晨会纪要

晨会纪要 2023第（207）期发布日期：2023-11-20 投资咨询业务资格 宏观指标 商品指数每日市场跟踪 2023/11/202023/11/17 8:0015:00 涨跌涨跌幅/% 证监发【2014】217号 中原期货研究所0371-58620081 0371-58620083 上证综指 道琼斯工业指数纳斯达克指数标普500 恒生指数 SHIBOR隔夜 美元指数 美元兑人民币(CFETS) 3,054.373,054.370 34947.2834945.471.810 14125.4814113.6711.810 4514.024508.245.780 17454.1917832.82-378.630 1.881.91-0.025 103.89103.820.064 7.257.250 0 0.005 0.084 0.128 -2.123 -1.30 0.062 0 公司官方微信 主力合约 COMEX黄金COMEX白银LME铜LME铝LME锌LME铅 外盘LME锡LME镍 ICE11号糖 ICE2号棉花CBOT大豆CBOT豆粕CBOT豆油CBOT玉米NYMEX原油 ICE布油 金属主力合约 黄金白银铜锌铝锡 铅 国内镍 铁矿石螺纹钢不锈钢热轧卷板硅铁 锰硅 2023/11/19 1983.50 23.78 8309.00 2216.00 2559.00 2296.50 24925.00 17170.00 27.20 81.30 1344.00 437.50 51.24 468.00 76.08 80.62 2023/11/20 8:00 471.16 5885.00 67860.00 21305.00 18825.00 208400.00 17110.00 135040.00 958.50 3930.00 13910.00 4010.00 7124.00 6672.00 2023/11/16 1,984.30 23.82 8,241.00 2,211.50 2,574.00 2,259.50 25,230.00 17,125.00 27.20 80.80 1,360.00 449.30 51.60 474.00 72.90 77.45 2023/11/17 15:00 473.44 5912.00 67920.00 21430.00 18865.00 213820.00 17030.00 136290.00 952.00 3929.00 13900.00 4012.00 7,124.00 6,672.00 涨跌 -0.80 -0.045 68.0 4.50 -15.0 37.0 -305.0 45.0 0 0.50 -16.0 -11.80 -0.360 -6.0 3.180 3.170 涨跌 -2.280 -27.0 -60.0 -125.0 -40.0 -5420.0 80.0 -1250.0 6.50 1.0 10.0 -2.0 0 0 涨跌幅/% -0.040 -0.189 0.825 0.203 -0.583 1.638 -1.209 0.263 0 0.619 -1.176 -2.626 -0.698 -1.266 4.362 4.093 涨跌幅/% -0.482 -0.457 -0.088 -0.583 -0.212 -2.535 0.470 -0.917 0.683 0.025 0.072 -0.050 0 0 化工 国内 农产品 国内 主力合约 焦煤焦炭动力煤 天然橡胶20号胶塑料 聚丙烯PP(PTA)PVC 沥青甲醇乙二醇苯乙烯尿素玻璃原油燃油纯碱纸浆LPG 主力合约 黄大豆1号黄大豆2号豆粕 菜粕豆油菜籽油棕榈油鲜鸡蛋白砂糖黄玉米 玉米淀粉一号棉花棉纱 苹果红枣花生 2023/11/20 8:00 2061.00 2676.00 0.00 14345.00 10950.00 8157.00 7667.00 6044.00 6077.00 3578.00 2498.00 4229.00 8652.00 2286.00 1724.00 582.90 3106.00 2129.00 6064.00 5124.00 2023/11/20 8:00 5060.00 4521.00 3986.00 2886.00 8296.00 8547.00 7452.00 4386.00 6844.00 2555.00 2953.00 15650.00 21625.00 9089.00 14185.00 9032.00 2023/11/17 15:00 2044.50 2649.00 801.40 14200.00 10795.00 8161.00 7705.00 6026.00 6058.00 3536.00 2499.00 4228.00 8703.00 2,286.00 1718.00 566.10 3079.00 2110.00 6044.00 5101.00 2023/11/17 15:00 5067.00 4563.00 4036.00 2895.00 8310.00 8520.00 7490.00 4,386.00 6851.00 2543.00 2957.00 15685.00 21680.00 9,089.00 14,185.00 9,032.00 涨跌 16.50 27.0 -801.40 145.0 155.0 -4.0 -38.0 18.0 19.0 42.0 -1.0 1.0 -51.0 0 6.0 16.80 27.0 19.0 20.0 23.0 涨跌 -7.0 -42.0 -50.0 -9.0 -14.0 27.0 -38.0 0 -7.0 12.0 -4.0 -35.0 -55.0 0 0 0 涨跌幅/% 0.807 1.019 -100.0 1.021 1.436 -0.049 -0.493 0.299 0.314 1.188 -0.040 0.024 -0.586 0 0.349 2.968 0.877 0.90 0.331 0.451 涨跌幅/% -0.138 -0.920 -1.239 -0.311 -0.168 0.317 -0.507 0 -0.102 0.472 -0.135 -0.223 -0.254 0 0 0 宏观要闻 1、“三支箭”齐发力纾困房企。