电路438号1306室(电梯16层F单元)电话：021-62528592邮编：200122 上海杨树浦路营业部 地址：上海市虹口杨树浦路248号瑞丰国际大厦811室电话：021-63097527邮编：200082 泉州营业部 地址：泉州市丰泽区丰泽街608号建行大厦14层CB座电话：0595-24669988邮编：362000 厦门营业部 地址：厦门市思明区鹭江道98号建行大厦2908电话：0592-3248888邮编：361000 成都营业部 地址：成都市青羊区提督街88号28层2807号、2808号电话：028-86199726邮编：610020 【建信期货联系方式】 地址：上海市浦东新区银城路99号（建行大厦）5楼 邮编：200120全国客服电话：400-90-95533转5邮箱：khb@ccb.ccbfutures.com网址：http://www.ccbfutures.com