【风口研报·公司】同时受益消费电子复苏+智能辅助驾驶的标的，已切入苹果创新产业链、后续国内手机客户有望持续跟进，3季度业绩超预期;另有公司先进封装占比在国内最 高且扩产项目年底可使用
0风ó研报·}司1同时受益消费电子复苏+智能辅û驾驶的o的，已W入苹果创新产业链、后续国内手机客户p望持续跟ß，3季þ业绩超预期Ā另p}司Yß封装占比在国内最高`扩产项目ßÿ使用 东睦股份 发Āó今最高涨幅+ VIP试读 风ó研报 2023.11.06 20:32 星期一 :风ó研报;今日导读 0风ó研报回顾1炉！看<王牌资°力租赁+_~汽车索，人气o的涨超 1、蓝特Z学ÿ688127Āÿd`前手机摄像模组降规降配趋势将停k，高端摄像模组渗率p望提升Āe|ø营Z学棱镜1玻璃非球面镜和玻璃晶圆，iPhone15promax搭载了潜望式镜头，|øPAMS集团1苹果1_~等X美大客户建立稳定s系，O季þ微棱镜产业基地l式ß产，良率爬坡ß展ú利üô业绩超预期Āf|ø玻璃非球面镜业á将受益于智能辅û驾驶nÛ快增长，ÿ泰君安证券王聪维持|ø2023-2025EPS预测V别~0.30/0.64/0.89元，P调|ø估值ó202440xPE，P调目oÿó25.6ÿ+3.2Ā元，增持评ÿĀg风险提示ÿ^场竞争à剧Ā微棱镜ù目研发èßOÛ预期2 d算力租赁p跨界<香理行业<ð星=，涨超涨48%！受益_~合作à家|øp望迎来ð增M7爆单效à持续，_<沸腾=！王牌自营一+多股涨超10%2 2、甬矽电子ÿ688362Āÿd封测是qÿ半ü体产业链中x备相ü优势的ÿ节，以Chiplet~代表的Yß封测术在一定程þP，ÿ以解决Yß制程产能O足的问题Āe|ø的全部产品均~中高端Yß封装形式，多种产品ß入顶尖集p电路¿«企业供à链，w产品1服á和术涵盖了通°1消费电子1人ý智能和物联网等终端à用场oĀf民生证券方竞看好随着|øÐ期ù目的l式落p1稼ú率的回升以ÛQ游^场需求周期回暖，盈利能力p望Ý回增长轨道，预«2023-25_母净利润V别~0.53/1.99/4.10亿元，2024/25\ÿ增长275.23%/106.11%，üàPEV别~252/67/33倍Āg风险因素ÿQ游o气复苏OÛ预期1产品研发OÛ预期2 栏目ÿ风ó研报 0风ó研报周回顾链o完待续！看王解读重要V支+龙116% d5.5G时代将ó！看T多维解读+人气|ø涨行业ß入<_~时间=ó掘金=，覆盖龙头涨 题一 同时受益消费电子复苏+智能辅û驾驶的o的，已W入苹果创新产业链、后续国内手机客户p望持续跟ß，3季þ业绩超预期ÿ泰君安证券王聪à期跟踪消费电子领域3季þ业绩超预期o的蓝特Z学2 栏目ÿ风ó研报 0风ó研报·行业业链p望迎爆发，ÿ领域是产业链绕+国内占比高，相绑定_~等大客户打性ÿ比的国货音渠道营收àĀ快dÿ产算力产业链p望力基ÿ领域是产业链绕内占ÿ高，相s|øp客户受益Ā e消费弱修家打性ÿÿ的ÿ¯龙营收àĀ快增长，o贡献增ß2 `前手机摄像模组降规降配趋势将停k，手机摄像头数ß1前^摄配置提升等高端摄像模组渗透率提升将~手机摄像模组行业景气þ带来拐点2 舜宇和丘钛23Q3手机摄像模组出¯ßV别ÿÿ增长9%和13%，苹果首款搭载潜望式长焦镜头的机型iPhone15ProMax发_，预«潜望式摄像模组渗率提升空间较大2 蓝特Z学是ÿ内一一家跨领域多种术集p整合的Z学企业，营Z学棱镜、玻璃非球面透镜和玻璃晶圆O大产品系列2 |ø微棱镜产品要à用于潜望式摄像头领域，iPhone15promax搭载了潜望式镜头，安卓系多款手机也已经ü入潜望式摄像头，p望èú潜望式摄像头渗率的O断增à2|øPAMS集团1苹果1_~等X美大客户建立稳定s系2 栏目ÿ风ó研报 车载Z学领域，受益于自ú驾驶渐落地，车载激Z÷达和摄像头需求增长2 0风ó研报周回顾如何抢Y机？