本篇研报主要关注国内外AI训练算力平台,光模块光器件有望核心受益。Tesla Dojo进入量产阶段,华为Atlas 900 迭代出全新版本。这两个超大型AI训练集群将引发算力高需求,光模块光器件有望核心受益。建议关注中际旭创、天孚通信、光迅科技。此外,运营商方面,中国电信、中国移动、中国联通是重点推荐。
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