长城证券产业金融研究院的科技首席唐泓翼在一份研报中指出,存储周期通常为3-4年,是半导体风向标。当前,存储芯片市场呈现海外寡头垄断格局,CR3/CR5高达90%。其中,DRAM的CR3达95%,旺宏、33%华邦、35%兆易创新、23%其他、9%三星、33%Kioxia/WDC、32%美光、12%海力士、19%其他、5%三星、43%海力士、28%美光、25%其他、5%。同时,AI加速存储需求增长,全球数据量将达221ZB,将带动总需求数倍增长。预计2026年全球AI服务器市场将达347亿美元,将对应存储投资预估约65亿美元。此外,单机平均存储容量翻2/4倍,将带动总需求数倍增长。
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