看T 导体、卫星à联网}司逆势两连板 |ø2023O季þ业绩超出预期，王聪维持|ø2023-2025EPS预测V别~0.30/0.64/0.89元，P调}司估值至202440xPE，P调目oÿ至25.6ÿ+3.2Ā元，增持评ÿ2 d两â板！à家|ø前细V领域，业绩或àĀ势涨停！卫星通信需长，Ta绑定央企科研院业东风=Āf稀缺！多 0机构调研1à家 制商经营拐点已业绩预增2.5倍 à家汽车ö部þ制商M7ÿ椅骨架，ð能源Ø续ß产，|ø经营拐业绩预增2.5倍2 栏目ÿ风ó研报 一、业绩超û预期，微棱镜业ó快放量 0风ó研报周回顾消息源优势！看前瞻覆盖_~产业气}司涨超38% |ø|_2023业绩O季þ报告，|ø前O季þàĀ营收4.90亿元，\ÿ+65.91%，àĀ_母净利润0.92亿元，\ÿ+41.79%2 d问界ðM7持续爆单_~-赛力ï<高P压势â板Āe_~5.5GTa滤波器产品供¯_~超34%Āf全球P轨卫剧，P游ÿ节将率Y受瞻梳理产业链+已po 从单季þ来看，23Q3|øàĀ营业收入2.89亿元，\ÿ+207.89%，àĀ_母净利润0.70亿元，\ÿ+289.71%2 23Q3营收规模大幅þP升的原因~|ø微棱镜产业基地于236oß入l式ß产¸段，良率爬坡ß展ú利2 Ð、微棱镜产品o来发展空间大，非球面透镜业óp望快增长 栏目ÿ风ó研报 |ø微棱镜产品要à用于潜望式摄像头领域，iPhone15promax搭载了潜望式镜头，安卓系多款手机也已经导入潜望式摄像头，p望èú潜望式摄像头渗率的O断增à2 0风ó研报·}司右手模型，à家汽òèßAI赋能智ßÿ，员工持股考高达70%Ā另p}ß收购新能源车检提升具p较大潜力 |ø玻璃非球面镜业á将受益于智能辅û驾驶nÛ快增长，目前}司已和行业内领Y的车载镜头方案及激Z÷达厂商达p稳定的合作s系，o来将持续受益于汽车智能W的快发展2 题Ð dþ手算力1ô手模型|øàèßAI赋能智ÿ，员ý持股考核净利eð能源车检测ðopøà来抄á收购1¿持较高^占率，业绩提力2 封测是q国具备相对优势的ÿ节，}司Yß封装占比在国内最高`扩产项目ßÿ使用，o来两业绩p望猛增275.23%/106.11% 封测是qÿ半ü体产业链中x备相ü优势的ÿ节，à期ÿ内某头部|ø<半ü体封装=_利|_，p望带úÿ内Yß封装Û¿备材料需求2 今日，民生证券方竞深þ覆盖封测ð锐——甬矽电子，|øYß封装占ÿ在ÿ内封测|ø中最高，随着Ð期ù目的l式落p1稼ú率的回升以ÛQ游^场需求周期回暖，盈利能力p望Ý回增长轨道2 m前à期美ÿ制裁落地^，ü于ÿ内半ü体Yß制程扩产会产生一定程þ影响2以Chiplet~代表的Yß封测术在一定程þP，ÿ以解决Yß制程产能O足的问题2 d长线投资更xp效性ø，就能捕捉1只长线势而~p良策，弱势行<7o=晋ÿ长线_局fQ3涨幅翻番！智算驱，à家AI算力租赁ð续飙涨Ā |ø的全部产品均~中高端Yß封装形式，多种产品ß入顶尖集p电路¿«企业供à链，w产品1服á和术涵盖了通°1消费电子1人ý智能和物联网等终端à用场o2 栏目ÿ风ó研报 0机构调研1à家与鸿蒙、欧拉、高昇腾等多生态领域 à家|ø深入参P鸿蒙鲲鹏1昇腾等多生态领围覆盖AI算力资源ó开 一、封测新锐志存高à，聚焦中高端Yß封装 0风ó研报周回顾 Yß封装是集p电路摩尔定律延续的Ý要路径，|ø在SiP1FC1QFN/DFN等领域p较~突出的ý艺优势和术Yß性，~^续|ø的业绩发展提供了深厚的术储备2 业链=持续沸腾！续跟踪新品ú态+内新高 目前，|ø已经pßàĀ了倒装和焊线类芯w的系统ÿ混合封装术15纳米晶圆倒装术等术的稳定ß产2 d星闪n入商用快车道~，p望打开<鸿蒙=e2日大涨18%+内ð续深W6大领域合作，猛Āf_~点火，CPOÞ！