港股早晨快讯

港股早晨快訊 2023年12月1日星期五 市場回顧 恒指重上17,000點：恒指周四(30日)最多跌130點，低見16,863點，創去年12月以來新低，之後最多倒升74點，高見17,068點。恒指收升49點或0.29%，報17,042點。MSCI換馬，成交達1,391億元。 美股個別發展：美股周四(30日)個別發展，道指升1.5%，標指轉升0.4%，納指回吐0.2%。OPEC+減產力度遜預期，紐約期油跌2.4%。 中港股市短期展望 恒指待破100天線：內地經濟第二季起復甦動能持續轉弱，10月零售及工業相關高頻數據初步見底回穩，但持續性有待觀察。儘管穩內房政策頻出，但銷售、投資未見明顯改善，違約事件時有發生，導致投資者信心偏弱。後續關注三中全會以尋求政策去向。市場觀望內地政策效用，上證指數料於3,000點附近拉鋸。市場憧憬債息見頂，大市氣氛改善，恒指短期 阻力參考100天線(約18,200點)，支持參考10月低位16,880點。 短期看好板塊 生物科技股：憧憬債息見頂，減肥藥收入前景亮麗 手機設備股：蘋果、華為高端型號熱銷，憧憬行業逐步見底今日市場焦點 中國11月財新製造業PMI；美、歐等地製造業PMI；澳門11月賭場；宏觀焦點 習近平強調推動長三角一體化發展取得新重大突破； 中國11月製造業PMI降至49.4，非製造業PMI降至50.2，均遜預期；內地首10月國企利潤增7.1%；中證監等推動證券期貨業標準化；港交所就惡劣天氣開市展開諮詢；香港10月零售額升5.6%遜預期； 美國10月PCE低於預期，核心PCE符合預期；OPEC+同意額外減產；企業消息 晶泰科技擬港主板上市；吉利汽車(0175)極氪據報暫緩美國上市；石藥集團(1093)首三季盈利升1%；醫思健康(2138)中期溢利跌92%；遠洋集團(3377)傳與中國信達(1359)商資金支持； 港股模擬組合最新策略 已於11月30日買入藥明康德(2359)； 將於12月1日沽出港交所(0388)，並買入名創優品(9896)； 候低吸納聯想集團(0992)、小米集團(1810)、FL二南方恒指(7200)及金沙中國(1928)； 外圍市況展望 聯儲局11月一如預期息口不變，符合預期，主席鮑威爾表示，目前並沒有考慮或討論減息。根據9月的點陣圖顯示2023年底聯邦基金利率預期中值維持在5.6厘，並預期2024年底中值為5.1厘，高於6月預料的4.6厘，反映聯儲局估計今年仍有一次加息0.25厘的機會，2024年將減息兩次共0.5厘，減幅低過6月時預期的1厘。當局調高今年經濟預測，並調低失業率預測。不過，隨著美國經濟降溫，通脹循序放緩，市場相信加息周期已經結束，預期12月將維持利率不變，並預期首次減息有望提前至2024年上半年。美國10月CPI、核心CPI及PCE回落超預期，核心PCE亦繼續 各國指數收市價變動%年初至今% 恒生 17,043 0.29 -13.84 恒生國企 5,858 0.66 -12.64 恒生AH股溢價 148.95 0.00 7.63 恒生科技指數 3,900 -0.27 -5.55 上證綜合 3,030 0.26 -1.93 上海科創板 866 0.42 -9.82 MSCI中國 57.43 0.84 -10.92 金龍中國指數 6,463 0.08 -3.59 日經225 33,321 0.00 28.33 道瓊斯 35,951 1.47 8.46 標普500 4,568 0.38 18.97 納斯特克 14,226 -0.23 35.92 Russell2000 1,809 0.29 2.71 德國DAX 16,215 0.30 16.46 法國巴黎CAC 7,311 0.59 12.93 英國富時100 7,454 0.41 0.03 波羅的海 2,696 12.76 77.95 VIX指數 12.92 -0.46 -40.38 商品收市價 