建信期货集运指数日报

行业 集运指数日报 日期 2024年5月10日 研究员：黄雯昕(宏观国债) 021-60635739 huangwenxin@ccb.ccbfutures.com期货从业资格号：F3051589 研究员：何卓乔(宏观贵金属) 18665641296 hezhuoqiao@ccb.ccbfutures.com期货从业资格号：F3008762 研究员：董彬(股指外汇) 021-60635731 dongbin@ccb.ccbfutures.com期货从业资格号：F3054198 宏观金融团队 一、行情回顾与操作建议 表1：集运欧线期货5月9日交易数据汇总 合约前结算价开盘价收盘价结算价涨跌涨跌幅 （%） 成交量持仓量仓差 EC24063113.63165.63486.23341.3372.611.9754937425762462 EC24082831.52900.03162.63056.7331.111.6937595349046216 EC24102292.12330.02503.02446.4210.99.2011674104081209 EC24122142.72144.02250.52239.0107.85.0342743927402 EC25021902.51930.01996.12002.493.64.9228362607411 EC25041769.41776.81848.01850.478.64.441043976145 数据来源：Wind，建信期货研究发展部 承运人 表2：欧线现舱报价 航线价格 ETD ETA $/40'GP $/20'GP EMC 2024/05/18上海 2024/07/10鹿特丹 53 5220 3335 OOCL 2024/05/16上海 2024/07/09鹿特丹 50 5800 3150 HPL-QQ 2024/05/14上海 2024/06/21鹿特丹 38 4100 2150 CMA 2024/05/14上海 2024/06/21鹿特丹 38 5360 2880 ONE 2024/05/19上海 2024/07/13鹿特丹 55 5002 2626 COSCO 2024/05/19上海 2024/06/25鹿特丹 37 4975 2775 MSC 2024/05/18上海 2024/07/04鹿特丹 47 4940 2960 航程（天） 数据来源：GeekRate，建信期货研究发展部 当日行情： 5月9日，主力合约震荡上行，最高点至3509.9点，再次刷新上市以来新高。最终，主力EC2406收于3486.2点，涨幅为11.97%。 基本面方面，达飞今日上调了5月中旬（5.13-5.19）上海--鹿特丹的运价，为 $5360/40’GP和$2880/20’GP，分别上涨$275/40’GP和$125/20’GP。OOCL也公布了同期的报价为，$5800/40’GP和$3150/20’GP。近期仓位依旧偏紧，6月初（6.3-6.9）上海--北欧的运力为16.8万TEU，因此即期价格给与盘面强势支撑，06合约依旧有上行的空间。 地缘政治方面，以军正加大对拉发的军事打击。红海危机尚无解除的可能，亚欧航线的船舶将继续绕行，造成实际运力下降。 因此，从地缘局势和运价提涨的两条逻辑链来看，近月合约短期或将高位震荡。远月合约则需要考虑到新增运力交付到来的影响，随着运力缺口的填补，届时运价将明显 回落。需要注意的是目前期价基本反应了实际运价，如中东没有进一步恶化，未来上涨幅度可能有限。 二、行业要闻 1、以色列外长Katz：以色列将继续作战，直到摧毁哈马斯。(金十数据APP) 2、金十数据5月9日讯，据伊朗学生通讯社报道，伊朗最高领袖的顾问KamalKharrazi表示，如果伊朗的生存受到以色列的威胁，伊朗将不得不改变其核政策，这引起人们对伊朗核武器的担忧。Kharrazi说：“我们并未决定制造核弹，但如果伊朗的生存受到威胁，我们将别无选择，只能改变我们的军事政策。如果犹太复国主义政权（即以色列）攻击我们的核设施，我们的威慑力将发生变化。 3、中新网5月9日电据法新社最新报道，针对美国总统拜登称如果以色列进攻加沙地带南部城市拉法，将停止向其提供某些武器的警告，以色列驻联合国大使吉拉德·埃丹表示，这“非常令人失望”。 4、财联社消息，美联储柯林斯表示，当前货币政策应导致美国经济放缓。 5、财联社消息，欧洲央行管委罗伯特·霍尔兹曼表示，鉴于美联储对美元的巨大影响力，欧洲央行决策者在制定货币政策时必须考虑到美联储的动向。 6、中国远洋海运e刊，今年至今，新造集装箱船交付量超过100万TEU，较历史记录增长了近80%。 