机构调研策略周报（20240527-20240531）

证券研究报告/投资策略 机构调研策略周报(20240527-20240531) 分析师：褚聪聪 执业登记编号：A0190523050005chucongcong@yd.com.cn 研究助理：程治 执业登记编号：A0190123070008chengzhi@yd.com.cn 沪深300指数走势图 资料来源：Wind，源达信息证券研究所 10% -10% -30% 2023/052023/102024/03 000300.SH 主要内容 机构调研热门公司梳理 近30天机构调研数前二十的热门公司有中控技术、汇川技术和宏华数科等，近7天机构调研数前二十的热门公司有华峰数控、威胜信息和国能日新等。上述公司中机构评级家数大于或等于10家的公司合计有21家，21家公司目前均已发布2023年年报。21家公司中2023年业绩表现较佳的公司有（2023年归母净利润超过2023年Wind一致预期）：中控技术、九号公司、盛美上海、威胜信息等。21家公司中2024年一季度业绩较佳的公司有：中控技术、宏华数科、工业富联、天岳先进、九号公司、南网科技、兆威机电等。 近一月来外资机构调研次数较多的公司有汇川技术、沪电股份和中控技术等。其中和内资机构调研热度重合度高的公司有汇川技术、中控技术、宁波银行、澜起科技和恰恰食品等。 投资建议 建议关注机构调研热度高且业绩表现较佳的公司： 1）中控技术：流程工业智能控制解决方案领域的领军供应商。公司多项智能控制软件均在国内市场市占率保持多年第一。 2）九号公司：智能短交通和服务机器人领域的领先企业。公司在智能服务机器人领域发展多年，与公司智能短交通产品在底层技术上具有一定共通性。3）盛美上海：公司是国内半导体清洗设备领域的领军企业，并拓展电镀、炉 管、涂胶显影和PECVD等设备品类，平台化发展模式雏现。 4）威胜信息：公司是能源物联网领域领先的解决方案提供商，未来有望受益数字电网和双碳节能发展趋势。 5）天岳先进：公司是国内领先的碳化硅衬底生产商，产品已用于电力电子、新能源汽车和轨道交通等领域，在产能扩张和工艺加快成熟下收入有望放量。6）南网科技：公司深耕电力系统技术服务和智能系统，具备深厚技术底蕴和 研发实力。 7）兆威机电：公司深耕微型传动行业，未来有望充分受益汽车电子和MR行业发展机遇。 风险提示 资本市场发生波动的风险、上市公司业绩不达预期的风险。 请阅读最后评级说明和重要声明 目录 一、机构调研热门公司梳理3 二、重点公司机构调研公司摘录5 图表目录 表1：近30天机构调研次数前二十公司排名（2024/04/31-2024/05/31）3 表2：近7天机构调研次数前二十公司排名（2024/05/27-2024/05/31）3 表3：部分业绩存在亮点的公司简介4 表4：近30天外资机构调研次数前十公司排名（2024/04/31-2024/05/31）5 表5：中控技术机构调研公告摘录（2024/05/28）5 表6：九号公司机构调研公告摘录（2024/04/26）7 表7：盛美上海机构调研公告摘录（2024/05/10）9 表8：威胜信息机构调研公告摘录（2024/05/27）12 表9：天岳先进机构调研公告摘录（2024/05/09）13 表10：南网科技机构调研公告摘录（2024/05/23）15 表11：兆威机电机构调研公告摘录（2024/05/29）17 2 一、机构调研热门公司梳理 近30天机构调研数前二十的热门公司有中控技术、汇川技术和宏华数科等，近7天机构调研数前二十的热门公司有华峰数控、威胜信息和国能日新等。上述公司中机构评级家数大于或等于10家的公司合计有21家，21家公司目前均已发布2023年年报。21家公司中2023年业绩表现较佳的公司有（2023年归母净利润超过2023年Wind一致预期）：中控技术、九号公司、盛美上海、威胜信息等。