CRB商品指數275.44 變動% 0.65 年初至今 -1.48 紐約期油 75.96 -2.44 -5.64 黃金 2,036.41 -0.38 11.92 銅 8,415.50 -0.68 1.10 % 美匯指數 103.50 0.71 -0.02 美元兌日圓 148.20 0.65 -11.31 歐元兌美元 1.0888 -0.74 1.80 英鎊兌美元 1.2624 -0.56 4.60 美元兌CNH 7.1459 0.04 -3.09 利率 3個月Hibor 收市價 5.731 變動% -0.02 年初至今 12.36 3個月Shibor 2.467 0.15 2.42 3個月Libor 5.650 -0.09 18.28 十年美國國債 4.326 1.67 11.21 ADR 騰訊控股 收市價 41.62 變動% 2.36 較香港% -0.59 美團 23.16 0.04 -0.17 京東集團 27.43 -0.04 0.39 阿里巴巴 74.88 0.28 0.49 百度 118.66 0.53 -0.22 嗶哩嗶哩 11.33 -4.47 -1.57 外匯收市價變動%年初至今% % 匯豐控股38.431.051.40 放緩，顯示改善通脹方面取得進展，短期或拉動債息回落，現貨金價回 升，惟美國經濟稍有降溫但尚有韌性，減息門檻甚高。 趙晞文hayman.chiu@cinda.com.hk 李芷瑩edith.li@cinda.com.hk 陳樂怡tracy.chan@cinda.com.hk 資料來源：彭博 宏觀焦點 習近平強調推動長三角一體化發展取得新重大突破：央視新聞報道，國家主席習近平主持召開深入推進長三角一體化發展座談會，總理李強、中央書記處書記蔡奇出席。習近平強調，推動長三角一體化發展取得新的重大突破，在中國式現代化中更好發揮引領示範作用。 人行逆回購6630億元人民幣，利率持平於1.8厘：人民銀行公布，為維護月底流動性平穩，周四(30日)開展6630億元(人民幣‧下同)7天期逆回購操作，利率仍持平於1.8厘。據此計算，公開市場單日轉為淨投放1440億元。據路透統計，本周共有約2.17萬億元逆回購到期，為逐日遞增，其中周四到期5190億元。 中國11月製造業PMI降至49.4，遜預期：中國製造業活動持續收縮，國家統計局公布，11月官方製造業採購經理指數(PMI)降至49.4，比上月下降0.1個百分點，遜於市場預期的49.8。從企業規模看，大型企業PMI降至50.5，比上月下降0.2個百分點，繼續高於臨界點；中型企業PMI為48.8，比上月升0.1個百分點，低於臨界點；小型企業PMI降至47.8，比上月下降0.1個百分點，低於臨界點。從分類指數看，在構成製造業PMI的5個分類指數中，生產指數和供應商配送時間指數高於臨界點，新訂單指數、原材料庫存指數和從業人員指數低於臨界點。生產指數降至50.7，比上月下降0.2個百分點，仍高於臨界點，表明製造業生產保持擴張。新訂單指數降至49.4，比上月下降0.1個百分點，表明製造業市場需求有所回落。從業人員指數為48.1，比上月升0.1個百分點，表明製造業企業用工景氣度略有回升。原材料庫存指數為48，比上月下降0.2個百分點，表明製造業主要原材料庫存量減少。供應商配送時間指數為50.3，比上月上升0.1個百分點，表明製造業原材料供應商配送繼續加快。 中國11月非製造業PMI降至50.2，遜預期：國家統計局公布，11月官方非製造業商務活動指數降至50.2，比上月下降0.4個百分點，遜於市場預期的50.9。分行業看，建築業商務活動指數為55，比上月升1.5個百分點；服務業商務活動指數為49.3，比上月降0.8個百分點。從行業看，水上運輸、電訊廣播電視及衞星傳輸服務、貨幣金融服務等行業商務活動指數位於55以上較高景氣區間；房地產、租賃和商務服務等行業商務活動指數低於臨界點。