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华创证券发布双汇发展(000895)2023年三季报点评报告。报告指出,双汇发展在肉制品业务上,虽然消费力弱复苏背景下,中秋国庆双节表现较为平淡导致总销量略低预期,但结构上,预计高端新品1-9月销量/利润分别同增13%/20%+,销量占比已达10%以上、超额达成既定目标。在此基础上,虽猪肉成本有所上行,受益于结构优化、对部分产品提价及加大控费提效等措施,Q3肉制品实现经营利润17.51亿元,同增17%,吨利同增18.6%至4318.7元,创造历史新高。在屠宰业务上,猪价下行周期屠宰量高增,冻品贡献减少,盈利基本平稳。预计年内盈利有望保持较好水平,战略动作稳步推进。维持“强推”评级。