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广宇发展(000537)发布2023年半年报,实现营收19.2亿元,同比增长8.2%;实现归母净利润5.6亿元,同比增长35.2%;Q1/Q2分别实现归母净利润2.2/3.2亿元,同比分别增长73.2%/16.4%。公司累计获得13.7GW新能源建设指标,装机规模有望快速提升。发电量稳步增长,风电维持高增。公司持续推进降本增效,对外投资设立储能子公司。预计公司23-25年归母净利润分别为13亿元/22亿元/32亿元,对应23-25年PE分别为16.4/9.5/6.6倍,维持“买入”评级。但需要注意的是,项目建设不及预期、项目运营成本上升等风险。