港股早晨快讯

港股早晨快訊 2023年12月21日星期四 市場回顧 恒指受制20天線：恒指周三(20日)高開142點，其後高見16,741點，最多升236點，逼近20天線(16,754點)。恒指收報16,613點，升109點。大市成交900億元。 美股獲利回吐：美股獲利回吐，三大指數跌逾1%。美國10年期債息跌穿3.9厘。 中港股市短期展望 恒指守裂口底16,138點：內地經濟第二季起復甦動能持續轉弱，10月零售及工業相關高頻數據初步見底回穩，但持續性有待觀察。儘管穩內房政策頻出，但銷售、投資未見明顯改善，違約事件時有發生，導致投資者信心偏弱。中央經濟工作會議內容顯示2024年重點工作為促改革、防風險， 會後市場反應平淡，上證指數料於3,000點附近拉鋸。聯儲局轉鴿，有利風險資產；惟受制於內地經濟弱復甦，加上外資持續流出，料恒指弱勢未改，守2022年11月上升裂口底16,138點。 短期看好板塊 防守性股份：債息回落，市況波動，防守性股份秤先 黃金相關股份：憧憬美國加息周期結束，利好金價今日市場焦點 美國第三季GDP；宏觀焦點 人行：12月LPR維持不變符預期； 哈克︰儲局應該減息但不是馬上進行；英國11月CPI超預期放緩至兩年低點； 據報逾百艘貨櫃船因紅海航行安全問題繞道；企業消息 據報龍湖(0960)提前償還20億銀團貸款153億債務將全部還清； 市傳擬出售盒馬等一系列資本規劃阿里巴巴(9988)稱消息不實已作投訴； 港交所(0388)：今年64新股上市集資409億；港股模擬組合最新策略 候低吸納金沙中國(1928)、XL二南方科指(7226)、舜宇光學(2382)、瑞聲科技(2018)、名創優品(9896)； 外圍市況展望 聯儲局12月一如預期維持息口不變，符合預期。主席鮑威爾表示，已開始討論減息，核心通脹取進展。12月點陣圖顯示，多數官員預計2024年將至少降息75個基點，降息幅度多於9月預測，年底中位數預估值為4.6厘。展望2024年，經濟增長預測為1.4%，略低於9月時預測，失業率預測為4.1%，與先前預測不變，核心PCE增長預測為2.4%，均低於先前預期，反映當局預計步向軟著陸的情景。12月會議發出明確鴿派訊號，加息周期基本上完結，利率峰值料已見頂，2024年減息周期即將來臨，但需留意減息時間點及觸發原因，實為預防性減息，抑或出現風險事件。預計債息中線回落，利好金價向上。 趙晞文hayman.chiu@cinda.com.hk 李芷瑩edith.li@cinda.com.hk 陳樂怡tracy.chan@cinda.com.hk 各國指數收市價變動%年初至今% 恒生 16,614 0.66 -16.01 恒生國企 5,613 0.36 -16.29 恒生AH股溢價 149.19 -0.49 7.80 恒生科技指數 3,727 0.51 -9.74 上證綜合 2,902 -1.03 -6.06 上海科創板 836 -1.20 -12.94 MSCI中國 54.85 -0.16 -14.92 金龍中國指數 6,127 -3.08 -8.60 日經225 33,676 1.37 27.46 道瓊斯 37,082 -1.27 11.87 標普500 4,698 -1.47 22.37 納斯特克 14,778 -1.50 41.19 Russell2000 1,983 -1.89 12.58 德國DAX 16,733 -0.07 20.18 法國巴黎CAC 7,583 0.12 17.14 英國富時100 7,716 1.02 3.54 波羅的海 2,219 -3.02 46.47 VIX指數 13.67 9.10 -36.92 商品 CRB商品指數 收市價 267.70 變動% 0.68 年初至今 -4.09 紐約期油 74.22 1.06 -7.53 黃金 2,031.39 -0.44 11.50 銅 8,593.50 1.31 