王牌自营挖掘<全20CM涨停2 \时，|ø已经掌握了系统ÿ封装电磁屏蔽ÿEMIShieldingĀ术1芯w表面金属凸点ÿBumpingĀ术，并积极开发Fan in/Fan-out12.5D/3D等晶圆ÿ封装术1高密þ系统ÿ封装术1大尺ûFC BGA封装术等2 栏目ÿ风ó研报 è荐_栏 盘中ß盘中p<ß=，快人一n！今日更ð5条 狙ü龙虎榜揭秘游资模式，~û资金背^的逻辑 今日更ð1条 电报解读火线解读！即时èÝ要资°独家深þ解析 今日更ð7条 Ð、封测景气复苏ÿ期，国产封测快崛起 财联社早知道今日复盘+明日前瞻，精选更pÿ值的交易资°！ WSTS预测mï半ü体行业的周期性Q行p望于O季þ触á，\时随着¿«厂商去ß`和ð产品放ß，|ø整体稼ú率在Ð季þ呈Ā稳定回升趋势，并达到饱满状态2 据芯思想研究院统«，|ø的销规模2022达21.65亿元，O居ÿ内封测厂商中第}2 |ø的募投ù目SiP扩产«划预«于2023p达到ÿ使用状态，届时将增à14500万颗SiP模块封测产能2充足产能储备p望û力在行业P行周期展Ā业绩性2 大势研判+热点前瞻，盘前必读的特供早报！ 今日更ð1条 }告全知道解读利好|告，提前规避 <黑天鹅= 行业 Q一篇 风ó研报0机家3D视觉龙头单回高增，ò机地 ￥1088 起 立即购买 à家3D视觉龙头单季增，3D传感器全矩NVIDIA机器人开发落地2 最新文章已购 202311o06日 19:39 2023-11-06星期一 20:320风ó研报·}司1同时受益消费电子复苏+智能辅û驾驶的o的，已W入苹果创新产业链、后续国内手机客户p望持续跟ß，3季þ业绩超预期Ā另p}司Yß封装占比在国内最高`扩产项目ßÿ使用 d\时受益消费电子复苏+智能辅û驾驶的o的，已W入苹果创ð产业链1^续ÿ内手机客户p望持续跟ß，3季þ业绩超预期Ā e封测是qÿx备相ü优势的ÿ节，|øYß封装占ÿ在ÿ内最高`扩产ù目áÿ使用，o来两业绩p望猛增275.23%/106.11%2 相s股票ÿ科创板2只 所属_栏ÿ风ó研报 查看详情 19:390机构调研1à家3D视觉龙头单季þ营收重回高增，ò机器人场景落地 à家3D视觉龙头单季þ营收Ý回高增，3D传感器全矩·入驻NVIDIA机器人开发Ā，à场o落地2 相s股票ÿ科创板1只 所属_栏ÿ风ó研报 17:250风ó研报·}司1短剧àú游o火爆û圈，à家}司积累了5万余小时视频x权内容，ß在AIGC领域与_~盘ô合作Ā理想旗舰MPV MEGA即将盲¬p望p另一爆款，V析师梳理产业链受益}司 d短剧àú游o火爆出圈，à家|ø积累了5万余小时视频x权内容，在AIGC领域P_~盘ô合作1并_局影视数据要素+数_人业áĀe理想旗舰MPV MEGA即将盲¬，V析师大空间+科¿«+快充将p核心看点1p望p另一爆款，V析师梳理产业链受益|ø2 所属_栏ÿ风ó研报 查看详情 13:310风ó研报·}司1医疗IT复苏+深þ融合AI，à家}司Ø续签¬22个合同、数十个项目Ø续ß入交付周期，今明两利润p望àĀ近10倍增长 医疗IT复苏+深þ融合AI，à家|øØ续签¬22个合\，金额3.46亿元，完p5家医院交付，数十个ù目Ø续ß入交付周期，m外ðßÐ股东拥p大ß优°医院客户资源，今明两利润p望àĀà10倍增长2 13:010机构调研1à家射频芯w小龙头全套5G车规ÿ产品预«2024量产 à家射频芯w小龙头第O季þ业绩\ÿÿÝ增，高集pþ模组已àĀ大批ß出¯，全套5G车规ÿ产品通过验证，预«2024ß产2 相s股票ÿ科创板1只 所属_栏ÿ风ó研报 11:050风ó研报·}司1}司前O季þ销逆势P涨，后续随美联储降息预期叠ò医保谈判续þ规则迎优化，核心产品长期放量ÿ期 美联储降息^预«^场资金ü风险和潜在收益都较高的创ð药资产偏好将增，\时ÿ产创ð药医保谈判已经ß入常态W¸段，今医保局ü续þ规则做了ß一n优W，|øp多款产品ß行医保到期续þ谈判`前O季þ销逆势P涨，^续放ßÿ期2 相s股票ÿ科创板1只 所属_栏ÿ风ó研报 2023-11-