金融管理部门将积极支持稳妥防范化解大型房企风险，共同做好房地产企业合理融资支持和融资监管，支持规范经营的民营房企持续发展。积极发挥“央地合作”增信模式作用，促进解决民营房企发债难问题。同时，做好房地产股债融资监管，规范募集资金使用。坚持“一司一策”化解大型房企债券违约风险，继续应对上市房企集中退市问题，确保“退得下、退得稳”。从严查处上市房企、发债房企财务造假、虚假信息披露及相关中介机构未履职尽责等违法违规行为。 2、外交部发言人毛宁宣布：阿拉伯、伊斯兰国家外长联合代表团将于11月20日至21日访华。访问期间，中方将同阿拉伯、伊斯兰国家外长联合代表团就推动当前巴以冲突降温、保护平民、公正解决巴勒斯坦问题深入沟通协调。 3、据国家统计局发布数据，2022年，全国城镇非私营单位就业人员年平均工资为114029元，同比名义增长6.7%，增速比上年回落3个百分点，扣除价格因素实际增长4.6％；城镇私营单位就业人员年平均工资为65237元，同比名义增长3.7%，增速比上年回落5.2个百分点，扣除价格因素实际增长1.7％。 4、据中央气象台，预计11月21日至24日寒潮天气将自西向东影响我国大部地区，长江中下游及以北地区有4～6级大风和明显降温。内蒙古中东部、华北西部和北部、东北地区、山东半岛等地的部分地区降温幅度可达12～16℃，局地超过16℃。 5、中国人民银行、金融监管总局、中国证监会11月17日联合召开金融机构座谈会。会议强调，支持房地产企业通过资本市场合理股权融资。专家认为，此次座谈会释放出明确政策信号，有关部门将更好支持房地产企业通过资本市场合理股权融资。 6、IMF发布报告预计，韩国今年实际GDP增速为1.4%，明年为2.2%，之后将持续保持在2.1~2.3%的范围。IMF展望韩国今年的物价涨幅为3.6%，明年为2.4%，分别较原先提高0.2和0.1个百分点。 7、德国、法国和意大利已就未来如何监管AI达成一致，预计该协议将加速欧洲层面的谈判。三国政府都赞成对欧盟大/小型AI提供商做出具有约束力的自愿承诺。 8、委内瑞拉外交部长伊万·希尔表示，美国放松对委制裁不会影响委内瑞拉与俄罗斯在石油领域的合作。 今年四季度，中央财政增发2023年国债1万亿元。国家发改委会同财政部等相关部门已建立工作机制，正对申报项目开展审核筛选，力争尽早形成实物工作量。 新闻来源：陆家嘴财经早餐 主要品种晨会观点 1）农产品 花生 受鲁花收购市场心理影响，周末花生现货市场稳中偏强，贸易商询价增多，油厂 仍然严控标准，关注市场出售意愿，预期盘面震荡为主。 油脂 11月17日，豆油成交8100吨，棕榈油成交2350吨，总成交比上一交易日减少 44510吨，降幅80.99%。根据Mysteel农产品对全国主要油厂的调查情况显示，第46周（11月11日至11月17日）111家油厂大豆实际压榨量为165.66万吨，开机率为56%。信息方面，据ProFarmer：巴西中西部和中南部种植区域在本周末和下周将逐渐增加阵雨和雷暴活动。降水量将在下周末再次减少，但不会像之前那样炎热干旱。国内油脂库存高企，短期宏观情绪向好，仍需关注反弹后的回调压力。 白糖 国际方面，上周原糖偏弱震荡，整体仍在27美分以上运行。国际糖业组织（ISO） 大幅下调23/24榨季全球糖供应短缺的预估至33万吨，远远低于上一季度预估的211万吨，因巴西产量创下纪录新高.巴西11月前两周出口糖121.99万吨，印度已经开榨，北半球主产国减产预期和出口管制政策支撑四季度糖价，原糖预计继续高位区间运行，跌幅有限。国内，2023年10月份我国进口糖92万吨（9月份进口54万吨、8月份进口37万吨），同比上年同期增长78.8%。2023年1-10月份我国累计进口糖304万吨，同比上年同期减少24.4%。广西制糖集团签署自律公约,承诺开机时间不早于12月1日。现货价格稳定，内外价差支撑，国内糖价下跌空间有限，受10月进口量大增影响，预计郑糖短期回落调整，6700支撑力明显，未来两个月预计高位区间波动，关注6700-7000。 生猪 上周商品猪出栏价格维持在14.66元/公斤，价格同比+0.22元/公斤。供应端，天冷之后，各地突然积极性相对偏高，供应充足，下游方面，西南地区进入传统腌腊，积极性需求旺季到来，低价同时刺激消，短期猪肉价格出现处理反弹，但受制于供应大于需求的现状，叠加盘面升水现货1000元/吨左右，盘面反弹后遇阻回落，向现货靠拢，基差不断修复，弱势不改，关注新一轮现货价格企稳反弹带来的支撑。 鸡蛋 回顾上周，鸡蛋连续上涨，全国均价维持在4.4元/斤左右，涨幅0.2元/斤。供应 相对稳定，7~8月份新增补栏数量相对偏少，阶段性可供淘汰量偏多。经过本轮涨价之后，下游补库积极性提高，上游库存压力减少。阶段性补库告一段落后，现货仍需消费进一步支撑方能上涨，盘面跟随现货反弹，本周维持谨慎偏多。 棉花 11月17日，中国主港报价微幅下跌。国际棉花价格指数（SM）92.69美分/磅， 下跌0.13美分/磅，折一般贸易港口提货价16351元/吨（按1%关税计算，汇率按中国银行中间价计算，下同）；国际棉花价格指数（M）90.88美分/磅，下跌0.15美分/磅，折一般贸易港口提货价16036元/吨。当日主要品种价格如下：SM1-1/8″级棉中，美国C/A棉的报价为93.63美分/磅（下同），折人民币一般贸易港口提货价16515.34元/吨（按1%关税计算，下同）。美国E/MOT棉的报价为94.81，折人民币一般贸易港口提货价16724.5