北京银行是一家中国城商行,近年来实现了二次创业的良好开局。该行总资产规模和贷款规模均位于城商行首位,2023年上半年总资产和贷款增速明显加快。贷款结构优化,零售信贷占比和收入贡献提升,零售AUM不断增长,公司整体收入结构不断优化。历史存量包袱逐步出清,资产质量持续向好。预计资产质量有望保持持续向好趋势。按照当前估值、股息率以及未来基本面的改善预期,维持增持评级。
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