港股早晨快讯

港股早晨快訊 2023年11月29日星期三 市場回顧 恒指高開低收：恒指周二(28日)高開16點，報17,541點，已為全日高位所在，之後大市升勢不保，最多倒跌221點，低見17,303點。恒指收跌170點或1.0%，報17,354點。大市全日成交950億元。 美股向上金價續升：美股三大指數升0.1%至0.3%。歐股個別發展，德股升0.2%，法英股市下跌。美滙指數續向下，現貨金價再創半年高。 中港股市短期展望 恒指待破100天線：內地經濟第二季起復甦動能持續轉弱，10月零售及工業相關高頻數據初步見底回穩，但持續性有待觀察。儘管穩內房政策頻出，但銷售、投資未見明顯改善，違約事件時有發生，導致投資者信心偏弱。後續關注三中全會以尋求政策去向。市場觀望內地政策效用，上證指數料於3,000點附近拉鋸。市場憧憬債息見頂，大市氣氛改善，恒指短期 阻力參考100天線(約18,200點)，支持參考10月低位16,880點。 短期看好板塊 生物科技股：憧憬債息見頂，減肥藥收入前景亮麗 手機設備股：蘋果、華為高端型號熱銷，憧憬行業逐步見底今日市場焦點 美國聯儲局褐皮書、第三季GDP、個人消費；紐西蘭央行議息結果；嗶哩嗶哩(9626)、知乎(2390)、醫渡科技(2158)、六福(0590)等業績； 宏觀焦點 潘功勝關注經濟結構調整，培育新增長點，地方債務問題得到紓緩；財政部12月香港發100億元人民幣國債； 香港擬2024年第一季開始交易10年期國債期貨合約；特斯拉中國允更多其他品牌汽車用其充電網絡； 企業消息 美團(3690)第三季經調整盈利勝預期，擬回購最多10億美元股份；拼多多第三季經調整淨利潤增長37%，勝預期； 阿里健康(0241)半年純利升1.7倍，將購阿里媽媽醫療獨家經營權；歐舒丹(0973)中期盈利跌45%；大家樂集團(0341)中期溢利升84%；中集車輛(1839)擬提H股回購要約及退市； 港股模擬組合最新策略 候低吸納藥明康德(2359)、聯想集團(0992)、名創優品(9896)及小米集團(1810)； 外圍市況展望 聯儲局11月一如預期息口不變，符合預期，主席鮑威爾表示，目前並沒有考慮或討論減息。根據9月的點陣圖顯示2023年底聯邦基金利率預期中值維持在5.6厘，並預期2024年底中值為5.1厘，高於6月預料的4.6厘，反映聯儲局估計今年仍有一次加息0.25厘的機會，2024年將減息兩次共0.5厘，減幅低過6月時預期的1厘。當局調高今年經濟預測，並調低失業率預測。另外，主席鮑威爾指出中性利率很可能已有所提高，且高於當前經濟預測中對長期政策利率2.5%的預測。雖然市場預期12月將維持利率不變，但預期首次減息將延後至2024年中。美國10月CPI及核心CPI 各國指數收市價變動%年初至今% 恒生 17,354 -0.98 -12.27 恒生國企 5,957 -1.13 -11.15 恒生AH股溢價 147.14 0.84 6.32 恒生科技指數 4,000 -0.77 -3.11 上證綜合 3,039 0.23 -1.64 上海科創板 872 0.45 -9.17 MSCI中國 57.91 0.00 -10.18 金龍中國指數 6,542 -0.33 -2.41 日經225 33,408 -0.12 27.72 道瓊斯 35,417 0.24 6.85 標普500 4,555 0.10 18.63 納斯特克 14,282 0.29 36.45 Russell2000 1,793 -0.46 1.79 德國DAX 15,993 0.16 14.86 法國巴黎CAC 7,250 -0.21 11.99 英國富時100 7,455 -0.07 0.05 波羅的海 2,259 7.47 49.11 VIX指數 12.69 0.00 -41.44 商品 CRB商品指數 收市價 270.48 變動% -0.56 年初至今 -1.47 紐約期油 