晨会纪要

晨会纪要 2023第（216）期发布日期：2023-12-01 商品指数每日市场跟踪 宏观指标 2023/12/1 8:00 2023/11/30 15:00 涨跌 涨跌幅/% 上证综指 3,029.67 3,021.69 7.985 0.264 道琼斯工业指数 35950.89 35430.42 520.470 1.469 纳斯达克指数 14226.22 14258.49 -32.270 -0.226 标普500 4567.80 4550.58 17.220 0.378 恒生指数 17042.88 16993.44 49.440 0.291 SHIBOR隔夜 1.86 1.61 0.250 15.547 美元指数 103.44 103.51 -0.064 -0.062 美元兑人民币(CFETS) 7.13 7.13 0 0 主力合约 2023/11/30 2023/11/29 涨跌 涨跌幅/% COMEX黄金 2056.10 25.69 8469.502194.002472.502127.00 23190.0016635.00 25.9880.11 1343.00 423.80 52.34 482.50 75.6180.35 2,041.6025.058,451.002,218.502,538.002,151.5023,310.0016,730.0026.9679.511,347.00431.2053.07473.7576.5881.43 14.500.64518.50 -24.50-65.50-24.50-120.0 -95.0 -0.9800.60-4.0 -7.40 -0.730 8.750 -0.970-1.080 0.7102.5750.219 -1.104-2.581-1.139-0.515-0.568-3.635 0.755 -0.297-1.716-1.376 1.847 -1.267-1.326 COMEX白银LME铜LME铝LME锌LME铅 外盘 LME锡LME镍ICE11号糖ICE2号棉花CBOT大豆CBOT豆粕CBOT豆油CBOT玉米NYMEX原油ICE布油 金属 主力合约 2023/12/1 8:00 2023/11/30 15:00 涨跌 涨跌幅/% 黄金 474.86 475.72 -0.860 -0.181 白银 6192.00 6170.00 22.0 0.357 铜 68290.00 68220.00 70.0 0.103 锌 20690.00 20765.00 -75.0 -0.361 铝 18530.00 18600.00 -70.0 -0.376 锡 194690.00 195550.00 -860.0 -0.440 国内 铅镍 15800.00 129130.00 15810.00 131210.00 -10.0 -2080.0 -0.063-1.585 铁矿石 966.50 969.50 -3.0 -0.309 螺纹钢 3925.00 3913.00 12.0 0.307 不锈钢 13805.00 13830.00 -25.0 -0.181 热轧卷板 4024.00 4007.00 17.0 0.424 硅铁 6810.00 6,810.00 0 0 锰硅 6412.00 6,412.00 0 0 投资咨询业务资格 证监发【2014】217号 中原期货研究所0371-58620081 0371-58620083 公司官方微信 化工 主力合约 国内 2023/12/1 8:00 2135.00 2646.50 0.00 13725.00 10355.00 7925.00 7459.00 5758.00 5817.00 3690.00 2486.00 4135.00 8108.00 2308.00 1806.00 576.60 3252.00 2442.00 5640.00 4835.00 2023/12/1 2023/11/30 涨跌 涨跌幅/% 焦煤焦炭动力煤 天然橡胶20号胶塑料 聚丙烯PP(PTA)PVC 沥青甲醇乙二醇苯乙烯尿素玻璃原油燃油纯碱纸浆LPG 15:00 2090.00 2631.50 0.00 13620.00 10295.00 7968.00 7476.00 5752.00 5890.00 3690.00 2501.00 4141.00 8153.00 2,308.00 1789.00 589.40 3229.00 2442.00 5650.00 4806.00 2023/11/30 45.0 15.0 0 105.0 60.0 -43.0 -17.0 6.0 -73.0 0 -15.0 -6.0 -45.0 0 17.0 -12.80 23.0 0 -10.0 29.0 2.153 0.570#DIV/0!0.771 0.583 -0.540 -0.227 0.104 -1.239 0 -0.60 -0.145 -0.552 0 0.950 -2.172 0.712 0 -0.177 0.603 农产品 主力合约 涨跌 涨跌幅/% 国内 8:00 15:00 黄大豆1号 5032.00 5037.00 -5.0 -0.099 黄大豆2号 4362.00 4360.00 2.0 0.046 豆粕 3887.00 3885.00 2.0 0.051 菜粕 2822.00 2833.00 -11.0 -0.388 豆油 8234.00 8260.00 -26.0 -0.315 菜籽油 8622.00 8626.00 -4.0 -0.046 棕榈油 7356.00 7336.00 20.0 0.273 鲜鸡蛋 4225.00 4,225.00 0 0 白砂糖 6705.00 6738.00 -33.0 -0.490 黄玉米 2504.00 2501.00 3.0 0.120 玉米淀粉 2907.00 2909.00 -2.0 -0.069 一号棉花 15015.00 14905.00 110.0 0.738 棉纱 20800.00 21025.00 -225.0 -1.070 苹果 9145.00 9,145.00 0 0 红枣 15010.00 15,010.00 0 0 花生 8786.00 8,786.00 0 0 宏观要闻 1、国家领导人主持召开深入推进长三角一体化发展座谈会强调，要坚定不移深化改革、扩大高水平开放，统筹科技创新和产业创新，统筹龙头带动和各扬所长，统筹硬件联通和机制协同，统筹生态环保和经济发展，在推进共同富裕上先行示范，在建设中华民族现代文明上积极探索，推动长三角一体化发展取得新的重大突破，在中国式现代化中走在前列，更好发挥先行探路、引领示范、辐射带动作用。 