计算机行业周报：微软推出COPILOT+PC，“主动式AI”或将开启个人电脑新时代

微软推出COPILOT+PC，开启个人电脑新时代

行业背景与市场表现：

• 分析师观点：推荐（维持）计算机行业的投资策略。
• 行业相对表现：
  • 近期计算机行业（申万分类）表现不佳，1个月、3个月、12个月累计跌幅分别为-5.5%、-8.1%、-28.5%。
  • 对比沪深300指数，同期跌幅为0.5%、4.3%、-6.5%，显示计算机行业相对弱势。

关键事件与产品发布：

• 微软COPILOT+PC：集成GPT 4o模型，支持生成式AI Copilot功能，配备AI硬件和自研AI GPU Cobalt，提供强大的本地处理能力。
• LUNAR LAKE平台：英特尔发布新一代客户端处理器，算力突破100 TOPS，预计于2024年第三季度为多款新笔记本电脑提供AI性能优化。

AI应用与技术创新：

• 微软Windows 11 Copilot+PC：内置GPT模型，实现AI智能体的突破性发展，提供多线程性能提升、长时间视频播放与网页浏览功能。
• AI应用动态：包括图片编辑、搜索功能、系统级AI功能等，展示了AI在个人电脑上的广泛应用。

投资建议与关注点：

• 推荐：关注具备AI算力、算法优化和人机交互创新优势的企业。
• 重点关注：
  • 科大讯飞（002230.SZ）：AI领域的龙头厂商。
  • 金桥信息（603918.SH）：有望迎来需求爆发的AI应用领域。

风险提示：

• 技术迭代：底层技术进展可能不达预期。
• 政策风险：监管及版权问题可能影响业务。
• 应用落地：AI应用的实际效果可能存在不确定性。
• 业绩风险：推荐公司业绩可能低于预期。

结论：

微软通过COPILOT+PC的发布，以及英特尔LUNAR LAKE平台的算力提升，展示了个人电脑行业向“主动式AI”时代迈进的重要步伐。这不仅提升了硬件性能，而且在软件层面引入了更加智能的交互体验，预示着AI在个人电脑领域的应用将迎来革命性的变化。投资建议关注拥有AI核心技术的企业，尤其是那些在算力、算法优化以及人机交互创新方面具有优势的公司。同时，投资者需要注意技术迭代、政策风险、应用落地效果以及业绩预期的风险。