76.41 2.07 -4.51 黃金 2,040.97 1.33 12.10 銅 8,364.00 -0.77 1.21 外匯 美匯指數 收市價 102.746 變動% -0.44 年初至今 -0.75 美元兌日圓 147.48 -0.81 -10.83 歐元兌美元 1.0993 0.36 2.77 英鎊兌美元 1.2694 0.53 5.16 美元兌CNH 7.1326 -0.37 -2.89 % % 3個月Hibor 5.708 1.17 14.79 3個月Shibor 2.462 0.02 2.00 3個月Libor 5.648 0.12 18.62 十年美國國債 4.321 -1.50 11.41 ADR 騰訊控股 收市價 41.26 變動% -0.22 較香港 0.65 美團 24.80 -10.76 -6.14 京東集團 28.16 -0.64 1.36 阿里巴巴 76.74 -1.02 0.59 百度 119.63 -3.52 -2.84 嗶哩嗶哩 13.34 -2.56 -0.28 利率收市價變動%年初至今% % 匯豐控股38.59-0.050.88 回落超預期，顯示改善通脹方面取得進展，短期或拉動債息回落，現貨 金價回升，惟美國經濟稍有降溫但尚有韌性，減息門檻甚高。 趙晞文hayman.chiu@cinda.com.hk 李芷瑩edith.li@cinda.com.hk 陳樂怡tracy.chan@cinda.com.hk 資料來源：彭博 潘功勝稱關注經濟結構調整，培育新增長點：中國人民銀行行長潘功勝表示，人行將繼續實施穩健的貨幣政策，支持實體經濟發展。必須更加關注經濟結構調整，培育新的增長點；相信2024年及以後中國經濟將保持健康、可持續增長。潘功勝在香港金管局-國際結算銀行高級別會議上發表講話，稱中國經濟的傳統增長模式過度依賴基礎設施和房地產投資，也許短期內能實現更高增速，但也會固化結構性矛盾，損害增長的可持續性。高質量和可持續發展更加重要，必須更加關注經濟結構調整，培育新的增長點。他還表示，中國PMI(採購經理指數)也出現了一些積極變化；製造業PMI持續改善，5月以來總體呈上升趨勢。服務業PMI今年以來一直處於擴張區間。潘功勝認為，展望未來，中國擁有創新能力強、市場廣闊、基礎設施完善、產業鏈完整以及人力資源豐富且質量高等優勢，加上前期出台的一系列政策效應逐步顯現，相信2024年及以後中國經濟將保持健康、可持續增長。他稱，人行將繼續踐行多邊主義，展現大國央行擔當。加強國際宏觀經濟政策對話與協調，共同促進全球經濟增長，維護金融穩定；堅定推進全球金融治理改革，推動完善國際貨幣基金組織的治理結構和代表性，構建公正高效的全球金融治理格局；與全球各國共同維護全球產業鏈、供應鏈穩定暢通，推動經濟全球化朝著更加開放、包容、平衡、共贏的方向發展。 潘功勝稱已見地方債務問題得到紓緩：人民銀行行長潘功勝表示，個別地方政府因為經濟轉型，財政收入減少，令到債務問題突顯，已要求地方政府賣出資產減債，亦有其他財政支援，已經見到地方債務問題得到紓緩。內地另一個面對債務問題的為房地產板塊，潘功勝指出，主要因為內地經濟轉型，房地產需求出現變化，直言改革會帶來陣痛，但對長期經濟穩定有幫助，政府已經鼓勵銀行下調按揭利率，減低首期要求，個別地區的限購政策亦已放寬，他引述標普報告表示，內地房地產市場已見底，監管部門會繼續監察潛在的溢出風險，至今，按揭和房地產商的不良貸款率仍在偏低水平，風險可控。潘功勝重申，香港作為內地和海外的投融資橋樑，人行會繼續支持香港發展離岸人民幣中心，亦會繼續擴闊互聯互通覆蓋範圍，推動香港鞏固金融中心地位。 財政部12月香港發100億元人民幣國債：中國財政部公布，將於12月12日在香港特別行政區發行2023年第四期人民幣國債，發行規模為100億元，具體發行安排將在香港金融管理局債務工具中央結算系統(CMU)公布。 