三、数据概览 1、集运现货价格 表2：上海出口集装箱结算运价指数 2024/05/06 2024/04/29 涨跌 环比（%） 同比（%） SCFIS：欧洲航线（基本港） 2208.83 2175.94 32.89 1.5 1.34 SCFIS：美西航线（基本港） 1834.42 1811.82 22.6 1.2 0.91 数据来源：同花顺iFinD，建信期货研究发展部 上海出口集装箱结算运价指数（单位：点） 数据来源：同花顺iFinD，建信期货研究发展部数据来源：同花顺iFinD，建信期货研究发展部 2、集运指数（欧线）期货行情 集运指数（欧线）期货主力合约走势（单位：点） 数据来源：同花顺iFinD，建信期货研究发展部 3、航运相关数据走势图 全球集装箱船手持订单（单位：TEU&艘） 数据来源：同花顺iFinD，建信期货研究发展部 全球集装箱运力（单位：TEU&%）上海-鹿特丹即期运价（单位：美元/FEU） 数据来源：同花顺iFinD，建信期货研究发展部数据来源：同花顺iFinD，建信期货研究发展部 【建信期货研投中心】宏观金融研究团队021-60635739 有色金属研究团队021-60635734 黑色金属研究团队021-60635736 石油化工研究团队021-60635738 农业产品研究团队021-60635732 量化策略研究团队021-60635726 免责声明： 本报告由建信期货有限责任公司（以下简称本公司）研究发展部撰写。 本研究报告仅供报告阅读者参考。在任何情况下，本报告中的信息或所表述的意见并不构成对任何人的投资建议，本公司不对任何人因使用本报告中的内容所导致的损失负任何责任。 市场有风险，投资需谨慎。本报告是基于本公司认为可靠且已公开的信息，本公司力求但不保证这些信息的准确性和完整性，也不保证文中观点或陈述不会发生任何变更，在不同时期，本公司可发出与本报告所载资料、意见及推测不一致的报告。本报告版权归建信期货所有。未经建信期货书面授权，任何机构或个人不得以翻版、复制、发表、引用或再次分发他人等 任何形式侵犯本公司版权。如征得本公司同意进行引用、刊发的，须在授权范围内使用，并注明出处为“建信期货研究发展部”，且不得对本报告进行任何有悖原意的引用、删节和修改。 【建信期货业务机构】 总部大宗商品业务部 地址：上海市浦东新区银城路99号（建行大厦）5楼电话：021-60635548邮编：200120 深圳分公司 地址：深圳市福田区金田路4028号荣超经贸中心B3211电话：0755-83382269邮编：518038 山东分公司 地址：济南市历下区龙奥北路168号综合营业楼1833-1837室电话：0531-81752761邮编：250014 广东分公司 地址：广州市天河区天河北路233号中信广场3316室电话：020-38909805邮编：510620 北京营业部 地址：北京市宣武门西大街28号大成广场7门501室电话：010-83120360邮编：100031 福清营业部 地址：福清市音西街福清万达广场A1号楼21层2105、2106室电话：0591-86006777/86005193邮编：350300 郑州营业部 地址：郑州市未来大道69号未来大厦2008A电话：0371-65613455邮编：450008 宁波营业部 地址：浙江省宁波市鄞州区宝华街255号0874、0876室电话：0574-83062932邮编：315000 总部专业机构投资者事业部 地址：上海市浦东新区银城路99号（建行大厦）6楼电话：021-60636327邮编：200120 西北分公司 地址：西安市高新区高新路42号金融大厦建行1801室电话：029-88455275邮编：710075 浙江分公司 地址：杭州市上城区五星路188号荣安大厦602-1室电话：0571-87777081邮编：310000 上海浦电路营业部 地址：上海市浦电路438号1306室(电梯16层F单元)电话：021-62528592邮编：200122 上海杨树浦路营业部 地址：上海市虹口杨树浦路248号瑞丰国际大厦811室电话：021-63097527邮编：200082 泉州营业部 地址：泉州市丰泽区丰泽街608号建行大厦14层CB座电话：0595-24669988邮编：362000 厦门营业部 地址：厦门市思明区鹭江道98号建行大厦2908电话：0592-3248888邮编：361000 成都营业部 地址：成都市青羊区提督街88号28层2807号、2808号电话：028-86199726邮编：610020 【建信期货联系方式】 地址：上海市浦东新区银城路99号（建行大厦）5楼 邮编：200120全国客服电话：400-90-95533转5邮箱：khb@ccb.ccbfutures.com网址：http://www.ccbfutures.com