新訂單指數為47.2，比上月升0.5個百分點，仍低於臨界點，表明非製造業市場需求收縮幅度收窄。分行業看，建築業新訂單指數為48.6，比上月降0.6個百分點；服務業新訂單指數為46.9，比上月升0.7個百分點。從業人員指數為46.9，比上月升 0.4個百分點，表明非製造業企業用工景氣度有所回升。分行業看，建築業從業人員指數為48.2，比上月升1.8個百分點；服務業從業人員指數為46.7，比上月升0.2個百分點。業務活動預期指數為59.8，比上月升1.7個百分點，表明非製造業企業對近期市場恢復發展信心增強。分行業看，建築業業務活動預期指數為62.6，比上月升1.2個百分點；服務業業務活動預期指數為59.3，比上月升1.8個百分點。11月綜合PMI產出指數為50.4，比上月降0.3個百分點，表明中國企業生產經營活動總體持續擴張。 內地首10月國企利潤增7.1%：財政部公布，首10個月，國有企業利潤總額約3.83萬億元(人民幣‧下同)，按年增長7.1%。期內，國有企業營業總收入約68.97萬億元，按年增長3.9%；應交稅費約4.85萬億元，跌1.8%。10月底，國有企業資產負債率64.8%，上升0.3個百分點。財政部稱，首10個月，全國國有企業生產經營持續穩定恢復，疊加去年同期低基數因素影響，主要效益指標呈現較快增長。 中證監等推動證券期貨業標準化：國家標準委、中證監聯合印發《關於加強證券期貨業標準化工作的指導意見》，首次圍繞證券期貨業標準化發展作出全面部署。指導意見指出，以證券經紀業務、期貨經紀業務、投資銀行業務、證券投資諮詢業務、期貨投資諮詢業務、資產管理業務等為重點，積極開展相關業務標準研制，建構覆蓋證券、基金、期貨和債券等金融產品的標準支撐體系，以標準引領業務創新，促進產業降本增效。按照「管業務必須管標準」原則，將標準化工作與業務監管工作密切結合，促進監管規則與標準的有機銜接，加大標準執行力度。重點加強交易、訊息披露電子化、監管數據報送、風險防範化解、投資者維權救濟、金融科技、數據治理、人工智能、綠色金融、金融術語、業務編碼、知識庫等領域標準建設，服務證券期貨業市場風險防控、投資者保護工作需要、行業數字化轉型、行業綠色發展及行業基礎性工作。同時加強證券期貨業跨領域標準統籌協調，及時修訂標準化工作管理辦法等基礎性文件，加強標準課題研究，縮短標準研制時間，加快標準升級迭代，集中開展滯後老化標準的複審和修訂，確保標準的先進性和權威性。 中指院指11月百強內房企業銷售額按年跌29.2%，按月跌0.6%：中指研究院公布統計數據顯示，首11個月，百強內房企業銷售總額5.74萬億元(人民幣．下同)，按年下降14.7%，降幅相比上月擴大1.6個百分點。單計11月，百強內房企業銷售額按年下降29.2%，按月下降0.6%。銷售額超千億房企16家，較去年同期減少3家，百億房企108家，較去年同期減少10家。百強內房企業權益銷售額為3.95萬億元，權益銷售面積約2.3億平方米。從企業銷售情況顯示，11月大多數規模房企銷售表現不佳。據克而瑞地產研究中心數據顯示，11月近六成百強房企單月業績按月減少，其中33家房企按月最多減少三成，25家房企按月減幅大於30%，超過四成百強房企出現按年及按月均跌的情況。 上交所召開房企座談會，支持融資和併購需求：上海證券交易所表示，近日組織召開滬市房企座談會，將一視同仁支持不同所有制房地產企業的合理融資和併購需求，積極探索「三大工程」等項目落地實施的具體路徑。參與是次座談會的房企包括保利發展、大名城、華發股份、金地集團、迪馬股份、新黃浦、中華企業、京能置業等8家滬市房企及兩家保薦機構。參與座談會的房企稱，近期國家出台了一系列房地產支持政策，融資環境逐步改善，房地產市場規模保持穩定，房企正在積極探索新的發展模式。但與此同時，房企生產經營和投融資方面也存在一些困難，需要各方持續落實政策要求，切實推動解決房地產企業面臨的階段性問題。與會房企對股權融資、債券發行等方面提出建議和