2.51 外滙 美滙指數 收市價 102.41 變動% 0.24 年初至今 -1.08 美元兌日圓 143.57 -0.19 -8.61 歐元兌美元 1.0942 -0.36 2.27 英鎊兌美元 1.2639 -0.73 4.63 美元兌CNH 7.1507 0.42 -3.17 利率 3個月Hibor 收市價 5.383 變動% 0.78 年初至今 7.56 3個月Shibor 2.599 0.12 7.71 3個月Libor 5.632 0.11 18.23 十年美國國債 3.847 -2.13 -0.71 % % % ADR收市價變動%較香港% 騰訊控股 39.45 -2.25 -1.97 美團 19.60 -4.85 -2.90 京東集團 26.43 -4.24 -2.76 阿里巴巴 73.35 -1.40 -1.33 百度 111.23 -2.96 -1.85 嗶哩嗶哩 11.00 -6.70 -4.31 滙豐控股 39.09 -0.79 -0.26 資料來源：彭博 宏觀焦點 人行：12月LPR維持不變1年期貸款LPR為3.45厘：內地12月貸款市場報價利率(LPR)維持不變。人行公布12月 LPR顯示，一年期LPR維持3.45厘，5年期以上LPR維持4.2厘。 工信部：三家基礎電信企業新興業務收入按年增兩成：工業和信息化部公布數據顯示，首十一個月，三家基礎電信企業積極發展IPTV(網絡電視)、互聯網數據中心、大數據、雲計算及物聯網等新興業務，共完成業務收入3,326億元人民幣(下同)，按年增長20.1%，在電信業務收入中佔比為21.4%，拉動電信業務收入增長3.8個百分點。其中，雲計算和大數據收入按年增速分別達39.7%和43.3%，物聯網業務收入按年增長22.7%。 工信部：11月末5G用戶達7.7億戶5G基站總數328.2萬個：工業和信息化部公布數據顯示，截至11月末，三家基礎電信企業的移動電話用戶總數達17.26億戶，比上年末淨增4,269萬戶。其中，5G移動電話用戶達7.71億戶，比上年末淨增2.1億戶，佔移動電話用戶的44.7%，佔比較上年末提高11.4個百分點。5G基站總數達328.2萬個，佔移動基站總數的28.5%。 內地試推保障房售予基層利用依法收回土地避免閒置浪費：早前中央經濟工作會議強調，要加快推進保障性住房建設、「平急兩用」公共基礎設施建設、城中村改造等「三大工程」。官媒新華社昨日發布了住房城鄉建設部相關司局負責人的訪問，住建部負責人表示，部分城市個別區域已出現供應過剩，故可充分利用依法收回的已批未建土地、司法處置的住房和土地等，建設籌集配售型保障性住房，避免閒置浪費；同時，涉及土地、財稅、金融等配套政策已陸續出台。據報道，國家開發銀行近日在福州落地全國首筆配售型保障性住房貸款，新一輪保障性住房規劃建設啟動。住建部負責人稱，目前保障性住房建設相對滯後，在住房供應中佔比偏低，特別是在一二線大城市，由於房價高，部分工薪收入群體買不起商品住房，故有需要啟動新一輪保障性住房規劃建設。 商務部：支持符合條件數字化平台上市和發債：國家商務部等12部門發布關於加快生活服務數字化賦能指導意見》，圍繞五方面提出19項具體任務舉措，將進一步推動提升商貿服務、交通運輸、文化旅遊、教育及醫療健康等領域數字化水平，加強生活服務數字化基礎設施建設，打造數字生活服務社區和街區，建立生活服務數字化標準體系，培育生活服務數字化平台、品牌，加強數字化技術運用、數字化金融支撐和數字化人才培育，以數字化驅動生活服務業向高品質和多樣化升級，更好滿足人民日益增長的美好生活需要。意見提出，支持北斗定位導航、5G、雲計算、大數據、區塊鏈、人工智能、虛擬實境、物聯網等技術在生活服務行業落地應用。支持符合條件的數字化平台、骨幹企業上市、掛牌和發行債券，鼓勵銀行業金融機構為生活性服務業中小微企業數字化轉型提供信貸支持，使資金更多流向中小微企業及個體工商戶。 