2、国家统计局公布数据显示，11月份，我国制造业PMI、非制造业PMI和综合PMI产出指数分别为49.4%、50.2%和50.4%，比10月下降0.1、0.4和0.3个百分点，我国经济景气水平稳中有缓，回升向好基础仍需巩固。调查结果显示，制造业企业中反映市场需求不足的企业占比超六成，市场需求不足仍是当前制造业恢复发展面临的首要困难。 3、美国通胀持续降温，或进一步强化市场降息预期。美国商务部发布数据，美国10月核心PCE物价指数同比增速放缓至3.5%，创2021年4月以来最低水平，符合市场预期，前值为3.7%。个人收入同比增4.5%，为2022年12月以来最低水平；支出同比增5.3%，创2021年2月以来 最低。另外，美国上周初请失业金人数升至21.8万人；至11月18日当周续请失业金人数升至 192.7万人，创约两年来最高水平，表明美国劳动力市场正在降温。 4、第36届欧佩克+部长级会议结束，欧佩克+成员国们各自宣布在明年一季度期间“自愿”减 产，总规模合计219.3万桶/日，其中沙特和俄罗斯分别减产100万桶和50万桶。其余国家的具 体每日减产规模为：伊拉克22万桶、阿联酋16.3万桶、科威特13.5万桶、哈萨克斯坦8.2万 桶、阿尔及利亚5.1万桶和阿曼4.2万桶。欧佩克公告显示，第37届会议定于明年6月1日举 行；巴西将于明年1月加入欧佩克+。 5、今日出版的第23期《求是》杂志将发表国家领导人重要文章《切实加强耕地保护抓好盐碱地综合改造利用》。文章提出加强耕地保护的总体思路和关键举措，强调守住耕地这个命根子，必须要有几个关键实招。一是压实耕地保护责任。二是全力提升耕地质量。三是改革完善耕地占补平衡制度。四是调动农民和地方政府保护耕地、种粮抓粮积极性。 6、国家发改委民营经济发展局近日组织召开民营经济专家座谈会，围绕促进民营经济发展壮大有关工作，进行深入研讨交流，并就下一步扎实推动民营经济高质量发展听取意见建议。 7、据财政部，1-10月，国有企业营业总收入68.97万亿元，同比增长3.9%；利润总额3.83万亿元，同比增长7.1%。10月末，国有企业资产负债率64.8%，上升0.3个百分点。 新闻来源：陆家嘴财经早餐 主要品种晨会观点 1）农产品 花生 花生，30日，花生期货主力合约PK403以8688开盘，最高8814，以8786收盘，成交量116814手，持仓量131025手，持仓较昨日增6227手。花生现货价格稳中偏强，新沂鲁花开始收购为近期市场提供底部支撑，01合约不建议追空，短期可震荡反弹看待，高度有限。 油脂 油脂，30日，豆油成交25500吨，棕榈油成交730吨，总成交比上一交易日增加20170吨，增幅332.83%。ITS：数据显示，马来西亚11月1-30日棕榈油出口量为 1530673吨，较上月同期出口的1384725吨增加10.54%。巴西中部本周末降雨增加，有利于大豆作物生长。国内油脂库存高企，需求一般，预期盘面回调为主，关注原油市场影响。 白糖 国际方面，隔夜原糖下跌3%，因巴西产量强劲。巴西官方机构预计糖产量为4688 万吨，同比增长27.4%，中南部预计达4350万吨，比去年增将近1000万吨。国际市场，巴西中南部截至累计产糖量为3941.2万吨，较去年同期增加了739.6万吨，港堵船只下滑。进一步上涨利好不足，预计原糖偏弱震荡。国内，截至当前，广西2023/24榨季已有18家糖厂开机生产，同比减少11家。广西南华新糖报价再度下调20元/吨至6880元/吨，国内甘蔗新糖将逐渐上市，供应增多，原糖下跌打压国内，预计郑糖低点预估下移，关注6600-6800。 生猪 昨日，全国生猪价格问中午有落，均价为14.54元/公斤，环比+0.19元/公斤。全国猪价涨势扩大，市场看涨情绪升温，养殖端挺价惜售情绪增强，出栏积极性减低，屠企收购难度增加，且屠企宰量略有提升，当前以收储信息支撑情绪为主，需求未有明显提升，白条继续偏弱。整体缺少需求支撑。盘面经过基差修复后维持底部震荡行情，仍需关注反弹以后的做空行情。 鸡蛋 今日，鸡蛋现货稳中有落，均价4.5元/斤左右。河北粉蛋报价4.26元/斤。供应方面整体稳中有增，短期受降温影响，产蛋率出现一定的波动。温度降低后，产区储藏问题不大，出库积极性降低。下游消费端阶段性补库告一段落，以刚需为主。交割方面利空因素使得盘面昨大幅天跌，贴水状态下不建议大幅做空，价差反套为主。 棉花 11月30日，今年三季度，美国服装进口量降幅减缓，棉制服装进口降幅大于化纤和羊毛服装。三季度，美国服装进口量同比下降16.46%。此前，2023年一季度和二季度的进口量降幅分别为30.14%和29.28%。三季度，美国棉制服装进口降幅为19.30%，羊毛服装为15.12%，化纤服装为15.69%。各类棉制服装的进口量降幅仍然巨大，除男士/男童非针织衬衫和毛衣以外，其他棉制服装的进口降幅在20-46%。化纤服装中，除男士/男童毛衣进口量仅下降2.36%、男士/男童非针织衬衫下降9.11%以外，其他类别降幅均超过10%，普遍达到15-50%。美国服装进口单价再度下跌，