香港擬2024年第一季開始交易10年期國債期貨合約：港交所旗下的期貨交易所稱，若獲監管機構批准及市場已經準備就緒，10年期中國財政部國債期貨合約擬於2024年第一季開始交易。作為離岸市場唯一的中國政府債券期貨合約，國債期貨合約旨在滿足離岸投資者日益增加的利率風險管理及交易需求。根據合約細則草案，合約的相關債券為境內發行的10年期中國財政部國債，3厘年度票面息率，每年付息兩次；合約金額為50萬元人民幣，合約月份為最近期的兩個季月(即3月、6月、9月及12月)，持倉限額為40000張，大額未平倉合約為2500張。香港證監會上周宣布擬推出中國國債期貨合約，而港交所正在進行準備工作，包括建議修改相關規則，待監管機構批准後，盡快公布推出日期和更多細節。證監會稱，在香港推出國債期貨，得到了中央政府和內地相關監管機構的大力支持，其能為境外機構投資者提供重要的風險管理工具，便利他們進一步參與境內國債市場，從而促進國債市場的健康發展。 差估署10月樓價指數跌2%，創逾6年半低：香港樓價指數連跌6個月，創逾6年半低。差餉物業估價署數據顯示，10月全港私人住宅樓價指數降至321.4，按月下跌2.16%，按年跌8.22%。中小型單位(100平方米以下)售價指數按月跌2.15%；較大面積單位(100平方米或以上)售價指數按月跌1.95%。當中，A類物業(40平方米以下)售價指數按月跌2.23%；B類物業(40至69.9平方米)按月跌2.09%；C類物業(70至99.9平方米)按月跌2.32%；D類物業(100至 159.9平方米)按月跌2.12%；E類物業(160平方米或以上)按月跌1.14%。租金指數方面，10月私人住宅租金指數升至186.3，按月升0.32%，連升9個月；按年升4.66%。首10個月，私人住宅樓價指數跌3.97%；租金指數升6.15%。 特斯拉中國允更多其他品牌汽車用其充電網絡：特斯拉中國表示，特斯拉充電網絡再開放，更多非特斯拉車輛也能使用特斯拉充電網絡充電，使用場景包括家庭充電、目的地充電和超級充電；可以使用的車型包括寶馬i3、iX、iX3，平治的EQC以及比亞迪的漢EV、唐EV等。特斯拉稱，截至11月，特斯拉已在中國大陸地區建成1800多座超級充電站(已開放350多座)，700多座目的地充電站(已開放250多座)，家庭充電、移動便攜充電器也均支持非特斯拉車輛充電。周二(28日)稍早，特斯拉中國稱MODELY長續航版售價提升至30.64萬元(人民幣．下同)，此前價格為30.44萬元，漲價幅度為2000元。 沃勒指聯儲局貨幣政策良好,通脹達標信心增強：美國聯儲局理事沃勒(ChristopherWaller)表示，越來越相信聯邦公開市場委員會(FOMC)實施的貨幣政策狀況良好，足以令通脹逐步回落至2%的局方目標。沃勒指出，雖然近期美國債息回軟，但整體而言金融條件仍然偏向收緊，經濟增長正在放緩，這對聯儲局對抗高通脹形成支持，有更多證據顯示，壓抑通脹的工作將繼續取得進展，勞動力市場正在降溫，但仍然「相當緊張」。沃勒說，如果不遭受重大衝擊，美國經濟相信可以軟着陸，同時不擔心商業物業市場疲軟，會引發經濟衰退這種風險。沃勒強調，由於現時通脹仍然過高，未來經濟活動的步伐仍然存在很大不確定性，因此無法肯定地說，聯儲局當前是否已經採取足夠的貨幣政策緊縮行動。由於對預期有不同看法，聯儲局與市場出現脫節。 企業消息 美團(3690)第三季經調整盈利升62%勝預期，擬回購最多10億美元股份：美團公布，截至9月底止第三季，股東應佔盈利35.93億元(人民幣‧下同)，按年增1.95倍。經調整盈利57.27億元，按年增長62.41%。期內，總收入764.67億元，按年增長22.11%。核心本地商業分部的收入按年增長24.5%至577億元。經營溢利按年增長8.3%至101億元，經營利潤率為17.5%。餐飲外賣經營溢利的穩健增長被到店、酒店及旅遊業務經營溢利的按年下降所部分抵消。第三季即時配送交易筆數按年增