21家公司中2024年一季度业绩较佳的公司有：中控技术、宏华数科、工业富联、天岳先进、九号公司、南网科技、兆威机电等。 表1：近30天机构调研次数前二十公司排名（2024/04/31-2024/05/31） 股票代码 公司名称 机构调研次数 股票代码 公司名称 机构调研次数 688777.SH 中控技术 514 600183.SH 生益科技 191 300124.SZ 汇川技术 294 603300.SH 华铁应急 182 688789.SH 宏华数科 288 300857.SZ 协创数据 178 300866.SZ 安克创新 240 689009.SH 九号公司 176 601138.SH 工业富联 237 300496.SZ 中科创达 175 002970.SZ 锐明技术 236 002027.SZ 分众传媒 170 002142.SZ 宁波银行 221 688200.SH 华峰测控 166 688506.SH 百利天恒-U 220 300459.SZ 汤姆猫 156 300168.SZ 万达信息 213 688082.SH 盛美上海 149 688234.SH 天岳先进 191 688248.SH 南网科技 146 资料来源：Wind，源达信息证券研究所 表2：近7天机构调研次数前二十公司排名（2024/05/27-2024/05/31） 股票代码 公司名称 机构调研次数 股票代码 公司名称 机构调研次数 688200.SH 华峰测控 166 002843.SZ 泰嘉股份 53 688100.SH 威胜信息 119 002001.SZ 新和成 51 301162.SZ 国能日新 70 002867.SZ 周大生 46 688248.SH 南网科技 67 300083.SZ 创世纪 45 002970.SZ 锐明技术 65 688515.SH 裕太微-U 41 002063.SZ 远光软件 64 603636.SH 南威软件 40 300365.SZ 恒华科技 58 003021.SZ 兆威机电 39 301489.SZ 思泉新材 55 002902.SZ 铭普光磁 33 688088.SH 虹软科技 54 301577.SZ 美信科技 33 688273.SH 麦澜德 54 603239.SH 浙江仙通 33 资料来源：Wind，源达信息证券研究所 我们对中控技术、九号公司、盛美上海、威胜信息、天岳先进、南网科技和兆威机电七家公司进行了发展逻辑简单梳理和财务数据整理： 外业务有望成为新的增长点。此外公司即将发布首个用于自身行业的AI大模型， 核心竞争力保持强劲。2024年一季度公司实现营收17.38亿元，同比+20.25%， 归母净利润为1.45亿元，同比+57.39%。 技术 公司是流程工业智能控制解决方案领域的领军供应商。公司多项智能控制软件均 中控在国内市场市占率保持多年第一。公司向中东、东南亚等新兴市场拓展，未来海 简介及财务数据（2023年&2024Q1） 公司 表3：部分业绩存在亮点的公司简介 公司是智能短交通和服务机器人领域的领先企业。公司在智能服务机器人领域发九号展多年，与公司智能短交通产品在底层技术上具有一定共通性。2015年公司在成 公司立机器人研发团队后与英特尔、英伟达陆续合作，并已推出配送、送餐和快递等 服务机器人。2024年一季度公司实现营收25.62亿元，同比+54.18%，归母净利润为1.36亿元，同比+675.34%。 公司是国内半导体清洗设备领域的领军企业。公司已具有兆声波清洗设备、高温单片SPM设备和单片槽式清洗设备等多种清洗设备品类，均达到国际先进水平。 盛美此外公司已拓展电镀、炉管、涂胶显影和PECVD等设备品类，产品进展迅速并逐上海步交付下游客户验证使用。公司平台化发展雏形已经初现，有望充分受益国产半导体设备发展机遇。2024年一季度公司实现营收9.21亿元，同比+49.63%；归 母净利润为0.80亿元，同比-38.76%。 