港四方向提升航運中心地位政府發表行動綱領研推稅務寬減：特區政府昨天發表《海運及港口發展策略行動綱領》，提出四大發展方向、十大策略及32項具體行動措施，全方位提升香港國際航運中心地位，重點打造香港成為綠色港口，增強港口競爭力、發展高增值海運服務、加強宣傳香港海運品牌及對海運港口局的支援。當局將在明年起研究，對大宗商品貿易在內的重點海運領域，推行稅務寬減優惠，並會檢討現行稅務寬減措施，研究引入新稅務扣減安排，取代船舶租賃稅制下20%的寬減稅基優惠。行動綱領亦包括把香港打造成綠色港口、推動航運智能化、積極爭取新貨源、研究增加稅務寬減、優化船舶註冊處等。在打造綠色港口方面，當局研究為本地船舶及遠洋船提供綠色甲醇和其他潔淨能源加注的可能性；同時促進智慧港口發展，研究構建聯通機場、港口和其他物流的訊息平台，以及港口社區系統營運安排，又會檢討遠洋船與內河船繳付港口設施，及許可證的費用。對於加強本地人才培訓，會與大灣區海事學術機構交流，建聯合培育的機制平台，並檢討「海運及空運人才培訓基金」的資助數量和金額。 機場航班起降達疫前八成：香港機場管理局表示，現時每日處理超過960班航班，達到疫情前的八成，預期最快到明年底，可以恢復疫情前水平。機管局稱，目前每日處理約15萬人次旅客，大概是疫情前的七成半，預料聖誕新年長假期期間，每日將處理過千航班，單日客運量逾16萬人次。其中最繁忙的航點是台北，每日平均航班達到70班，其次的兩個繁忙航點是中國上海和泰國曼谷，分別每日約50班。輸入勞工計劃方面，機管局已分兩年申請6300名外勞，首階段佔2800個配額，現已聘用過千人，預期未來數月會陸續到港。 儲局線人:鮑威爾突「放鴿」市場一頭霧水：有「聯儲局線人」之稱的《華爾街日報》記者NickTimiraos周三撰文指出，聯儲局主席鮑威爾早前突然「放鴿」，明確提出局方已經開始討論減息，但多位地區聯儲總裁在其後數日內，都嘗試向市場傳遞「鷹派」論調，聯儲局的真實態度曖昧不明，市場也感到一頭霧水。過去一年裡，鮑威爾口風始終十分緊密，擺出一副要和通脹進行曠日持久搏鬥的樣子。然而，隨着美國通脹持續走低，聯儲局上周在今年內最後一次政策會議上態度顯著軟化，鮑威爾甚至明確提出「已經開始討論降息」，消息刺激美股、債市和商品市場狂歡式上漲。 哈克︰儲局應該減息但不是馬上進行：費城聯儲銀行行長哈克(PatrickHarker)表示，聯儲局應該開始減息，指開始下調利率很重要，但不必做得太快，不會立刻馬上減息。相對其他儲局官員，哈克在為市場明年初減息預期降溫方面旳語氣較為溫和。哈克表示，應該先維持利率不變，然後再開始下調利率。不過，他沒有具體說明儲局何時開始降息，以及明年預期減息次數。他又認為，鑒於經濟數據的滯後性，經濟放緩的速度似乎比政府數據顯示的更快。他並指出企業目前面臨的最大挑戰，是資本成本。 美20年期美債拍賣慘淡：週三，美國財政部續發130億美元20年期國債。節假日臨近的清淡外加20年期美債的市場需求本來就遠不如10年期和30年期國債，20年期美債的拍賣被認為是對債券市場的重大考驗。從最新結果來看，本次拍賣頗為慘澹。本次20年期美債拍賣的得標利率為4.213%，較上次11月20日的4.780%有明顯下降，創下今年7月以來的新低。此前10月19日的20年期美債拍賣以5.245%的利率創下歷史新高。不過，得標利率4.213%，高於預發行利率4.198%，尾部利差為1.5個基點，這是自8月以來首次出現體現需求疲軟的“尾部”，本次尾部的幅度也是自2022年10月以來的最大。 美國11月成屋銷售意外增加，房價同比漲4%，房貸利率創6月以來新低：美國11月成屋銷售年化意外增至382萬戶，脫離最近13年最低。11月售出房屋的中位價38.76萬美元，比去年11月上漲4%。抵押貸款銀行家協會同日資料顯示，截至12月15日當周，30年期固定按揭貸款的合同利率下降24個基點，至6.83%，創今年6月以來最低。分析