威胜公司是能源物联网领域领先的解决方案提供商。未来在数字电网和双碳节能趋势信息下，公司业务在国内市场有望保持稳健增长并迎来出海市场机遇。2024年一季度 公司是国内领先的碳化硅衬底生产商，产品已广泛用于电力电子、新能源汽车和天岳轨道交通等领域，并与英飞凌、博世等公司签订合作协议，未来产能扩张和工艺先进加快成熟，收入有望放量。2024年一季度公司实现营收4.26亿元，同比 +120.66%，归母净利润为0.46亿元，同比+263.73%。 公司实现营收4.48亿元，同比+5.92%；归母净利润为1.11亿元，同比+21.96%。 公司深耕电力系统技术服务和智能系统，具备深厚技术底蕴和研发实力，并由南南网方电网作为实控人，与南网储能、南网能源等公司协同发展，业绩保持稳健增长。科技2024年一季度公司实现营收5.05亿元，同比增长9.85%，归母净利润为0.42亿 公司深耕微型传动行业，产品主要有微型传动系统、精密零件和精密模具，并对兆威下游各行业具备深厚理解和工艺积累。公司产品应用领域包括汽车电子、MR和机电机器人等，未来有望充分受益下游发展机遇。2024年一季度公司实现营收3.12 亿元，同比增长40.65%，归母净利润为0.55亿元，同比增长96.04%。 元，同比增长38.21%。 资料来源：Wind，源达信息证券研究所 近一月来外资机构调研次数较多的公司有汇川技术、沪电股份和中控技术等。其中和内资机构调研热度重合度高的公司有汇川技术、中控技术、宁波银行、澜起科技和恰恰食品等。 表4：近30天外资机构调研次数前十公司排名（2024/04/31-2024/05/31） 股票代码 公司名称 机构调研次数 股票代码 公司名称 机构调研次数 300124.SZ 汇川技术 16 300470.SZ 中密控股 4 002463.SZ 沪电股份 8 688008.SH 澜起科技 4 688777.SH 中控技术 8 688686.SH 奥普特 4 002142.SZ 宁波银行 5 002557.SZ 洽洽食品 3 688521.SH 芯原股份 5 002372.SZ 伟星新材 3 资料来源：Wind，源达信息证券研究所 二、重点公司机构调研公司摘录 在上述梳理出的值得关注的重点公司中，我们摘录了其近期披露的部分机构调研公告信息供大家参考： 表5：中控技术机构调研公告摘录（2024/05/28） 股票代码 公司名称 公告时间 688777.SH 中控技术 2024/05/28 公告内容摘录： Q、请介绍一下中控技术的全球化布局以及海外业务情况。 A、中控技术坚定不移地推进国际化战略，海外业务近年来已经实现了显著增长。中控着力部署东南亚、中东、中亚、欧洲、美洲、日本等地区，在新加坡、沙特阿拉伯、哈萨克斯坦等国家设立子公司，与沙特阿美（SaudiAramco）、壳牌（Shell）、埃克森美孚 （ExxonMobil）、英国石油公司（BP）、巴斯夫（BASF）、马来西亚Petronas、泰国EGAT、印尼SinarMas等企业建立了良好的合作关系，获得了全球化高端客户认可，并通过海外并购、设立海外研发中心、运营中心等方式，全面提升中控国际化步伐。2023年，公司中标沙特阿美控股企业、全球最大单体船厂沙特国际海事工业（IMI）数字化标杆项目，赋能客户数字化、智能化建设，并以此为契机与沙特阿美和IMI展开全方位深度合作；此外，公司还取得了科威特石油公司以及马来西亚国家石油公司控制系统及仪器仪表项目、Indorama集团数字化管理项目、亚洲最大纸业集团印度尼西亚金光纸业智能化工业软件项目、新加坡丰益国际集团数字化项目等海外高端项目突破。2023年4月，公司成功发行GDR并在瑞士证券交易所挂牌上市，标志着公司打开了国际融资渠道，公司全球化战略进入全新阶段。目前公司正在积极寻求全球行业高端产品及技术供应商合作落地，不断拓展国际化生态圈及全球化布局运营